العقود الآجلة لمؤشر داو جونز تقود مكاسب السوق عقب تعليقات من قادة القطاع المالي الأمريكي
- أشار رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي Fed كيفن وارش إلى طفرة استثمارية عالمية، بينما دعت إيرين براون من وزارة الخزانة إلى تبني آفاق متوازنة.
- ارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 1.08٪ في جلسة يوم الخميس العادية، مع تسجيل مؤشري ستاندرد آند بورز 500 وناسداك أيضًا مكاسب متواضعة.
- تراجع ضغط البيع على أسهم الرقائق بعد أن دافع الرئيس التنفيذي لشركة إنفيديا جينسن هوانغ عن أوضاع شركة CoreWeave المزودة لخدمات الذكاء الاصطناعي.
ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز بنسبة 0.19٪ لتتداول بالقرب من 52530 خلال الساعات الأوروبية يوم الجمعة. وارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.09٪ لتتداول حول 7800، بينما صعدت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.03٪ لتقترب من 30150.
تحركت مؤشرات العقود الآجلة الأمريكية إلى الأعلى عقب التعليقات الأخيرة الصادرة عن كبار القادة الماليين. وخلال جلسة حوارية مع المديرة العامة لصندوق النقد الدولي IMF كريستالينا غورغييفا في بانكوك، أكد رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي Fed كيفن وارش التزام البنك المركزي باستقرار الأسعار، بينما امتنع عن استباق الحكم على اجتماعات السياسة المقبلة. وأشار وارش إلى أن الطفرة المستمرة في الاستثمار تمثل القوة الصعودية الرئيسية في الاقتصاد العالمي.
وفي الوقت نفسه، حثت وكيلة وزارة الخزانة الأمريكية للشؤون الدولية إيرين براون صندوق النقد الدولي IMF على تبني نهج أكثر حزماً في تحديد الاختلالات العالمية والنظر في إمكانية حدوث صدمات اقتصادية إيجابية تقودها الولايات المتحدة. كما حذرت من أن التقلبات الحادة وغير المنظمة في العملات قد تؤدي إلى زعزعة استقرار الأسواق المالية الأوسع.
كما ظهرت الزخم الإيجابي في وول ستريت خلال جلسة التداول العادية يوم الخميس، حيث قفز مؤشر داو جونز بنسبة 1.08٪، مدعوماً بمكاسب مؤشري ستاندرد آند بورز 500 وناسداك المركب، اللذين ارتفعا بنسبة 0.33٪ و0.08٪، على التوالي.
تحسن مزاج السوق مع تراجع ضغط البيع في قطاع أشباه الموصلات عقب التصريحات المطمئنة من الرئيس التنفيذي لإنفيديا جينسن هوانغ. ودافع هوانغ عن القوة المالية لشركة CoreWeave Inc. المزودة لخدمات الحوسبة بالذكاء الاصطناعي، مما ساعد على تهدئة مخاوف المستثمرين بشأن ترتيبات التمويل الدائري المدعومة بالديون بين موردي الرقائق ومزودي البنية التحتية السحابية.
تقرير بيج بوك من البنك الاحتياطي الفيدرالي يسلط الضوء على تصاعد ضغوط الهوامش
يشير محللون في DBS Group Research إلى أن أحدث تقرير بيج بوك من البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قد "عزز المخاوف بشأن انضغاط هوامش أرباح الشركات بين ارتفاع تكاليف الطاقة والمدخلات وضعف القدرة على التسعير"، مما يؤكد التوتر المتزايد بين ضغوط التكلفة المرتفعة وقدرة الشركات على تمرير تلك الزيادات إلى المستهلكين المنهكين من التضخم.
أسئلة شائعة عن مؤشر داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، حيث يتكون من أكثر 30 سهمًا متداولًا في الولايات المتحدة. يتم تحديد قيمة المؤشر وفقاً للأسعار وليس وفقاً للقيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، وهو حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. خلال السنوات اللاحقة، تعرض لانتقادات لعدم تمثيله الأسهم على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 سهماً فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك عديد من العوامل المختلفة التي تحرك مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. الأداء الكلي للشركات المكونة الذي يتم الكشف عنه في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في التأثير على معنويات المستثمرين. مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تؤثر أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي DJIA لأنها تؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها عديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا وكذلك مقاييس أخرى تؤثر على قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط مؤشر داو جونز الصناعي DJIA ومتوسط مؤشر داو جونز للنقل DJTA وتتبع الاتجاهات فقط، حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. حجم التداول هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل القمة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ المشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. أحد هذه الطرق هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة ETFs التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA باعتباره ورقة مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة للمؤشر. من الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق الاستثمار المتداول في مؤشر داو جونز الصناعي SPDR - DIA. العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي DJIA تمكن المتداولين من المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق في ذلك، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي DJIA، وبالتالي توفر التعرض للمؤشر بشكل إجمالي.
مقالات مقترحة
