O ouro permanece acima de US$ 2.600 em meio a tensões geopolíticas e especulações de flexibilização do Fed

• O preço do ouro permanece estável em US$ 2.637 em meio a poucas negociações do Dia de Ação de Graças.

• As ameaças tarifárias de Trump pesam sobre o ouro, mas a retórica mais branda em relação ao Canadá e ao México oferece algum alívio.

• O mercado vê 70% de chance de um corte de 25 pontos-base na taxa do Fed, apoiando o ouro, já que os rendimentos do Tesouro permanecem moderados.

O preço do ouro se consolidou em torno de US$ 2.630 na quinta-feira, em meio a negociações com pouca liquidez, já que os mercados dos EUA estão fechados para o Dia de Ação de Graças. A geopolítica continuou a impulsionar o preço do metal sem rendimento, que diminuiu durante os últimos três dias de negociação. O XAU/USD é negociado a US$ 2.637, praticamente inalterado.

O humor do mercado melhorou na quinta-feira, em parte devido ao cessar-fogo de 60 dias entre Israel e o Líbano. No entanto, a escalada do conflito entre a Rússia e a Ucrânia pode manter os preços do ouro firmemente acima de US$ 2.600.

As ameaças de tarifas do presidente eleito dos EUA, Donald Trump, sobre a China, o Canadá e o México, limitaram o avanço do metal dourado, com os comerciantes buscando a segurança do dólar. Fontes citadas pela Reuters disseram: “Isso aumentou um pouco a preocupação com as possíveis repercussões desses dois países. Portanto, isso continua a ser um importante fator de suporte para o ouro”.

Após os comentários de Trump, o ouro caiu devido aos riscos associados às suas ameaças. No entanto, desenvolvimentos recentes sugerem que o presidente eleito dos EUA amenizou sua retórica em relação ao Canadá e ao México.

O ouro se recuperou após o relatório e com os participantes do mercado de olho em outro corte de 25 pontos-base na taxa de juros pelo Federal Reserve na próxima reunião de dezembro.

O mercado de swaps vê uma probabilidade de 70% de tal decisão, de acordo com a ferramenta CME FedWatch, já que as chances melhoraram em relação aos 55% do início da semana.

Isso manteria os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA em baixa, o que poderia prejudicar o dólar.

Nesta semana, a agenda econômica dos EUA está ausente, exceto por uma surpresa de um palestrante do Federal Reserve na mídia. Na próxima segunda-feira, a agenda estará ocupada com a divulgação dos PMIs de manufatura S&P Global e ISM, e o governador do Fed, Christopher Waller, cruzando os fios.

• Os preços do ouro se recuperaram, já que os rendimentos reais dos EUA permaneceram inalterados em 1,9906%.

• Os dados dos EUA divulgados na quarta-feira mostraram que a economia cresceu 2,8% no terceiro trimestre, abaixo das estimativas, mas inalterado em relação à estimativa preliminar.

• Isso, juntamente com o mais recente núcleo de preços PCE de outubro, que ficou em 2,8% em relação ao ano anterior, acima das estimativas de 2,7%, sugere que o processo de desinflação estagnou e que o Fed pode começar a interromper o corte das taxas.

• Dados da Chicago Board of Trade, por meio do contrato futuro da taxa dos fed funds de dezembro, mostram que os investidores estimam 24 bps de flexibilização do Fed até o final de 2024.

O preço do ouro está consolidado dentro das Médias Móveis Simples (MMSs) de 50 e 100 dias, cada uma em US$ 2.668 e US$ 2.572, respectivamente. No entanto, alguma alta no curto prazo é vista devido ao fato de o ouro estar sendo ligeiramente pressionado em direção à primeira, mas os compradores precisam superar os principais níveis de resistência.

Se o ouro ultrapassar a SMA de 50 dias, a próxima parada será o valor de $2.700. Uma violação deste último exporá os psicológicos US$ 2.750 e a alta de todos os tempos em US$ 2.790.

Por outro lado, se os ursos empurrarem os preços para abaixo de US$ 2.600, isso abrirá a porta para testar a SMA de 100 dias de US$ 2.572, imediatamente seguida pela baixa oscilante de 14 de novembro de US$ 2.536.

Os osciladores, como o Índice de Força Relativa (RSI), mudaram para baixo, indicando que os vendedores estão no comando.