รูปีอินเดียยังคงขาดทุนเนื่องจากดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นจากราคาพลังงานที่พุ่งสูงขึ้น
- รูปีอินเดียอ่อนค่าลงเนื่องจากราคาน้ำมันที่ผันผวนและตลาดหุ้นในประเทศที่อ่อนแอกดดันความเชื่อมั่นของตลาด
- ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้นเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับความขัดแย้งในอิหร่านที่ยืดเยื้อบดบังการปล่อยสำรองที่ประสานงานโดยเศรษฐกิจหลัก
- USD/INR ปรับตัวสูงขึ้นเนื่องจากดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าและราคาพลังงานที่พุ่งสูงขึ้นทำให้ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดลดลง
USD/INR ยังคงรักษาสถิติการปรับตัวสูงขึ้นเป็นวันที่สามติดต่อกันในวันพฤหัสบดี รูปีอินเดีย (INR) ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันเนื่องจากราคาน้ำมันที่ผันผวนและตลาดหุ้นในประเทศที่อ่อนแอกดดันความเชื่อมั่น แม้ว่าการขายดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นระยะ ๆ โดยธนาคารของรัฐจะช่วยจำกัดการขาดทุนตามที่เทรดเดอร์บอกกับรอยเตอร์
ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้นเนื่องจากการหยุดชะงักในการขนส่งผ่านช่องแคบฮอร์มุซที่สำคัญ น้ำมันดิบยังคงปรับตัวสูงขึ้นเนื่องจากความเสี่ยงของความขัดแย้งในอิหร่านที่ยืดเยื้อบดบังการปล่อยสำรองน้ำมันที่ประสานงานโดยเศรษฐกิจหลัก ตลาดยังมองว่ามาตรการจัดหาฉุกเฉินไม่เพียงพอแม้หลังจากที่หน่วยงานพลังงานระหว่างประเทศ (IEA) ตกลงที่จะปล่อยน้ำมันสำรองมากที่สุดในประวัติศาสตร์จำนวน 400 ล้านบาร์เรล
ในขณะเดียวกัน คู่ USD/INR แข็งค่าขึ้นเนื่องจากดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งค่า ราคาพลังงานที่พุ่งสูงขึ้นได้เพิ่มความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อในอนาคต ลดความคาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเร็ว ๆ นี้
ในขณะเดียวกัน ข้อมูลเงินเฟ้อในช่วงล่าสุดแสดงให้เห็นว่าความกดดันด้านราคาอยู่ในระดับที่ค่อนข้างควบคุมได้ ซึ่งเสริมสร้างความคาดหวังว่าเฟดอาจจะรักษานโยบายให้คงที่ในระยะใกล้ นักวิเคราะห์ยังชี้ให้เห็นว่าตัวเลขเงินเฟ้อล่าสุดยังไม่สามารถสะท้อนการพุ่งขึ้นของราคาน้ำมันที่เกิดจากความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ได้อย่างเต็มที่
ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในเดือนกุมภาพันธ์ที่เผยแพร่เมื่อวันพุธแสดงให้เห็นว่าเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น 0.3% เมื่อเปรียบเทียบกับเดือนก่อนหน้า (MoM) และ 2.4% เมื่อเปรียบเทียบกับปีที่แล้ว (YoY) ซึ่งสอดคล้องกับความคาดหวังของตลาด CPI พื้นฐานซึ่งไม่รวมอาหารและพลังงานเพิ่มขึ้น 0.2% MoM และ 2.5% YoY เทรดเดอร์จะมุ่งเน้นไปที่ข้อมูลการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ของสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันศุกร์เพื่อหาสัญญาณนโยบายเพิ่มเติม
การวิเคราะห์ทางเทคนิค: USD/INR มองไปที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 92.81 ใกล้ขอบบนของกรอบราคาขาขึ้น
USD/INR ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 92.70 ในวันพฤหัสบดี การวิเคราะห์ทางเทคนิคของกราฟรายวันชี้ให้เห็นถึงแนวโน้มขาขึ้นที่ต่อเนื่องเมื่อคู่เงินปรับตัวสูงขึ้นภายในรูปแบบกรอบราคาขาขึ้น
แนวโน้มในระยะสั้นเป็นขาขึ้นเนื่องจากคู่ USD/INR ยังคงอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 50 วันและ 9 วันที่เพิ่มขึ้น ซึ่งรักษาลำดับการทะลุผ่านล่าสุดไว้หลังจากดีดตัวขึ้นจากบริเวณ 91.00–91.25 โมเมนตัมยังคงเป็นบวกโดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) 14 วันอยู่ใกล้ 72 และดันลึกเข้าสู่เขตซื้อมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ถึงแรงกดดันขาขึ้นที่แข็งแกร่งแม้ว่าการปรับตัวขึ้นจะยืดเยื้อ
คู่ USD/INR มุ่งเป้าไปที่ระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 92.81 ซึ่งทำได้เมื่อวันที่ 9 มีนาคม ตามด้วยขอบบนของกรอบราคาขาขึ้นที่ 92.90 ในด้านล่าง แนวรับหลักอยู่ที่เส้น EMA 9 วันที่ 92.23 การหลุดต่ำกว่าระดับนี้จะทำให้โมเมนตัมในระยะสั้นอ่อนแอลงและเปิดโอกาสให้กับ EMA 50 วันที่ 91.17 ตามด้วยขอบล่างของกรอบที่ใกล้ 90.90
(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของเรื่องนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI)
Risk sentiment: คำถามที่พบบ่อย
ในโลกของศัพท์ทางการเงิน มักจะมีคําที่ใช้กันอย่างแพร่หลายสองคํา "risk-on" และ "risk off" สองคำนี้หมายถึงระดับความเสี่ยงที่นักลงทุนเต็มใจที่จะยอมรับในช่วงเวลาที่อ้างอิง ในตลาดลงทุนที่ "เปิดรับความเสี่ยง" คือสิ่งที่นักลงทุนมีความเชื่อมั่นเกี่ยวกับอนาคต และเต็มใจที่จะซื้อสินทรัพย์เสี่ยงมากขึ้น ในตลาดลงทุนที่ "ปิดรับความเสี่ยง" นักลงทุนเริ่ม 'ลงทุนอย่างปลอดภัย' เพราะพวกเขากังวลเกี่ยวกับอนาคต ดังนั้นจึงซื้อสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงน้อยกว่า ซึ่งมีความแน่นอนมากขึ้นในการให้ผลตอบแทนแม้ว่าจะค่อนทำกำไรได้น้อยก็ตาม
โดยปกติในช่วงที่ตลาดลงทุน "มีความเสี่ยง" ตลาดหุ้นจะเพิ่มขึ้นสินค้าโภคภัณฑ์ส่วนใหญ่เข้าพอร์ต ทองคําก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นในช่วงเวลานี้เช่นกันเนื่องจากได้รับประโยชน์จากแนวโน้มการเติบโตที่มีมากขึ้น สกุลเงินของประเทศที่เป็นผู้ส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์จํานวนมากจะแข็งแกร่งขึ้นเเพราะความต้องการสินค้าโภคภัณฑ์ที่เพิ่มขึ้น สกุลเงินดิจิทัลก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นในตลาดลงทุนที่ "ปิดรับความเสี่ยง" พันธบัตรรัฐบาลเพิ่มขึ้น โดยเฉพาะพันธบัตรรัฐบาลชื่อดัง ทองคําได้รับความนิยม และสกุลเงินที่ถือได้ว่าเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย เช่น เยนญี่ปุ่น ฟรังก์สวิส และดอลลาร์สหรัฐ ล้วนได้รับประโยชน์
ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ดอลลาร์แคนาดา (CAD) ดอลลาร์นิวซีแลนด์ (NZD) และสกุลเงินรองลงมา เช่น รูเบิล (RUB) และแรนด์แอฟริกาใต้ (ZAR) ล้วนมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นในตลาดที่ "เปิดรับความเสี่ยง" นี่เป็นเพราะเศรษฐกิจของสกุลเงินเหล่านี้พึ่งพาการส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์อย่างมากเพื่อการเติบโต และสินค้าโภคภัณฑ์มีแนวโน้มที่จะขึ้นราคาในช่วงที่ตลาดกล้าเปิดรับความเสี่ยง เนื่องจากนักลงทุนคาดการณ์ว่าจะมีความต้องการวัตถุดิบมากขึ้นในอนาคตเพราะกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้น
สกุลเงินหลักที่มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นในช่วงที่ "ปิดรับความเสี่ยง" ได้แก่ ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เยนญี่ปุ่น (JPY) และฟรังก์สวิส (CHF) ดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินสํารองของโลกและเพราะในช่วงวิกฤต นักลงทุนจะซื้อหนี้ของรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งถูกมองว่าปลอดภัยเพราะเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกอย่างสหรัฐอเมริกาไม่น่าจะผิดนัดชําระหนี้ เงินเยนจะแข็งค่าขึ้นเพราะมีความต้องการพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่นมากขึ้น สาเหตุนั้นเป็นเพราะนักลงทุนในประเทศที่ถือหุ้นด้วยสัดส่วนที่สูงไม่น่าจะทิ้งพันธบัตรเหล่านี้แม้อยู่ในภาวะวิกฤต ฟรังก์สวิสแข็งค่าขึ้นเพราะกฎหมายการธนาคารของสวิสที่เข้มงวดช่วยให้นักลงทุนได้รับการคุ้มครองเงินทุนมากขึ้น
บทความแนะนำ
