الدولار الأسترالي يرتفع بشكل طفيف وسط ضعف محدود للدولار الأمريكي؛ ويبدو أن إمكانات الصعود محدودة
- يحقق زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD بعض الزخم الإيجابي مع بقاء الدولار الأمريكي ضعيفًا وسط تراجع عوائد السندات الأمريكية.
- قد تساعد التوترات في الشرق الأوسط ونبرة التشديد من جانب الاحتياطي الفيدرالي Fed في الحد من المزيد من الخسائر للدولار الأمريكي كملاذ آمن.
- قد تحد الرهانات المتراجعة على رفع أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الأسترالي RBA من صعود الدولار الأسترالي، مما يستدعي بعض الحذر للمتداولين الصعوديين.
يرتفع زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD بشكل طفيف خلال الجلسة الآسيوية يوم الجمعة، في محاولة للبناء على الارتداد الليلي من الحد الأدنى للنطاق الأسبوعي وسط ضعف الدولار الأمريكي (USD). ومع ذلك، تفتقر الأسعار الفورية إلى القناعة الصعودية وتتداول حاليًا فوق منتصف منطقة 0.6900، مرتفعة بأكثر من ٪0.10 خلال اليوم.
قال الرئيس دونالد ترامب يوم الخميس إن الولايات المتحدة لن تستأنف الضربات العسكرية على إيران قبل انتخابات التجديد النصفي للكونغرس في 3 نوفمبر/تشرين الثاني، مما أبقى أسعار النفط الخام تحت السيطرة وبدد المخاوف بشأن التضخم الجامح. وإضافة إلى ذلك، لاقى مزاد سندات لأجل 30 عامًا طلبًا قويًا وأدى إلى تراجع تصحيحي في عوائد سندات الخزانة الأمريكية، وهو ما يبقي الدولار الأمريكي ضعيفًا دون أعلى مستوى له في 18 شهرًا ويشكل رياحًا مواتية لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD.
وفي الوقت نفسه، لا تزال المخاطر الجيوسياسية قائمة وسط المواجهة بين الولايات المتحدة وإيران بشأن البرنامج النووي لطهران. وفي الواقع، أفادت وسائل الإعلام الرسمية، نقلاً عن رئيس منظمة الطاقة الذرية الإيرانية محمد إسلامي، بأن البلاد لن توقف تخصيب اليورانيوم أو تتخلى عن مخزونها من اليورانيوم. علاوة على ذلك، قد يوفر تصاعد القتال بين الحوثيين المدعومين من إيران في إيران والسعودية بعض الدعم للدولار الأمريكي كملاذ آمن.
وإضافة إلى ذلك، قد تحد نبرة التشديد من جانب مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed) من المزيد من خسائر الدولار الأمريكي وتحد من صعود زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD وسط تراجع الرهانات على رفع آخر لأسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA). وهذا يستدعي بعض الحذر للثيران ويجعل من الحكمة انتظار عمليات شراء لاحقة قوية قبل الدخول في مراكز تستهدف تمديد تعافي الزوج من منطقة 0.6900، أو أدنى مستوى له منذ أوائل يوليو/تموز، والذي لامسه الأسبوع الماضي.
يتماسك الدولار الأسترالي مع تقليل UOB من شأن استمرار الهبوط
يشير الاستراتيجيون في مجموعة UOB إلى أن توقعهم السابق لزوج AUD/USD بأن "يرتفع تدريجيًا ضمن نطاق 0.6965/0.6995" قد تبدد عندما انخفض الزوج إلى أدنى مستوى عند 0.6943. ومع ذلك، يؤكدون أنه "على الرغم من الانخفاض السريع نسبيًا، لم تكن هناك زيادة واضحة في الزخم الهبوطي، ومن غير المرجح حدوث تراجع مستمر في الدولار الأسترالي." وعلى المدى القريب، تتوقع UOB الآن أن "يتداول الأسترالي ضمن نطاق بين 0.6935 و0.6975," مما يشير إلى فترة من التماسك بدلًا من امتداد التراجع الأخير.
الرسم البياني لزوج AUD/USD على إطار 4 ساعات
التحليل الفني
يحافظ زوج AUD/USD على نبرة هبوطية على المدى القريب دون المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة (SMA) على الرسم البياني لأربع ساعات، ومع وجود نطاق فيبوناتشي كثيف في الأعلى. وتظل الأسعار الفورية محدودة أولًا عند مستوى تصحيح 23.6٪ عند 0.6983، مع تعزيز مستوى 38.2٪ عند 0.7032 لفكرة محدودية الصعود بينما يظل الهبوط الأوسع من القمة 0.7237 قائمًا. وفي الاتجاه الهبوطي، يظهر الدعم الهيكلي الأولي عند القاع الدوري عند 0.6905، حيث قد يحاول المشترون إبطاء التراجع.
(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
أسئلة شائعة عن الدولار الأسترالي
أحد أهم العوامل بالنسبة للدولار الأسترالي AUD هي مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الأسترالي RBA. لأن أستراليا دولة غنية بالموارد، هناك محرك رئيسي آخر وهو أسعار أكبر صادراتها، وهو خام الحديد. تعد صحة الاقتصاد الصيني، أكبر شريك تجاري لها، أحد العوامل، فضلاً عن التضخم في أستراليا، معدل نموها والميزات التجاري. تعد معنويات السوق - سواء كان المستثمرون يستحوذون على أصول أكثر خطورة (الإقبال على المخاطرة) أو يبحثون عن ملاذات آمنة (تجنب المخاطرة) - عاملاً أيضًا، حيث أن الإقبال على المخاطرة إيجابياً بالنسبة للدولار الأسترالي.
يؤثر البنك الاحتياطي الأسترالي RBA على الدولار الأسترالي AUD من خلال تحديد مستويات معدلات الفائدة التي يمكن أن تُقرض بها البنوك الأسترالية بعضها البعض. هذا يؤثر على مستويات معدلات الفائدة في الاقتصاد بوجه عام. الهدف الرئيسي للبنك الاحتياطي الأسترالي RBA هو الحفاظ على معدل تضخم مستقر عند 2-3٪ من خلال تعديل معدلات الفائدة بالرفع أو الخفض. معدلات الفائدة المرتفعة نسبيًا مقارنة بالبنوك المركزية الكبرى الأخرى تدعم الدولار الأسترالي AUD، والعكس بالنسبة لمعدلات الفائدة المنخفضة نسبيًا. يمكن أن يستخدم البنك الاحتياطي الأسترالي RBA أيضًا التيسير الكمي والتشديد الكمي من أجل التأثير على أوضاع الائتمان، حيث يكون تأثير الأول سلبياً على الدولار الأسترالي والأخير إيجابيًا على الدولار الأسترالي.
تعد الصين أكبر شريك تجاري لأستراليا، وبالتالي فإن صحة الاقتصاد الصيني لها تأثير أساسي على قيمة الدولار الأسترالي AUD. عندما يكون أداء الاقتصاد الصيني جيدًا، فإنه يشتري مزيد من المواد الخام والسلع والخدمات من أستراليا، مما يرفع الطلب على الدولار الأسترالي ويرفع قيمته. العكس هو الحال عندما لا ينمو الاقتصاد الصيني بالسرعة المتوقعة. وبالتالي، غالبًا ما يكون للمفاجآت الإيجابية أو السلبية في بيانات النمو الصيني تأثير مباشر على الدولار الأسترالي وأزواجه.
يعد خام الحديد أكبر صادرات أستراليا، حيث يمثل 118 مليار دولار سنويًا وفقًا لبيانات عام 2021، وتعتبر الصين وجهتها الرئيسية. وبالتالي فإن أسعار خام الحديد يمكن أن تكون محركًا للدولار الأسترالي. بوجه عام، إذا ارتفعت أسعار خام الحديد، يرتفع الدولار الأسترالي AUD أيضًا، مع زيادة الطلب الإجمالي على العملة. العكس هو الحال إذا انخفضت أسعار خام الحديد. تميل أسعار خام الحديد المرتفعة أيضًا إلى زيادة احتمالية تسجيل ميزان تجاري إيجابي لأستراليا، وهو أمر إيجابي أيضًا للدولار الأسترالي AUD.
الميزان التجاري، وهو الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها في مقابل ما تدفعه مقابل وارداتها، هو عامل آخر يمكن أن يؤثر على قيمة الدولار الأسترالي. إذا أنتجت أستراليا صادرات مطلوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من فائض الطلب الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء صادراتها في مقابل ما تنفقه لشراء الواردات. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي يعزز الدولار الأسترالي AUD، مع تأثير عكسي إذا كان الميزان التجاري سلبياً.
مقالات مقترحة
