【미국 장전 시황】 마이크로소프트 9% 이상 급등 및 메타 급락 속 3대 지수 선물 상승, 시장은 PCE 및 GDP 데이터 대기

TradingKey - 동부 시간 기준 7월 30일 목요일 개장 전 미국 3대 지수 선물이 일제히 상승했다. 마이크로소프트의 강력한 실적이 AI 자본 지출 대비 수익에 대한 시장 우려를 완화하며 나스닥 100 선물의 상승을 주도했으나, 메타( META ) 및 퀄컴( QCOM ) 등의 주가가 실적 발표 후 약세를 보였으며, 미국 장기 국채 금리가 높은 수준을 유지한 가운데 중동 정세로 인해 시장의 경계감이 지속되었다.

보도 시점 기준 다우 선물은 0.49% 상승했고, S&P 500 선물은 0.67% 상승했으며, 나스닥 100 선물은 1.36% 올랐다.

미국 3대 지수 선물 실적 추이, 출처: Investing

원자재 시장에서 금( XAUUSD )은 0.35% 상승한 약 4,080달러선에서 거래되었고, 국제 유가는 전 거래일 급등한 이후 소폭 하락했으며, 서부텍사스산원유(WTI)( USOIL )는 약 1% 하락한 83.7달러 안팎을 기록했고, 브렌트유( UKOIL )는 약 0.93% 하락했으나 87달러 선을 상회했다. 미국과 이란 간의 갈등이 다시 고조됨에 따라 시장은 호르무즈 해협과 중동 에너지 수송로에 대한 리스크에 계속해서 주목하고 있다.

가상자산 시장에서 비트코인( BTC )은 64,600달러선 안팎에서 등락을 거듭했다. 연방준비제도(Fed)가 매파적 신호를 보낸 이후 위험 선호 심리가 완전히 회복되지는 않았지만, 마이크로소프트의 실적으로 촉발된 기술주 반등이 가상자산 시장 심리에 어느 정도 지지력을 제공했다.

시장 주도주

마이크로소프트 ( MSFT)가 개장 전 거래에서 9% 이상 상승했다. 마이크로소프트의 4분기 매출은 전년 동기 대비 18% 증가한 900억 달러를 기록했으며, 희석 주당순이익(EPS)은 전년 동기 대비 32% 늘어난 4.81달러였다. 마이크로소프트 클라우드 매출은 전년 동기 대비 27% 증가한 593억 달러에 달했고, 애저(Azure) 및 기타 클라우드 서비스 매출은 43% 성장했다. 회사 측은 2026 회계연도에 애저 매출이 사상 최초로 1,000억 달러를 돌파했으며, 마이크로소프트 365 코파일럿(Microsoft 365 Copilot) 유료 가입자 수가 3,000만 명을 넘어섰다고 밝혔다. 이러한 강력한 클라우드 실적은 이 회사의 AI 상용화 능력에 대한 시장의 신뢰를 높였다.

메타는 개장 전 거래에서 8% 이상 하락했다. 이 회사의 2분기 매출은 전년 동기 대비 28% 증가한 608억 달러를 기록했으나, 순이익은 전년 동기 대비 14% 감소한 158억 5,000만 달러로 줄었고 주당순이익(EPS)은 6.18달러로 하락했다. 메타는 3분기 매출이 610억 달러에서 640억 달러 사이가 될 것으로 전망하는 한편, 연간 지출 전망치를 1,650억 달러에서 1,690억 달러로 상향 조정했으며, 2026년 자본 지출(CAPEX)은 1,300억 달러에서 1,450억 달러에 달할 것으로 예상했다. 높은 비용과 AI 투자 압박이 개장 전 주가 하락의 주요 원인이었다.

퀄컴은 개장 전 거래에서 5% 이상 하락했다. 이 회사의 3분기 매출은 99억 달러, 비일반회계기준(non-GAAP) 주당순이익(EPS)은 2.21달러를 기록했다. 자동차 및 사물인터넷(IoT) 사업은 성장세를 이어갔으나, 회사 측은 메모리 및 공급 환경이 여전히 까다로워 스마트폰 관련 사업이 압박을 받고 있다고 지적했다. 시장은 스마트폰 수요 회복 속도와 비용 압박이 마진율에 미칠 영향에 대해 우려하고 있다.

스타벅스 ( SBUX)가 개장 전 거래에서 6% 이상 상승했다. 이 회사의 3분기 조정 주당순이익(EPS)은 0.85달러로 시장 예상치를 웃돌았으며, 글로벌 동일 매장 매출은 7.9% 증가해 시장 예상치인 5.7%를 상회했다. 또한 북미 매장 리뉴얼, 제품 혁신, 운영 개선 등이 고객 트래픽 회복을 견인하고 있다고 시장이 평가함에 따라, 회사 측은 연간 동일 매장 매출 성장률이 약 6%에 달할 것으로 예상하며 연간 전망치를 상향 조정했다.

시장 뉴스

연준은 기준금리를 동결했으나 내부 이견이 커졌다. 7월 회의에서 연준은 연방기금금리 목표 범위를 3.50%~3.75%로 유지했으나, 당국자 3명은 금리를 25bp 인상하는 쪽에 투표했다. 회의 이후 장기 국채 금리는 상승세를 이어갔으며, 30년 만기 국채 금리는 2007년 이후 최고치 부근까지 상승했다.

미국은 오늘 2분기 GDP와 6월 PCE 데이터를 발표한다. 미국 경제분석국은 목요일 동부 시간 오전 8시 30분에 2분기 GDP 속보치와 6월 개인 소득 및 지출 보고서를 발표할 예정이다. 시장은 2분기 GDP가 연율 2.1% 성장하고, 근원 PCE 전년 대비 상승률은 3.4%에서 3.3%로 둔화할 것으로 예상하고 있다.

중동의 긴장이 에너지 시장을 계속해서 교란하고 있다. 미국과 이란 간의 군사적 갈등이 격화된 이후, 시장은 걸프 지역의 에너지 시설과 호르무즈 해협의 안전, 그리고 홍해의 선박 운항 보안에 주목하고 있다. 유가는 전 거래일 급등한 이후 소폭 하락했으나, 여전히 최근의 높은 수준을 유지하고 있다.

애플( AAPL)과 아마존( AMZN)은 장 마감 후 실적을 발표할 예정이다. 시장은 애플의 아이폰 17 판매량, 메모리 비용 압박, 중국 시장 실적뿐만 아니라 아마존의 AWS 성장세, AI 인프라 자본 지출, 리테일 마진에도 주목하고 있다.

주요 데이터 및 일정 프리뷰

미 동부시간 7월 30일 오전 8시 30분, 미국은 2분기 국내총생산(GDP) 잠정치를 발표할 예정이며, 시장은 이전치인 2.1% 대비 연율 2.1% 성장을 예상하고 있다.

미 동부시간 7월 30일 오전 8시 30분, 미국은 6월 개인소비지출(PCE) 물가지수, 근원 PCE 물가지수, 개인 소득 및 개인 지출 데이터를 발표할 예정이다.

미 동부시간 7월 30일 오전 8시 30분, 미국은 신규 실업수당 청구건수를 발표할 예정이며, 시장은 이전치인 18만 7,000건 대비 20만 1,000건으로 예상하고 있다.

미 동부시간 7월 30일 장 마감 후 애플, 아마존, 코인베이스( COIN ), 리비안( RIVN) 등 여러 기업이 실적을 발표할 예정이다.