ทองคำพุ่งทะลุ $4,000 สู่จุดสูงสุดตลอดกาลก่อนการเปิดเผยรายงานการประชุมเฟด
- XAU/USD พุ่งขึ้นเหนือ $4,050 ทำสถิติการเพิ่มขึ้น 54% ต่อปีเมื่อความต้องการที่ปลอดภัยเพิ่มขึ้น
- การปิดทำการของรัฐบาลสหรัฐฯ ทำให้การเปิดเผยข้อมูลสำคัญหยุดชะงัก ส่งผลให้เทรดเดอร์มุ่งเน้นไปที่การกล่าวสุนทรพจน์ของเฟดและรายงานการประชุม FOMC ที่จะมาถึง
- ความตึงเครียดทางภูมิศาสตร์ยังคงมีอยู่แม้จะมีความก้าวหน้าในการเจรจาสันติภาพในตะวันออกกลาง
การวิ่งขึ้นของราคาทองคำยังคงต่อเนื่องเป็นวันที่สามติดต่อกันในสัปดาห์นี้ โดยแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $4,056 ต่อทรอยออนซ์ เพิ่มขึ้นกว่า 1.70% ในวันเดียว ความไม่แน่นอนทางภูมิศาสตร์เกี่ยวกับการปิดทำการของรัฐบาลสหรัฐฯ และความคาดหวังในการลดอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ยังคงสนับสนุนการไหลเข้าของทองคำ ซึ่งเพิ่มขึ้น 54% ตั้งแต่ต้นปี
ทองคำขยายการวิ่งขึ้นเป็นเวลา 3 วัน
การขาดแคลนการเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจเนื่องจากรัฐบาลสหรัฐฯ ปิดทำการ ทำให้เทรดเดอร์ต้องพึ่งพาการกล่าวสุนทรพจน์ของเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ขณะที่รัฐบาลสหรัฐฯ เข้าสู่วันที่แปดของการปิดทำการ
นายอัลเบิร์ต มูซาเลม จากเฟดเซนต์หลุยส์ และผู้ว่าการเฟด ไมเคิล บาร์ ไม่สามารถให้ความคิดเห็นที่มีผลต่อการตลาดได้ เนื่องจากพวกเขาปฏิเสธที่จะพูดคุยเกี่ยวกับนโยบายการเงินและแนวโน้มเศรษฐกิจ ในภายหลัง คาดว่าจะมีการกล่าวสุนทรพจน์จากนีล คัชคารี จากเฟดมินนิอาโปลิส, ลอรี โลแกน จากเฟดดัลลัส และบาร์อีกครั้ง ซึ่งจะมาพร้อมกับการเปิดเผยรายงานการประชุมล่าสุดของคณะกรรมการตลาดเสรีกลาง (FOMC)
นอกจากนี้ ความตึงเครียดทางภูมิศาสตร์ก็มีบทบาทเช่นกัน แต่ความหวังในการยุติสงครามอิสราเอล-กาซาได้เพิ่มขึ้นเมื่อการเจรจายังคงดำเนินต่อไปในอียิปต์ ขณะที่ความขัดแย้งระหว่างรัสเซียและยูเครนยังคงดำเนินต่อไป
การเคลื่อนไหวของตลาดประจำวันที่สำคัญ: ทองคำมุ่งสู่ระดับสูงขึ้นเมื่ออัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ ลดลง
- ทองคำพุ่งขึ้นแม้จะมีความแข็งแกร่งของเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามการเคลื่อนไหวของมูลค่าของดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงิน 6 สกุล เพิ่มขึ้น 0.45% ที่ 99.00
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ลดลง โดยพันธบัตรอายุ 10 ปีลดลงหนึ่งจุดพื้นฐานที่ 4.113% อัตราผลตอบแทนจริงของสหรัฐฯ ซึ่งมีความสัมพันธ์ในทางกลับกันกับราคาทองคำ ก็ลดลงเกือบหนึ่งจุดพื้นฐานที่ 1.763%
- กองทุน ETF ทองคำทั่วโลกดึงดูดเงินลงทุนเข้ามา 64 พันล้านดอลลาร์ในปีนี้ ตามข้อมูลจากสภาทองคำโลก ในเดือนกันยายนเพียงเดือนเดียวมีการบันทึกเงินลงทุน 17.3 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความต้องการที่แข็งแกร่งจากนักลงทุนสำหรับโลหะมีค่า
- Goldman Sachs ปรับลดการคาดการณ์ราคาทองคำในปี 2026 จาก 4,300 ดอลลาร์เป็น 4,900 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงการไหลเข้าที่แข็งแกร่งใน ETF ทองคำและความต้องการจากธนาคารกลาง ธนาคารประชาชนของจีน (PBoC) ได้เพิ่มทองคำในสำรองของตนในเดือนกันยายนเป็นเดือนที่สิบเอ็ดติดต่อกัน
- ตลาดเงินบ่งชี้ว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 จุดพื้นฐาน (bps) ในการประชุมที่จะถึงในวันที่ 29 ตุลาคม อัตราต่อรองอยู่ที่ 94% ตามเครื่องมือคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของ Prime Market Terminal
แนวโน้มทางเทคนิค: ราคาทองคำพุ่งผ่าน $4,000 มุ่งสู่ $4,100
การวิ่งขึ้นของทองคำมีแนวโน้มที่จะขยายตัวผ่านระดับสูงสุดตลอดกาลปัจจุบันที่ $4,059 แม้ว่า Relative Strength Index (RSI) จะยังคงอยู่ในโซนซื้อมากเกินไป RSI ยังคงห่างจากระดับ 90 ซึ่งเป็นระดับที่สูงที่สุดในแนวโน้มที่แข็งแกร่งในปัจจุบัน
หากทองคำสามารถทะลุ $4,100 ได้ แนวต้านถัดไปจะอยู่ที่ $4,150 ตามด้วย $4,200 ในทางกลับกัน XAU/USD แนวรับแรกจะอยู่ที่ $4,000 การทะลุระดับนี้จะเปิดเผยระดับต่ำสุดในวันที่ 7 ตุลาคมที่ $3,941 ก่อนที่จะไปถึงระดับต่ำสุดในเดือนที่ $3,819
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
