ดาวโจนส์ฟิวเจอร์สเคลื่อนไหวสูงขึ้นก่อนประกาศข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ
- ดาวโจนส์ฟิวเจอร์สสหรัฐฯ ปรับตัวขึ้นก่อนการประกาศข้อมูล CPI ของสหรัฐฯ สำหรับเดือนสิงหาคม
- คาดว่าดัชนี CPI หลักของสหรัฐฯ จะเติบโตในอัตราที่เร็วขึ้นที่ 2.9%
- เฟดเกือบจะแน่ใจว่าจะลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมนโยบายในสัปดาห์หน้า
ในตลาดลงทุนยุโรปวันพฤหัสบดี ดัชนีดาวโจนส์ฟิวเจอร์สเพิ่มขึ้น 0.13% ใกล้ 45,550 หุ้นสหรัฐฯ แสดงให้เห็นความแข็งแกร่งก่อนการประกาศข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) สำหรับเดือนสิงหาคมในเวลา 19:30 น.
ตลาดสหรัฐฯ ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมาปรับตัวสูงขึ้น ท่ามกลางความคาดหวังที่มั่นคงว่าเฟดจะเริ่มแคมเปญการผ่อนคลายนโยบายการเงินในการประชุมเดือนกันยายน
การปรับใช้แนวทางการขยายตัวทางการเงินของเฟดเป็นสัญญาณที่ดีสำหรับสหรัฐฯ เนื่องจากต้นทุนการกู้ยืมที่ลดลงช่วยกระตุ้นการบริโภคและการลงทุนของธุรกิจ
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนจะติดตามข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ อย่างใกล้ชิดเพื่อประเมินขนาดที่เป็นไปได้ของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยโดยเฟดในการประชุมนโยบายในสัปดาห์หน้า
นักเศรษฐศาสตร์คาดว่าดัชนี CPI หลักของสหรัฐฯ จะเติบโตในอัตราประจำปีที่ 2.9% ซึ่งเร็วกว่า 2.7% ในเดือนกรกฎาคม ในช่วงเวลาเดียวกัน ดัชนี CPI หลัก – ซึ่งไม่รวมรายการอาหารและพลังงานที่มีความผันผวน – คาดว่าจะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องที่ 3.1% ในขณะที่ในรายเดือน ทั้งดัชนี CPI หลักและดัชนี CPI คาดว่าจะเติบโตที่ 0.3%
ตามข้อมูลจากเครื่องมือ CME FedWatch เทรดเดอร์มองเห็นโอกาส 8% ที่เฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยลง 50 จุดพื้นฐาน (bps) สู่ระดับ 3.75%-4.00% ในวันที่ 17 กันยายน ขณะที่อีกส่วนหนึ่งชี้ไปที่การลดอัตราดอกเบี้ยมาตรฐาน 25 bps
ความคาดหวังในการผ่อนคลายของเฟดได้เพิ่มขึ้นอย่างมากเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับตลาดแรงงานที่เพิ่มขึ้น รายงาน (NFP) ของสหรัฐฯ สำหรับเดือนสิงหาคมแสดงให้เห็นเมื่อสัปดาห์ที่แล้วว่าเศรษฐกิจเพิ่มงานใหม่ 22,000 ตำแหน่ง ซึ่งต่ำกว่าการอ่านก่อนหน้าที่ 79,000 ตำแหน่งอย่างมีนัยสำคัญ
เมื่อเร็ว ๆ นี้ สมาชิกคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของเฟด (FOMC) รวมถึงประธาน ได้แสดงความเห็นสนับสนุนการลดอัตราดอกเบี้ย โดยอ้างถึงความเสี่ยงในตลาดแรงงานที่ลดลง
Dow Jones: คำถามที่พบบ่อย
ดาวโจนส์ (DJIA) คือมาตรวัดคาเฉลี่ยของบริษัทในภาคอุตสาหกรรม ซึ่งเป็นหนึ่งในดัชนีตลาดหุ้นที่เก่าแก่ที่สุดในโลก ดาวโจนส์รวบรวมจากหุ้นที่มีการซื้อขายมากที่สุด 30 อันดับในสหรัฐฯ และจะถ่วงน้ำหนักด้วยการเคลื่อนไหวของราคามากกว่าถ่วงน้ำหนักด้วยมูลค่าตามราคาตลาด คำนวณโดยการรวมราคาของหุ้นที่เป็นส่วนประกอบแล้วหารด้วยตัวคูณซึ่งปัจจุบันคือ 0.152 ดัชนีนี้ก่อตั้งโดย ชาร์ลส ดาว (Charles Dow) ผู้ก่อตั้ง วารสารวอลล์สตรีท (Wall Street Journal) ในช่วงหลายปีต่อมา มีการวิพากษ์วิจารณ์ว่าดาวโจนส์ไม่ได้เป็นตัวแทนของสินทรัพย์ในวงกว้างเพียงพอ เนื่องจากอ้างอิงการเคลื่อนของกลุ่มบริษัทเพียง 30 กลุ่มเท่านั้น ซึ่งแตกต่างจากดัชนีอ้างอิงข้อมูลจากบริษัทที่มีจำนวนมากกว่าอย่างเช่น S&P 500
ปัจจัยที่แตกต่างกันมากมายผลักดันการเคลื่อนไหวของค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJIA) ประสิทธิภาพโดยรวมของบริษัท, รายละเอียดที่เปิดเผยในรายงานผลประกอบการของบริษัทรายไตรมาสถือเป็นมาตรวัดประสิทธิภาพหลัก ข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคของสหรัฐอเมริกาและทั่วโลกยังมีส่วนช่วยเช่นกัน เนื่องจากส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุน ระดับของอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ยังมีอิทธิพลต่อ DJIA เนื่องจากส่งผลต่อต้นทุนสินเชื่อ ซึ่งหลายๆ บริษัทต้องพึ่งพาอย่างมาก ดังนั้น อัตราเงินเฟ้ออาจส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญได้เช่นเดียวกับตัวชี้วัดอื่นๆ ที่ส่งผลกระทบต่อการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed)
ทฤษฎีดาวเป็นวิธีการในการระบุแนวโน้มหลักของตลาดหุ้นที่พัฒนาโดย ชาร์ลส ดาว (Charles Dow) ขั้นตอนสำคัญคือการเปรียบเทียบทิศทางของค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJIA) และ ค่าเฉลี่ยการขนส่งดาวโจนส์ (DJTA) และติดตามเฉพาะแนวโน้มที่ทั้งคู่เคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกัน ,uปริมาณเป็นเกณฑ์ยืนยัน ทฤษฎีนี้ใช้องค์ประกอบของการวิเคราะห์จุดสูงสุดและต่ำสุด ทฤษฎีของดาวโจนส์ (Dow) แบ่งออกเป็น 3 ระยะ ได้แก่ ระยะสะสม เมื่อนักลงทุนเริ่มซื้อขายปลกเปลี่ยน ระยะการมีส่วนร่วมของประชาชน เมื่อประชาชนในวงกว้างเข้ามามีส่วนร่วมลงทุน และระยะกระจายตัวเมื่อเงินเงินของนักลงทุนออกจากตลาดไป
มีหลายวิธีในการลงทุนกับ DJIA หนึ่งคือการลงทุนผ่าน ETF ซึ่งอนุญาตให้นักลงทุนซื้อขาย DJIA เป็นหลักทรัพย์เดียว แทนที่จะต้องซื้อหุ้นในบริษัทที่เป็นส่วนประกอบทั้งหมด 30 แห่ง ตัวอย่างที่เห็นได้อย่างชัดเจนคือ กองทุน SPDR , ETF ค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DIA) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ DJIA ช่วยให้นักลงทุนสามารถเก็งกำไรมูลค่าในอนาคตของดัชนีแลออปชัน แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อหรือขายดัชนีในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าในอนาคต กองทุนรวมช่วยให้นักลงทุนสามารถซื้อหุ้นในพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายของหุ้น DJIA ซึ่งทำให้เกิดโอกาสการลงทุนในดัชนี
บทความแนะนำ
