الدولار الأسترالي يرتفع على خلفية اتفاق سلام يفتقد توقيعًا واحدًا
- قفز زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD بعد أن ألغى ترامب الليلة الثالثة من الضربات على إيران وأعلن أن الاتفاق قد تم تقريبًا.
- لم تؤكد طهران أي اتفاق، وحذرت وسائل الإعلام الإيرانية من أخذ الادعاء على محمل الجد.
- انخفض خام النفط الخام sharply مع تراجع علاوة الحرب من أسواق الطاقة، مما عزز الطلب على المخاطرة.
قضى الدولار الأسترالي معظم يوم الخميس مستقرًا تحت حاجز 0.7000 بينما تبادلت واشنطن وطهران إطلاق النار لليوم الثاني على التوالي. تحولت الجلسة بعد الساعة 17:30 بتوقيت جرينتش، عندما أعلن الرئيس ترامب أنه ألغى الضربات المخطط لها في المساء وأعلن أن الاتفاق لإنهاء الحرب قد تم التوصل إليه بشكل أساسي.
ارتفع زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD بحوالي ثلاثة أرباع سنت من أدنى مستوياته استجابة لذلك، وهو رد فعل نموذجي لعملة تمثل المخاطرة. التعقيد هو أن الارتفاع يستند إلى اتفاق سلام لم تؤكده الطرف الآخر في النزاع، وأعلنه رئيس وعد بأقسى الضربات في الحرب قبل ساعات فقط.
يومان من القصف، ثم اتفاق على العشاء
أنهى الانعكاس فترة عنيفة. استأنفت القوات الأمريكية الضربات على إيران يومي الثلاثاء والأربعاء بعد تعثر المفاوضات، وأسقطت النيران الإيرانية مروحية أباتشي قرب مضيق هرمز. ردت طهران على غارات ما قبل الفجر يوم الخميس بصواريخ باليستية استهدفت قواعد أمريكية في البحرين والكويت والأردن.
بدأ ترامب يوم الخميس متوعدًا بضرب إيران بشدة ومهددًا بالاستيلاء على جزيرة خرج إلى جانب بقية بنية التصدير الطاقي في البلاد. بحلول وقت متأخر من بعد الظهر، تم إلغاء الضربات، مع الموافقة المزعومة على النقاط النهائية للاتفاق على أعلى مستوى في القيادة الإيرانية وإعلان توقيع الاتفاق قريبًا. ومن الجدير بالذكر أن الحصار البحري للموانئ الإيرانية لا يزال قائمًا.
التوقيع الذي ليس موجودًا
القراءة المتشككة تكتب نفسها، لأن قائمة ترامب للأطراف الموافقة شملت الولايات المتحدة وإسرائيل ودول الخليج ووسطاء متنوعين، ولم تذكر إيران بشكل واضح. نصحت وسائل الإعلام شبه الرسمية الإيرانية بالتعامل مع الإعلان كما يجب التعامل مع ادعاءاته السابقة، وأشارت الحرس الثوري إلى سلسلة من التصريحات المتناقضة من واشنطن على مدار الحرب.
شهدت الأسواق هذا السيناريو من قبل. أدى توقف الضربات في مارس إلى انهيار خام برنت بأرقام مزدوجة قبل أن تنفي وسائل الإعلام الإيرانية وجود أي محادثات، وكان وقف إطلاق النار في أبريل، الذي انهار هذا الأسبوع، يُباع كحل نهائي في ذلك الوقت. عناوين تخفيف التصعيد في هذه الحرب لها عمر قصير يقاس بأسابيع.
عملة المخاطرة تفعل ما تفعله عملة المخاطرة
دور الدولار الأسترالي هنا مألوف: مقياس مفضل في سوق العملات لشهية المخاطرة العالمية. انخفض خام برنت بأكثر من %3 إلى أضعف مستوياته منذ أبريل، قرب 90 دولارًا للبرميل، وتُقرأ الطاقة الأرخص كراحة لاقتصاد عالمي كان يدفع ضريبة الحرب عند مضخة الوقود منذ فبراير.
المفارقة أن أستراليا تصدر الطاقة، لذا فإن تراجع أسعار النفط الخام ليس مكسبًا صافياً لشروط تجارتها. لم يأتِ أي شيء هنا من بيانات أسترالية، وكان بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) مجرد مراقب. كانت هذه صفقة قائمة على المعنويات فقط، وهذا بالضبط سبب إمكانية التراجع عنها بسرعة حذف منشور.
الرسم البياني فعل كل شيء في شمعتين
على الرسم البياني خلال اليوم، قضى زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD الجلسة كلها محصورًا تحت 0.7000، مسجلاً أدنى مستوياته تحت الحاجز حوالي منتصف النهار قبل أن يخترق الارتفاع النطاق مباشرة. امتد الزوج إلى ما فوق 0.7050 في المساء ويتماسك قرب القمم.
يقدم الزخم تحذيرًا مبكرًا واحدًا. مؤشر القوة النسبية العشوائي (Stoch RSI) يتراجع من منطقة التشبع الشرائي بينما يتحرك السعر جانبياً، وهو هضم طبيعي بعد دفعة بمقدار 70 نقطة وليس إشارة انعكاس، رغم أنه يحذر من ملاحقة قمة النطاق.
تداول صفقة غير موقعة
الاتجاه الصعودي: الثبات فوق 0.7050 يوجه الضغط نحو حاجز 0.7100، مع تأكيد موعد التوقيع من طهران، وليس فقط واشنطن، وهو المحفز الذي يدفع الزوج إلى هناك.
الاتجاه الهبوطي: أصبح حاجز 0.7000 هو الخط المهم الآن. إنكار إيراني أو أمر ضربة جديدة سيرسل زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD مباشرة إلى نطاق الازدحام القديم، مع 0.6950 كدعم تالي أدنى.
التحيز: بناء طالما استمر اتفاق السلام، لكن المراكز الطويلة مستأجرة وليست مملوكة، بحجم يعكس احتمال أن يعكس المنشور التالي السابق.
الرسم البياني لزوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD على فاصل 5 دقائق
أسئلة شائعة عن الدولار الأسترالي
أحد أهم العوامل بالنسبة للدولار الأسترالي AUD هي مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الأسترالي RBA. لأن أستراليا دولة غنية بالموارد، هناك محرك رئيسي آخر وهو أسعار أكبر صادراتها، وهو خام الحديد. تعد صحة الاقتصاد الصيني، أكبر شريك تجاري لها، أحد العوامل، فضلاً عن التضخم في أستراليا، معدل نموها والميزات التجاري. تعد معنويات السوق - سواء كان المستثمرون يستحوذون على أصول أكثر خطورة (الإقبال على المخاطرة) أو يبحثون عن ملاذات آمنة (تجنب المخاطرة) - عاملاً أيضًا، حيث أن الإقبال على المخاطرة إيجابياً بالنسبة للدولار الأسترالي.
يؤثر البنك الاحتياطي الأسترالي RBA على الدولار الأسترالي AUD من خلال تحديد مستويات معدلات الفائدة التي يمكن أن تُقرض بها البنوك الأسترالية بعضها البعض. هذا يؤثر على مستويات معدلات الفائدة في الاقتصاد بوجه عام. الهدف الرئيسي للبنك الاحتياطي الأسترالي RBA هو الحفاظ على معدل تضخم مستقر عند 2-3٪ من خلال تعديل معدلات الفائدة بالرفع أو الخفض. معدلات الفائدة المرتفعة نسبيًا مقارنة بالبنوك المركزية الكبرى الأخرى تدعم الدولار الأسترالي AUD، والعكس بالنسبة لمعدلات الفائدة المنخفضة نسبيًا. يمكن أن يستخدم البنك الاحتياطي الأسترالي RBA أيضًا التيسير الكمي والتشديد الكمي من أجل التأثير على أوضاع الائتمان، حيث يكون تأثير الأول سلبياً على الدولار الأسترالي والأخير إيجابيًا على الدولار الأسترالي.
تعد الصين أكبر شريك تجاري لأستراليا، وبالتالي فإن صحة الاقتصاد الصيني لها تأثير أساسي على قيمة الدولار الأسترالي AUD. عندما يكون أداء الاقتصاد الصيني جيدًا، فإنه يشتري مزيد من المواد الخام والسلع والخدمات من أستراليا، مما يرفع الطلب على الدولار الأسترالي ويرفع قيمته. العكس هو الحال عندما لا ينمو الاقتصاد الصيني بالسرعة المتوقعة. وبالتالي، غالبًا ما يكون للمفاجآت الإيجابية أو السلبية في بيانات النمو الصيني تأثير مباشر على الدولار الأسترالي وأزواجه.
يعد خام الحديد أكبر صادرات أستراليا، حيث يمثل 118 مليار دولار سنويًا وفقًا لبيانات عام 2021، وتعتبر الصين وجهتها الرئيسية. وبالتالي فإن أسعار خام الحديد يمكن أن تكون محركًا للدولار الأسترالي. بوجه عام، إذا ارتفعت أسعار خام الحديد، يرتفع الدولار الأسترالي AUD أيضًا، مع زيادة الطلب الإجمالي على العملة. العكس هو الحال إذا انخفضت أسعار خام الحديد. تميل أسعار خام الحديد المرتفعة أيضًا إلى زيادة احتمالية تسجيل ميزان تجاري إيجابي لأستراليا، وهو أمر إيجابي أيضًا للدولار الأسترالي AUD.
الميزان التجاري، وهو الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها في مقابل ما تدفعه مقابل وارداتها، هو عامل آخر يمكن أن يؤثر على قيمة الدولار الأسترالي. إذا أنتجت أستراليا صادرات مطلوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من فائض الطلب الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء صادراتها في مقابل ما تنفقه لشراء الواردات. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي يعزز الدولار الأسترالي AUD، مع تأثير عكسي إذا كان الميزان التجاري سلبياً.
مقالات مقترحة
