Thermo Fisher Scientific Inc (TMO) หุ้น เคลื่อนไหว ลง 3.31% เมื่อวันที่ 27 มี.ค.: การวิเคราะห์ฉบับสมบูรณ์

Thermo Fisher Scientific Inc (TMO) เคลื่อนไหว ลง 3.31% กลุ่มอุตสาหกรรม บริการและอุปกรณ์ด้านการดูแลสุขภาพ ลง 2.35%. บริษัทมีผลการดำเนินงานแย่กว่าอุตสาหกรรมโดยรวม หุ้นที่มีปริมาณการเทรดสูงสุด 3 อันดับแรกในกลุ่ม ได้แก่: Unitedhealth Group Inc (UNH) ลง 4.21%; Abbott Laboratories (ABT) ลง 0.31%; Boston Scientific Corp (BSX) ลง 0.84%

อะไรเป็นแรงผลักดันให้ราคาหุ้น Thermo Fisher Scientific Inc (TMO) ปรับตัว ลง ในวันนี้?

หุ้นของ Thermo Fisher Scientific ปรับตัวลดลงในวันนี้ โดยได้รับแรงกดดันจากปัจจัยหลายประการรวมกัน ทั้งบรรยากาศการลงทุนในตลาดโดยรวม ความกังวลเกี่ยวกับความสามารถในการทำกำไร และประเด็นด้านการควบรวมกิจการหลังการเข้าซื้อกิจการครั้งใหญ่ แม้ว่าบริษัทจะรายงานผลประกอบการสูงกว่าคาดการณ์อย่างต่อเนื่องในช่วงไม่กี่ไตรมาสที่ผ่านมา แต่ราคาหุ้นกลับปรับตัวลดลงหลังจากเปิดเผยผลประกอบการไตรมาส 4 เนื่องจากนักลงทุนให้ความสำคัญกับแรงกดดันด้านอัตรากำไรและแนวโน้มกำไรต่อหุ้นปรับปรุงในปี 2569 ที่ระมัดระวัง ซึ่งค่ากลางของเป้าหมายดังกล่าวต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ นอกจากนี้ บริษัทยังประสบกับกำไร EBIT ปรับปรุงและอัตรากำไรขั้นต้นที่ลดลงในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา ซึ่งสะท้อนถึงความท้าทายในการรักษาประสิทธิภาพการดำเนินงานและความสามารถในการทำกำไร

สภาวะตลาดโดยรวมดูเหมือนจะเป็นอีกหนึ่งปัจจัยกดดัน โดยตลาดเผชิญกับแรงเทขายอย่างหนักในเซสชันการซื้อขายก่อนหน้า ส่งผลให้ดัชนีหลักปิดตลาดลดลงอย่างมากท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อที่พุ่งสูงขึ้นและการปรับเปลี่ยนนโยบายการเงินที่อาจเกิดขึ้น ซึ่งการร่วงลงของตลาดในวงกว้างมักส่งผลกระทบต่อผลการดำเนินงานของหุ้นรายตัว แม้แต่บริษัทที่มีแนวโน้มระยะยาวเป็นบวกก็ตาม

นอกจากนี้ Thermo Fisher Scientific เพิ่งเสร็จสิ้นการเข้าซื้อกิจการ Clario Holdings ด้วยเงินสดจำนวนมหาศาลเมื่อต้นสัปดาห์ที่ผ่านมา แม้ว่าการเข้าซื้อกิจการครั้งนี้จะมีความสำคัญเชิงกลยุทธ์และคาดว่าจะช่วยเพิ่มกำไรต่อหุ้นปรับปรุงในปีแรก แต่ก็นำมาซึ่งความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับความท้าทายในการบูรณาการ การหยุดชะงักของการดำเนินธุรกิจที่อาจเกิดขึ้น และการบรรลุผลประโยชน์ร่วมกันตามที่คาดหวัง การควบรวมกิจการขนาดใหญ่เช่นนี้มักนำไปสู่ความไม่แน่นอนของตลาดในระยะสั้น นอกจากนี้ การขายหุ้นของผู้บริหารเมื่อเร็วๆ นี้ และการปรับสถานะของสถาบันโดย Vanguard ซึ่งได้แก้ไขการยื่นแบบ 13G โดยรายงานว่าไม่มีการถือหุ้น อาจถูกตลาดมองในแง่ลบ ซึ่งส่งสัญญาณถึงการเปลี่ยนแปลงในความเชื่อมั่นหรือการปรับพอร์ตการลงทุน

แม้จะมีแรงกดดันเหล่านี้ แต่ความเชื่อมั่นของนักวิเคราะห์ยังคงเป็นบวกเป็นส่วนใหญ่ โดยมีคำแนะนำโดยรวมที่ "ซื้อปานกลาง" (Moderate Buy) และบริษัทหลักทรัพย์หลายแห่งได้เริ่มหรือคงคำแนะนำ "ซื้อ" พร้อมกำหนดราคาเป้าหมายที่น่าสนใจ อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้นให้ผลตอบแทนต่ำกว่าดัชนีตลาดโดยรวมในช่วงปีที่ผ่านมา การผสมผสานระหว่างปัจจัยลบทางเศรษฐกิจมหภาค ความกังวลด้านความสามารถในการทำกำไรจากแนวโน้มล่าสุด ความเสี่ยงจากการเข้าซื้อกิจการครั้งใหญ่ และกิจกรรมการขายหุ้นของผู้บริหารและสถาบัน ดูเหมือนจะเป็นปัจจัยถ่วงผลการดำเนินงานของหุ้นในวันนี้

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Thermo Fisher Scientific Inc (TMO)

ในเชิงเทคนิค Thermo Fisher Scientific Inc (TMO) มีค่า MACD (12,26,9) อยู่ที่ [-17.14] ซึ่งบ่งชี้ถึงสัญญาณเป็นกลาง ขณะที่ค่า RSI ที่ 43.64 แสดงถึงสภาวะเป็นกลาง และค่า Williams %R ที่ -41.62 แสดงถึงสภาวะขายมากเกินไป โปรดติดตามอย่างใกล้ชิด

การวิเคราะห์พื้นฐานของ Thermo Fisher Scientific Inc (TMO)

Thermo Fisher Scientific Inc (TMO) อยู่ในกลุ่มอุตสาหกรรมบริการและอุปกรณ์ด้านการดูแลสุขภาพ โดยมีรายได้รวมต่อปีล่าสุดอยู่ที่ $44.56B จัดอยู่ในอันดับที่ 2 ของอุตสาหกรรม ขณะที่กำไรสุทธิอยู่ที่ $6.70B จัดอยู่ในอันดับที่ 1 ของอุตสาหกรรม โปรไฟล์บริษัท

ในช่วงเดือนที่ผ่านมา นักวิเคราะห์หลายรายได้จัดอันดับบริษัทว่าอยู่ในระดับ ซื้อ โดยมีราคาเป้าหมายเฉลี่ยอยู่ที่ $661.07 ขณะที่ราคาสูงสุดอยู่ที่ $750.00 และราคาต่ำสุดอยู่ที่ $595.00

รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Thermo Fisher Scientific Inc (TMO)

ความเสี่ยงเฉพาะของบริษัท:

• การเข้าซื้อกิจการ Clario Holdings, Inc. มูลค่า 8.875 พันล้านดอลลาร์ที่เสร็จสิ้นเมื่อเร็วๆ นี้ นำมาซึ่งความท้าทายอย่างมากในการควบรวมกิจการ ซึ่งรวมถึงความเป็นไปได้ในการหยุดชะงักของการดำเนินงาน ความยากลำบากในการรักษาบุคลากรหลัก และความเสี่ยงในการไม่สามารถบรรลุการประสานพลังและประสิทธิภาพการดำเนินงานตามที่คาดการณ์ไว้ได้อย่างเต็มที่
• การควบรวม Clario Holdings เข้ากับแผนก PPD ของ Thermo Fisher อาจส่งผลให้ Clario สูญเสียความเป็นกลางในสายตาของลูกค้า ซึ่งอาจก่อให้เกิดการสูญเสียกลุ่มลูกค้าองค์กรรับจ้างวิจัย (CRO) ภายนอก และลูกค้ากลุ่มชีวเภสัชภัณฑ์ที่อาจมีความกังวลในการแบ่งปันข้อมูลการทดลองที่ละเอียดอ่อนกับบริษัทในเครือของคู่แข่ง
• นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าอัตรากำไร EBIT ปรับปรุงแล้วลดลงอย่างมีนัยสำคัญ (ประมาณ 830 จุดพื้นฐาน ระหว่างปี 2021 ถึง 2024) และอัตรากำไรขั้นต้นปรับปรุงแล้ว (ต่ำกว่าระดับในปี 2019 ประมาณ 940 จุดพื้นฐาน) ซึ่งบ่งชี้ถึงประสิทธิภาพการดำเนินงานที่ถดถอยลงและความท้าทายในการรักษาความสามารถในการทำกำไร
• Thermo Fisher เผชิญกับปัจจัยลบจากการชะลอตัวอย่างมากของเงินทุนด้านการวิจัยและพัฒนาในภาคส่วนเทคโนโลยีชีวภาพ โดยเห็นได้จากการระดมทุนที่ลดลงถึง 45% เมื่อเทียบรายปีในช่วงครึ่งแรกของปี 2025 ซึ่งอาจส่งผลกระทบเชิงลบต่อแนวโน้มการเติบโตของรายได้ในอนาคตสำหรับกลุ่มธุรกิจโซลูชันด้านชีววิทยาศาสตร์