ทองคำทรงตัวใกล้ระดับ 4,100 ดอลลาร์ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐแตะระดับสูงสุดในรอบหนึ่งปี และ PMI ทำได้ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้
- ทองคำลดลง ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น และการเก็งเฟดขึ้นอัตราดอกเบี้ยมากขึ้น ส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่น
- เทรดเดอร์ประเมินโอกาสการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกันยายนที่ 70% ขณะที่ความสนใจหันไปที่รายงานเงินเฟ้อ PCE ของสหรัฐฯ
- ภาพรวมทางเทคนิคของ XAU/USD ยังคงเป็นขาลง ราคากำลังเคลื่อนไปยังแนวรับของ Bollinger Band ด้านล่างใกล้ระดับ $4,044
ทองคำ (XAU/USD) เคลื่อนไหวในทิศทางอ่อนตัวในวันอังคาร โดยได้รับแรงกดดันจากดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่แข็งค่าขึ้นและความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) อาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในช่วงปลายปีนี้
ณ เวลาที่เขียน XAU/USD กำลังซื้อขายอยู่ราว ๆ $4,130 หลังจากที่เคยร่วงต่ำกว่า $4,100 ชั่วคราวในช่วงต้นวัน
นักลงทุนทองคำยังคงรอดูสถานการณ์ เนื่องจากแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นในสหรัฐฯ กำลังผลักดันความต้องการดอลลาร์สหรัฐและผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล หลังจากการประชุมเฟดที่มีท่าทีเข้มงวดเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว โดยประธานเควิน วอร์ช ย้ำถึงความมุ่งมั่นของธนาคารกลางในการนำเงินเฟ้อกลับสู่เป้าหมายที่ 2%
ท่าทีแข็งกร้าวของเฟดช่วยหนุนดอลลาร์สหรัฐให้แข็งค่าขึ้น แม้ความตึงเครียดในตะวันออกกลางจะคลี่คลายลง ส่งผลให้น้ำมันลดลงและลดความกังวลเกี่ยวกับแรงกดดันเงินเฟ้ออย่างต่อเนื่อง
ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุล กำลังเคลื่อนไหวอยู่ที่ระดับประมาณ 101.35 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนพฤษภาคม 2025
ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่า และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่สูงขึ้นทําให้โลหะมีค่ากําลังอยู่ในช่วงปรับฐานหลังจากการวิ่งขึ้นอย่างโดดเด่นเป็นเวลาสองปีเพราะความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ การซื้อของธนาคารกลาง และการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด XAU/USD ปรับตัวลดลงเกือบ 25% จากจุดสูงสุด
ทองคำจะเป็นอย่างไรต่อไป?
ความสนใจในขณะนี้หันไปที่ข้อมูลเงินเฟ้อรายจ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ของสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้ และประมาณการขั้นสุดท้ายของผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) ไตรมาสแรก ซึ่งอาจให้แนวทางใหม่เกี่ยวกับเส้นทางนโยบายของเฟด
ข้อมูลดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) เบื้องต้นชี้ให้เห็นถึงความแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่องของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ในเดือนมิถุนายน โดยดัชนี S&P Global Services PMI ปรับตัวขึ้นสู่ 51.3 จาก 50.7 ในเดือนพฤษภาคม ขณะที่ดัชนี Manufacturing PMI เร่งตัวขึ้นเป็น 55.7 จาก 55.1 โดยทั้งสองตัวเลขสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้
เว้นแต่ท่าทีที่เข้มงวดของเฟดจะเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญ ความคาดหวังที่อัตราดอกเบี้ยจะสูงขึ้นเป็นเวลานานน่าจะยังคงเป็นแรงกดดันต่อทองคำ ซึ่งมักทำผลงานได้ดีที่สุดในสภาพแวดล้อมที่อัตราดอกเบี้ยต่ำ เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่าเทรดเดอร์กำลังประเมินโอกาสการขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่ 70% ในการประชุมเดือนกันยายน
ตามรายงาน Weekly Markets Monitor ของ World Gold Council หากดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ยังคงฟื้นตัวเหนือระดับ 100 ได้ จะเป็นสัญญาณบ่งชี้ถึงการขยายตัวของแนวโน้มขาลงของทองคำที่ต่ำกว่าระดับราคาทางจิตวิทยาที่ 4,000 ดอลลาร์
คณะกรรมการกล่าวว่า "แนวรับถัดไปจะอยู่ที่ประมาณ 3,887-3,857 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ซึ่งรวมถึงระดับ Fibonacci retracement 38.2% ของการขึ้นราคาทองคำตั้งแต่จุดต่ำสุดในปี 2015 ซึ่งเราจะมองหาสัญญาณใหม่ของการก่อตัวของแนวรับที่นี่ หากความอ่อนแอยังคงต่อเนื่อง แนวรับสำคัญถัดไปจะอยู่ที่ระดับสูงสุดในเดือนตุลาคม 2025 ที่ 3,500 ดอลลาร์ต่อออนซ์"
เทรดเดอร์ยังจับตาการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านอย่างใกล้ชิด หลังจากทั้งสองฝ่ายลงนามในบันทึกความเข้าใจ (MoU) ระยะเวลา 60 วันเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว การเจรจาดูเหมือนจะมีความคืบหน้า โดยวอชิงตันได้ผ่อนปรนมาตรการคว่ำบาตรการส่งออกน้ำมันของอิหร่านชั่วคราวในช่วงเวลาการเจรจา อย่างไรก็ตาม ยังมีประเด็นสำคัญที่ยังติดขัด รวมถึงโครงการนิวเคลียร์ของอิหร
การวิเคราะห์ทางเทคนิค:
XAU/USD ยังคงมีแนวโน้มขาลงในระยะสั้น โดยราคายังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย Bollinger 20 วันที่ประมาณ $4,318.64
ราคากำลังเคลื่อนไปยังแนวรับของแถบล่างใกล้ $4,043.85 ขณะที่ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ในกราฟรายวันยังคงอยู่ในช่วงกลาง 30 ซึ่งบ่งชี้ถึงแรงกดดันขาลงอย่างต่อเนื่อง มากกว่าการยอมจำนนจากภาวะขายมากเกินไปอย่างเด็ดขาด ดัชนีทิศทางเฉลี่ย (ADX) ที่เพิ่มขึ้นใกล้ 38 ชี้ให้เห็นว่าแนวโน้มขาลงที่มีอยู่ยังคงแข็งแกร่ง
ในด้านบน แนวต้านแรกอยู่ที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ Bollinger 20 วันที่ประมาณ $4,318.82 โดยแถบบนที่ประมาณ $4,593.10 เป็นแนวต้านที่ไกลกว่า หากเกิดการดีดตัวขึ้นเพื่อแก้ไขราคา
ในด้านล่าง แถบล่างของ Bollinger ที่ประมาณ $4,044.54 ทำหน้าที่เป็นแนวรับแรกที่สำคัญ ก่อนถึงแนวรับแนวนอนที่มีความสำคัญทางจิตวิทยาและโครงสร้างที่ $4,000.00 ซึ่งผู้ขายอาจถูกล่อลวงให้ล็อกกำไรและทำให้เกิดการหยุดชะงักชั่วคราวของการปรับตัวลดลง
ตารางด้านล่างแสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงของ ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เทียบกับสกุลเงินหลักที่ระบุไว้ วันนี้ ดอลลาร์สหรัฐ แข็งแกร่งที่สุดเมื่อเทียบกับ ดอลลาร์ออสเตรเลีย
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.33% | 0.24% | -0.06% | 0.21% | 0.94% | 0.61% | 0.12% | |
| EUR | -0.33% | -0.10% | -0.42% | -0.15% | 0.56% | 0.26% | -0.22% | |
| GBP | -0.24% | 0.10% | -0.30% | -0.03% | 0.68% | 0.37% | -0.11% | |
| JPY | 0.06% | 0.42% | 0.30% | 0.26% | 0.99% | 0.67% | 0.17% | |
| CAD | -0.21% | 0.15% | 0.03% | -0.26% | 0.74% | 0.42% | -0.08% | |
| AUD | -0.94% | -0.56% | -0.68% | -0.99% | -0.74% | -0.29% | -0.80% | |
| NZD | -0.61% | -0.26% | -0.37% | -0.67% | -0.42% | 0.29% | -0.51% | |
| CHF | -0.12% | 0.22% | 0.11% | -0.17% | 0.08% | 0.80% | 0.51% |
แผนที่ความร้อนแสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงของสกุลเงินหลักเมื่อเทียบกัน สกุลเงินหลักจะถูกเลือกจากคอลัมน์ด้านซ้าย ในขณะที่สกุลเงินอ้างอิงจะถูกเลือกจากแถวบนสุด ตัวอย่างเช่น หากคุณเลือก ดอลลาร์สหรัฐ จากคอลัมน์ด้านซ้าย และเลื่อนไปตามเส้นแนวนอนไปยัง เยนญี่ปุ่น เปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงที่แสดงในกล่องจะแสดงถึง USD (สกุลเงินหลัก)/JPY (สกุลเงินรอง).
บทความแนะนำ
