สรุปภาพรวมตลาดวันนี้: การเปลี่ยนผ่านผู้นำกลุ่ม AI และความกังวลต่อนโยบายเศรษฐกิจมหภาคขับเคลื่อนความผันผวนของตลาด

ติดตามแนวโน้มตลาด

TradingKey - ดัชนี S&P 500 ปรับตัวลดลง 0.38% ในวันพฤหัสบดี ปิดที่ระดับ 7,337 จุด ขณะที่ดัชนี Nasdaq Composite อ่อนตัวลง 0.13% ปิดที่ 25,806 จุด สำหรับในกลุ่มยานยนต์ไร้คนขับ หุ้นของบริษัทในกลุ่มอุตสาหกรรมเดียวกันอย่าง Alphabet (GOOGL) ปิดที่ 397.99 ดอลลาร์ (-0.01%) และ Tesla (TSLA) ปิดที่ 411.81 ดอลลาร์ (+3.28%) ซึ่งสะท้อนถึงภาวะตลาดที่ผสมผสานในกลุ่มบริษัทที่มุ่งเน้นเทคโนโลยีไร้คนขับ

หุ้นกลุ่มปัญญาประดิษฐ์ (AI) ระดับแนวหน้ายังคงเป็นจุดสนใจอีกครั้ง โดย Qualcomm (QCOM) พุ่งขึ้นแตะระดับเลขสองหลักระหว่างวันจากความกระตือรือร้นในเทคโนโลยี AI ก่อนที่จะลดช่วงบวกลง โดยพัฒนาการเชิงบวกอย่างต่อเนื่องในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ทำให้นักวิเคราะห์บางส่วนประเมินว่าหุ้นตัวนี้กำลังเข้าใกล้ความสำเร็จครั้งสำคัญในด้านชิป ในทางตรงกันข้าม Arm Holdings (ARM) ร่วงลงมากกว่า 10% เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับความต้องการสมาร์ทโฟน ขณะที่ Palantir Technologies (PLTR) ฟื้นตัวขึ้นหลังจากที่ร่วงลงภายหลังการรายงานผลประกอบการ ส่วนผู้นำด้านควอนตัมคอมพิวติ้งอย่าง IonQ (IONQ) ปรับตัวลดลงอย่างหนักแม้จะรายงานผลประกอบการไตรมาสแรกที่แข็งแกร่ง

Aurora Innovation (AUR) ผู้พัฒนาซอฟต์แวร์ขับเคลื่อนอัตโนมัติสำหรับยานพาหนะประเภทต่างๆ ปิดตลาดเมื่อวันพฤหัสบดีที่ 7.14 ดอลลาร์ ลดลง 1.79% โดยราคาหุ้นถอยตัวลงหลังจากที่ปรับตัวขึ้นติดต่อกันหลายวันขานรับผลประกอบการไตรมาส 1 ที่สดใส การขยายการใช้งานในกลุ่มรถบรรทุก และการสนับสนุนจากนักวิเคราะห์ ขณะนี้เหล่านักลงทุนกำลังมุ่งเน้นไปที่ความสามารถของบริษัทในการบรรลุเป้าหมายรถบรรทุกกึ่งพ่วงไร้คนขับและเป้าหมายรายได้ในปี 2569

Fastly (FSLY) ผู้ให้บริการเครือข่ายการส่งข้อมูลแบบเรียลไทม์ (CDN) ปิดตลาดเมื่อวันพฤหัสบดีที่ 19.50 ดอลลาร์ ดิ่งลงอย่างรุนแรงถึง 38.23% โดยหุ้นร่วงลงหลังจากที่ผลประกอบการไตรมาส 1 ที่ทำสถิติสูงสุดและการปรับเพิ่มเป้าหมายปี 2569 ไม่สามารถคลายความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวของการเติบโตในบริการเครือข่ายหลักได้ ปริมาณการซื้อขายแตะที่ 47.1 ล้านหุ้น ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยสามเดือนที่ 15.3 ล้านหุ้นอยู่ประมาณ 208% ทั้งนี้ นับตั้งแต่การทำ IPO ในปี 2562 ราคาหุ้น Fastly ปรับตัวลดลง 19% จากราคาเสนอขายหุ้นต่อประชาชนทั่วไปเป็นครั้งแรก

หัวข้อข่าวตลาด

ความตึงเครียดในช่องแคบฮอร์มุซทวีความรุนแรงขึ้น หลังจากอิหร่านอ้างว่าสหรัฐฯ ละเมิดข้อตกลงหยุดยิงด้วยการโจมตีทางอากาศ ส่งผลให้อิหร่านทำการตอบโต้อย่างเป็นรูปธรรม; ขณะเดียวกัน กองทัพสหรัฐฯ รายงานว่าสามารถสกัดกั้น "การโจมตีที่ไม่มีการยั่วยุ" ซึ่งเปิดฉากโดยอิหร่าน

ศาลการค้าระหว่างประเทศของสหรัฐฯ มีคำวินิจฉัยว่า มาตรการจัดเก็บภาษีนำเข้าทั่วโลกในอัตรา 10% ของนายโดนัลด์ ทรัมป์ ถือเป็นโมฆะศาลระบุว่ามาตรการภาษีดังกล่าว ซึ่งจัดเก็บภายใต้กฎหมายการค้าปี 1974 ขาดฐานอำนาจทางกฎหมายที่เพียงพอ โดยคำตัดสินนี้ถือเป็นความล้มเหลวครั้งสำคัญของรัฐบาลทรัมป์ในการพยายามเลี่ยงคำวินิจฉัยของศาลฎีกาเกี่ยวกับภาษี IEEPA และยังเป็นการจำกัดขอบเขตทางกฎหมายที่รัฐบาลจะใช้อำนาจฝ่ายเดียวในการเรียกเก็บภาษีเป็นวงกว้าง

จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 200,000 รายในสัปดาห์ที่ผ่านมา ซึ่งยังคงต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ ขณะที่จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานต่อเนื่องลดลงสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนมกราคม 2024ตลาดแรงงานยังคงแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่ง โดยในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 2 พฤษภาคม ยอดผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกอยู่ที่ 200,000 ราย ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 205,000 ราย นักวิเคราะห์ให้ความเห็นว่า เงินชดเชยจำนวนมากที่มอบให้แก่พนักงานในกลุ่มเทคโนโลยีที่ถูกเลิกจ้าง อาจเป็นเหตุผลที่การประกาศเลิกจ้างครั้งใหญ่ไม่ได้ส่งผลให้จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานพุ่งสูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ

นายหวัง อี้ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการต่างประเทศจีน ได้เข้าพบกับคณะตัวแทนวุฒิสมาชิกสหรัฐฯ จากทั้งสองพรรคนายหวังระบุว่า การเดินทางเยือนครั้งนี้มีความสำคัญเชิงสัญลักษณ์ เนื่องจากเป็นคณะตัวแทนสภาคองเกรสชุดแรกที่มาเยือนจีนนับตั้งแต่ประธานาธิบดีทรัมป์เข้ารับตำแหน่ง พร้อมทั้งเน้นย้ำว่าความสัมพันธ์ระหว่างจีนและสหรัฐฯ มีความสำคัญอย่างยิ่งต่อความเป็นอยู่ที่ดีของทั้งสองประเทศและความมั่นคงของโลก นอกจากนี้ นายหวังยังกล่าวด้วยว่านโยบายของจีนยังคงสม่ำเสมอ โดยยึดมั่นในแนวทางการเคารพซึ่งกันและกัน การอยู่ร่วมกันอย่างสันติ และความร่วมมือที่ได้ประโยชน์ร่วมกัน เพื่อส่งเสริมสันติภาพของโลก

ผู้นำด้าน AI ระดับโลกรายใหม่ได้ปรากฏตัวขึ้น หลังจากมูลค่าบริษัทของ Anthropic พุ่งสูงขึ้นแตะระดับ 1.2 ล้านล้านหยวน แซงหน้า OpenAI ได้เป็นครั้งแรกAnthropic ซึ่งครั้งหนึ่งเคยถูกมองว่าเป็น "อันดับสอง" รองจาก OpenAI มียอดมูลค่าประเมินในตลาด Pre-IPO แบบ on-chain ทะยานขึ้นสู่ 1.2 ล้านล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่า OpenAI ประมาณ 20% โดยรายได้ในไตรมาส 1 เมื่อเทียบเป็นรายปีพุ่งสูงขึ้นถึง 80 เท่า ซึ่งเกินเป้าหมายที่ตั้งไว้ที่ 10 เท่าอย่างมาก ทั้งนี้ นายดาริโอ อะโมเดย์ ซีอีโอของบริษัท ได้กล่าวถึงความยากลำบากในการจัดการกับการเติบโตที่รวดเร็วอย่างไม่เคยปรากฏมาก่อนเช่นนี้

บริษัท xAI ของนายอีลอน มัสก์ กำลังปรับเปลี่ยนไปสู่การเป็นผู้ให้บริการคลาวด์คอมพิวติ้งเนื่องจาก Grok กำลังเผชิญกับความท้าทายในตลาดและมีกำลังการประมวลผลส่วนเกิน อาณาจักร AI ของมัสก์จึงเปลี่ยนไปใช้โมเดลธุรกิจแบบ "ขายจอบขายเสียม" (shovels-and-picks) โดย xAI ได้เริ่มเปิดให้บริษัทต่างๆ เช่น Cursor และ Anthropic เช่ากำลังการประมวลผล ซึ่งคล้ายกับกลยุทธ์ของผู้ให้บริการคลาวด์อย่าง CoreWeave นอกจากนี้ xAI ยังได้ถูกรวมเข้ากับแบรนด์ SpaceX ภายใต้แนวคิด "Orbital Data Center" ใหม่ ซึ่งสร้างคำถามว่านี่เป็นการเปลี่ยนทิศทางเชิงกลยุทธ์ที่แท้จริง หรือเป็นเพียงความเคลื่อนไหวเพื่อรักษาการประเมินมูลค่าบริษัทกันแน่

CoreWeave (CRWV) รายงานรายได้ประจำไตรมาส 1 ที่ 2.078 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 112% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 1.965 พันล้านดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้นร่วงลงกว่า 10% ในช่วงหลังปิดตลาด เนื่องจากตัวเลขขาดทุนที่เพิ่มขึ้นและแนวโน้มผลประกอบการไตรมาส 2 ที่น่าผิดหวังยอดคำสั่งซื้อค้างส่งของบริษัทพุ่งขึ้น 284% สู่ระดับ 9.94 หมื่นล้านดอลลาร์ โดยคาดว่า 36% ของจำนวนนี้จะเปลี่ยนเป็นรายได้ภายในสองปี อย่างไรก็ตาม ผลขาดทุนสุทธิที่ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้นเป็น 589 ล้านดอลลาร์ และรายจ่ายฝ่ายทุนในไตรมาส 1 สูงถึง 6.786 พันล้านดอลลาร์ นอกจากนี้ ประมาณการรายได้ไตรมาส 2 ของฝ่ายบริหารที่ระดับ 2.45 พันล้านดอลลาร์ ถึง 2.6 พันล้านดอลลาร์นั้น ต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้

10 อันดับหุ้นที่มีการซื้อขายสูงสุด

แผนภูมิด้านล่างแสดงรายชื่อหุ้นที่มีการซื้อขายหนาแน่นที่สุด 10 อันดับแรกในตลาดเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา โดยได้รับแรงหนุนจากปริมาณการซื้อขายมหาศาลและสภาพคล่องที่ยอดเยี่ยม ส่งผลให้สินทรัพย์เหล่านี้กลายเป็นดัชนีชี้วัดสำคัญในการติดตามความเคลื่อนไหวของตลาดโลก