คาดการณ์ XAUUSD: ราคาทองคำเคลื่อนไหวอย่างระมัดระวังใกล้ $3,330 โดยมีการพูดของนายพาวเวลล์ประธานเฟดเป็นจุดสนใจ
- ราคาทองคำเผชิญแรงขายก่อนการกล่าวสุนทรพจน์ของเฟด พาวเวลล์ ที่ซิมโพเซียมแจ็คสันโฮล
- คาดว่าเฟด พาวเวลล์จะย้ำแนวทาง "รอดู" เกี่ยวกับแนวโน้มนโยบายการเงิน
- เทรดเดอร์ลดการเก็งกำไรที่ผ่อนคลายของเฟดก่อนการกล่าวสุนทรพจน์ของเจอโรม พาวเวลล์
ราคาทองคำ (XAU/USD) ซื้อขายลดลง 0.3% อยู่ที่ประมาณ $3,330.00 ในช่วงการซื้อขายยุโรปเมื่อวันศุกร์ โลหะมีค่าต้องเผชิญแรงขาย เนื่องจากผู้เชี่ยวชาญในตลาดเชื่อว่าประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ อาจจะย้ำข้อโต้แย้งของเขาว่าแนวทาง "รอดู" เกี่ยวกับแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยเป็นสิ่งที่เหมาะสมในสภาพแวดล้อมปัจจุบันในการกล่าวสุนทรพจน์ที่ซิมโพเซียมแจ็คสันโฮล (JH) เวลา 14:00 GMT
"สถานการณ์ที่น่าจะเป็นไปได้มากที่สุดคือ พาวเวลล์จะไม่ให้เบาะแสที่ชัดเจนเกี่ยวกับสิ่งที่เฟดจะทำต่อไปก่อนที่จะมีการประกาศข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรและ CPI ที่สำคัญ" นักวิเคราะห์จาก Commonwealth Bank กล่าว
บันทึกการประชุมของคณะกรรมการตลาดเปิดของเฟด (FOMC) ในการประชุมเดือนกรกฎาคมยังแสดงให้เห็นเมื่อวันพุธว่ามีสมาชิกส่วนใหญ่ รวมถึงเจอโรม พาวเวลล์ เน้นย้ำถึงความจำเป็นในการใช้เวลาเพื่อให้ได้ความชัดเจนอย่างแท้จริงเกี่ยวกับ "ขนาดและความต่อเนื่องของผลกระทบจากภาษีที่สูงขึ้นต่อเงินเฟ้อ"
ก่อนการกล่าวสุนทรพจน์ของเฟด พาวเวลล์ เทรดเดอร์ยังได้ลดการเก็งกำไรที่สนับสนุนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในการประชุมเดือนกันยายน ตามข้อมูลจากเครื่องมือ CME FedWatch ความน่าจะเป็นที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงเหลือ 73.3% จาก 85.4% ที่เห็นเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว
การรักษาอัตราดอกเบี้ยที่ระดับสูงโดยเฟดส่งผลกระทบเชิงลบต่อสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน เช่น ทองคำ
เทรดเดอร์ได้เพิ่มการเก็งกำไรที่ผ่อนคลายของเฟดในช่วงต้นเดือนนี้หลังจากการเปิดเผยรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) สำหรับเดือนกรกฎาคม ซึ่งแสดงให้เห็นการปรับปรุงที่สำคัญในจำนวนคนงานที่จ้างใหม่ในเดือนพฤษภาคมและมิถุนายนในทางลบ
ในระดับโลก ความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับสันติภาพระหว่างรัสเซียและยูเครนคาดว่าจะยังคงสนับสนุนราคาทองคำ ในวันพฤหัสบดี มอสโกได้เริ่มการโจมตีครั้งใหญ่ต่อเป้าหมายในยูเครน ซึ่งเกิดขึ้นในขณะที่ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กำลังโน้มน้าวผู้นำจากทั้งสองประเทศให้ยุติสงครามที่ยืดเยื้อมา 3 ปี
การวิเคราะห์ทางเทคนิคทองคำ
ราคาทองคำซื้อขายในรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตร ซึ่งบ่งชี้ถึงการหดตัวของความผันผวนอย่างรุนแรง ขอบด้านบนของรูปแบบกราฟที่กล่าวถึงข้างต้นถูกวางจากระดับสูงสุดเมื่อวันที่ 22 เมษายนที่ประมาณ $3,500 ขณะที่ขอบด้านล่างถูกวางจากระดับต่ำสุดเมื่อวันที่ 15 พฤษภาคมที่ใกล้ $3,180.86
โลหะสีเหลืองแกว่งตัวใกล้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 20 วันที่ประมาณ $3,351.00 ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มข้างเคียง
ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) 14 วันแกว่งตัวอยู่ภายในช่วง 40.00-60.00 ซึ่งแสดงถึงความไม่แน่ใจในหมู่นักลงทุนในตลาด
หากมองลงไป ราคาทองคำจะลดลงไปยังแนวรับระดับกลมที่ $3,200 และระดับต่ำสุดเมื่อวันที่ 15 พฤษภาคมที่ $3,121 หากมันทะลุระดับต่ำสุดเมื่อวันที่ 29 พฤษภาคมที่ $3,245
ในทางกลับกัน ราคาทองคำจะเข้าสู่พื้นที่ที่ไม่เคยมีมาก่อนหากมันทะลุระดับจิตวิทยาที่ $3,500 อย่างเด็ดขาด แนวต้านที่อาจเกิดขึ้นจะอยู่ที่ $3,550 และ $3,600
กราฟราคาทองคำรายวัน
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
