توقعات سعر البيتكوين: البيتكوين تتراجع دون 64000 دولار مع سيطرة معنويات العزوف عن المخاطرة على الأسواق

• يمدد البيتكوين تراجعه، هابطًا إلى ما دون 64000 دولار يوم الثلاثاء بعد أن صحح بأكثر من 2.5٪ في اليوم السابق.
• سجلت صناديق المؤشرات المتداولة الفورية المدرجة في الولايات المتحدة تدفقات خارجة طفيفة يوم الاثنين، مسجلة ثلاثة أيام متتالية من السحوبات.
• تدهور معنويات المخاطرة العالمية، المدفوع بعمليات بيع في أشباه الموصلات بقيادة الذكاء الاصطناعي، يضغط على الأصول الأخرى الحساسة للمخاطر بما في ذلك BTC.

يمدد البيتكوين (BTC) تصحيحه، ويتداول دون 64000 دولار وقت كتابة هذا التقرير يوم الثلاثاء بعد خسائر تجاوزت 2.5٪ في اليوم السابق. ويظهر الطلب المؤسسي علامات مبكرة على الضعف، مع تسجيل صناديق المؤشرات المتداولة الفورية (ETFs) تدفقًا خارجيًا طفيفًا يوم الاثنين، مسجلة ثلاثة أيام متتالية من السحوبات. بالإضافة إلى ذلك، فإن تدهور معنويات المخاطرة العالمية، الذي أثارته عمليات بيع في أشباه الموصلات بقيادة الذكاء الاصطناعي هذا الأسبوع، يضغط على الأصول الأخرى الحساسة للمخاطر مثل BTC.

معنويات العزوف عن المخاطرة من الأسواق الآسيوية تضغط على النظرة المستقبلية للعملات المشفرة

تتدهور معنويات المخاطرة العالمية يوم الثلاثاء مع تزايد الشكوك بشأن العوائد المالية الضخمة من الإنفاق على الذكاء الاصطناعي (AI) مما يطلق عمليات بيع واسعة النطاق في أسهم أشباه الموصلات العالمية. ويمتد التراجع المدفوع بقطاع التكنولوجيا من وول ستريت إلى الأسواق الآسيوية، بينما يتجه المستثمرون نحو الأصول الآمنة، مما يدفع أسعار السندات إلى الارتفاع.

في حين أن العملات المشفرة تتحرك عمومًا بالتوازي مع الأصول الحساسة للمخاطر مثل أسهم التكنولوجيا، فإن سوق الأصول الرقمية قد صحح أيضًا حتى الآن هذا الأسبوع، مع هبوط البيتكوين إلى ما دون 64000 دولار يوم الثلاثاء.

كما أدى بيئة العزوف عن المخاطرة بشكل عام إلى موجة حادة من عمليات التصفية عبر سوق العملات المشفرة. ويُظهر الرسم البياني لـ Coinglass أدناه أنه تم القضاء على أكثر من 600 مليون دولار من المراكز ذات الرافعة المالية خلال الـ 24 ساعة الماضية، مع كون 87.88٪ من المراكز مراكز شراء، مما يبرز تفكيك الرهانات الصعودية.

في مقابلة حصرية، قال نيكولاي سوندرغارد، كبير محللي الأبحاث في Nansen، لـ FXStreet إن عمليات البيع الحادة في أسهم أشباه الموصلات الآسيوية والعالمية تعكس تدهورًا أوسع في معنويات المخاطرة بعد تقارير أشارت إلى أن الصين طورت تقنية محلية تنافسية للطباعة الحجرية بالأشعة فوق البنفسجية العميقة (DUV)، مما يهدد الهيمنة الراسخة للموردين الغربيين مثل ASML.

وأشار سوندرغارد إلى أن التحرك نحو العزوف عن المخاطرة امتد إلى العملات المشفرة، إذ إن المستثمرين المؤسسيين الذين يقلصون تعرضهم لأسهم التكنولوجيا لا يفصلون عادةً مخصصات العملات المشفرة عن ذلك. ونتيجة لذلك، هبط البيتكوين جنبًا إلى جنب مع الأصول الأوسع نطاقًا الحساسة للمخاطر، متراجعًا إلى حوالي 63100 دولار خلال التداول الآسيوي المبكر.

ومع ذلك، شدد على أن ضعف البيتكوين مدفوع أيضًا برياح معاكسة خاصة بسوق العملات المشفرة. فقد كان معدل تدفق العملات المستقرة إلى البورصات قد هبط بالفعل إلى أدنى مستوى له في 18 شهرًا عند 21557 معاملة يوميًا قبل هذه العملية البيعية، بانخفاض 56٪ عن النطاق الذي دعم ارتفاع العام الماضي. كما أنهت صناديق البيتكوين الفورية المتداولة في البورصة سلسلة تدفقات داخلة استمرت سبع جلسات، وظل مؤشر Spent Output Profit Ratio (SOPR) الخاص بحاملي الأجل الطويل في منطقة الاستسلام بدلًا من تأكيد القاع 

"تُظهر بيانات Nansen أن نسب الشراء من قبل المتعاملين الفوريين تتراوح بين 25 و30 نقطة مئوية فوق نسب المتعاملين في العقود الدائمة عبر جميع الأطر الزمنية، ما يعني أن عمليات البيع في المشتقات يتم امتصاصها من قبل المشترين الفوريين. إنها عملية توزيع وليس ذعرًا، وهو ما يبقي الهبوط منظمًا لكنه يزيل شروط التعافي قبل أن تُحسم سلسلة البيانات الكلية لهذا الأسبوع," خلص نيكولاي سوندرغارد.

يُظهر الطلب المؤسسي علامات مبكرة على الضعف

يُظهر الطلب المؤسسي علامات ضعف. وتُظهر بيانات SoSoValue أن صناديق BTC الفورية المدرجة في الولايات المتحدة سجلت تدفقات خارجة طفيفة بقيمة 11.64 مليون دولار يوم الاثنين، مسجلة ثلاثة أيام متتالية من السحوبات. وإذا استمرت هذه التدفقات الخارجة وتفاقمت خلال الأسبوع، فقد يمدد BTC تصحيحه.

التوقعات الفنية للبيتكوين: BTC ينزلق دون مستويات الدعم الرئيسية

يتداول سعر البيتكوين عند 63478 دولارًا وقت كتابة هذا التقرير يوم الثلاثاء، منخفضًا قليلًا عن إغلاق اليوم السابق. ويحافظ BTC على تحيز هبوطي على المدى القريب إذ لا يزال دون جميع المتوسطات المتحركة الأسية الرئيسية (EMAs). ويقع المتوسط المتحرك الأسي 50 يومًا عند 64971 دولارًا، والمتوسط المتحرك الأسي 100 يوم عند 676765 دولارًا، والمتوسط المتحرك الأسي 200 يوم عند 73742 دولارًا جميعها فوق السعر، مما يشير إلى أن الارتفاعات من المرجح أن تُباع ما دام السعر مقيدًا دون هذه المجموعة المتراكمة من مؤشرات الاتجاه الأطول أمدًا.

كما يميل الزخم إلى السلبية على الرسم البياني اليومي، مع تحوم مؤشر القوة النسبية (RSI) دون مستوى 50 المحايد بقليل، ودخول مؤشر الماكد (MACD) في المنطقة السلبية، ما يلمح إلى أن محاولات التعافي قد تواجه صعوبة في اكتساب الزخم.

وعلى الجانب الصعودي، تُرى المقاومة الأولية عند الحاجز الأفقي قرب 64004 دولارًا، تليها مباشرةً المتوسط المتحرك الأسي 50 يومًا عند 64972 دولارًا. وسيكشف الاختراق فوق هذه المستويات عن الهدف الصعودي التالي عند المتوسط المتحرك الأسي 100 يوم قرب 67676 دولارًا، قبل المتوسط المتحرك الأسي 200 يوم الأكثر استراتيجية عند 73743 دولارًا. وتمثل المقاومة الأفقية البعيدة عند 84410 دولارًا مرجعًا رئيسيًا للصعود إذا استعاد المشترون السيطرة.

وعلى الجانب الهبوطي، فإن غياب مستويات دعم قريبة يترك منطقة التداول الحالية كموطئ قدم مكشوف. وإذا واصل BTC تصحيحه، فقد يمتد نحو أدنى مستوى سنوي عند 57800 دولار، المسجل في 1 يوليو/تموز.

(كُتب التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)