ทองคำร่วงลง ขณะที่ตลาดรอความชัดเจนเกี่ยวกับการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่าน และยอดค้าปลีกสหรัฐฯ ทำได้ดีกว่าคาดการณ์
- ราคาทองคำเคลื่อนไหวในทิศทางลบเล็กน้อย โดยได้รับแรงกดดันจากค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้น
- การเจรจาระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านยังคงไม่แน่นอนก่อนกำหนดหยุดยิง ส่งผลให้ตลาดระมัดระวัง
- ในกราฟ 4 ชั่วโมง XAU/USD ยังคงเคลื่อนไหวในกรอบราคาต่ำกว่ากลางเส้น Bollinger ที่ระดับประมาณ $4,805
ทองคำ (XAU/USD) เคลื่อนไหวในทิศทางลบเล็กน้อยในวันอังคาร แต่ยังขาดโมเมนตัมที่ชัดเจน เนื่องจากนักลงทุนระมัดระวังการเข้าตำแหน่งอย่างรุนแรงท่ามกลางความไม่แน่นอนว่าการเจรจาสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านจะกลับมาอีกครั้งหรือไม่ หลังจากเกิดความตึงเครียดใหม่ในช่องแคบฮอร์มุซในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา
ในขณะที่เขียน XAU/USD เคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ $4,777 ลดลงเกือบ 0.90% ในวันเดียว โดยได้รับแรงกดดันจากการปรับตัวขึ้นเล็กน้อยของค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD)
ในเวลาเดียวกัน ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งซึ่งประกาศออกมาในช่วงเช้าได้เพิ่มแรงกดดันต่อตลาดทองคำ ยอดค้าปลีกเพิ่มขึ้น 1.7% MoM ในเดือนมีนาคม สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 1.4% และเร่งตัวขึ้นจากการเพิ่มขึ้น 0.7% ในเดือนกุมภาพันธ์ นอกจากนี้ ค่าเฉลี่ยการเปลี่ยนแปลงการจ้างงาน ADP ใน 4 สัปดาห์เพิ่มขึ้นเป็น 54.8K จาก 39K
การเจรจาสหรัฐฯ-อิหร่านยังไม่แน่นอนก่อนกำหนดหยุดยิง
ความพยายามทางการทูตเพื่อยุติสงครามระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านยังคงไม่แน่นอน โดยมีสัญญาณที่หลากหลายเกี่ยวกับการเจรจาสันติภาพรอบที่สองซึ่งคาดว่าจะเกิดขึ้นในปากีสถาน รองประธานาธิบดีสหรัฐฯ JD Vance คาดว่าจะนำคณะผู้แทนไปยังอิสลามาบัดเพื่อเจรจา
รายงานสื่อหลายฉบับระบุว่าอิหร่านส่งคณะผู้แทนเข้าร่วมการเจรจา อย่างไรก็ตาม สถานีโทรทัศน์ของรัฐอิหร่านได้ปฏิเสธข้อกล่าวหาเหล่านี้ โดยระบุในโพสต์ Telegram ว่า "จนถึงขณะนี้ ยังไม่มีคณะผู้แทนจากอิหร่านเดินทางไปยังอิสลามาบัด ไม่ว่าจะเป็นคณะผู้แทนหลักหรือรอง ไม่ว่าจะเป็นการเจรจาเบื้องต้นหรือการติดตามผล"
ด้วยการหยุดยิงสองสัปดาห์ที่กำลังจะหมดอายุในวันพุธ ตลาดยังคงระมัดระวัง ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวเมื่อวันจันทร์ว่า "มีความเป็นไปได้น้อยมาก" ที่เขาจะขยายเวลาหยุดยิง พร้อมเสริมว่า "เราจะไม่เปิดช่องแคบฮอร์มุซจนกว่าจะมีการลงนามในข้อตกลง" ทรัมป์ยังเตือนว่าการสู้รบอาจกลับมาอีกครั้งหากไม่สามารถบรรลุข้อตกลงได้
ในฝั่งอิหร่าน โมฮัมหมัด บาเกอร์ กาลิบาท กล่าวว่า เตหะรานได้ "เตรียมพร้อมที่จะเปิดไพ่ใหม่ในสนามรบ" และจะ "ไม่ยอมรับการเจรจาภายใต้เงาของการข่มขู่"
ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยังคงกดดันทองคำ
ในขณะเดียวกัน ความวุ่นวายในช่องแคบฮอร์มุซที่ยังคงถูกปิดล้อมโดยกองกำลังเรือรบสหรัฐฯ และอิหร่านอย่างต่อเนื่อง ยังคงสนับสนุนราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ซึ่งทำให้ความเสี่ยงเงินเฟ้อยังคงเป็นจุดสนใจ และเสริมสร้างความคาดหวังว่าธนาคารกลางรายใหญ่ รวมถึงธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) อาจคงอัตราดอกเบี้ยในระดับสูงเป็นเวลานานขึ้น
แม้ว่าทองคำมักถูกมองว่าเป็นเครื่องป้องกันเงินเฟ้อ แต่ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นมักจะกดดันความน่าสนใจของทองคำโดยเพิ่มต้นทุนโอกาสในการถือครองโลหะที่ไม่ให้ผลตอบแทนนี้ ดังนั้น โลหะมีค่าจึงยังคงถูกกดดันในระยะสั้น แม้ว่าความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์จะช่วยหนุนและทำให้ราคายังคงเคลื่อนไหวในกรอบก็ตาม
ในอนาคต นักลงทุนจะจับตาการพัฒนาของการเจรจาสหรัฐฯ-อิหร่านและกำหนดเวลาหยุดยิง รวมถึงการเคลื่อนไหวของค่าเงินดอลลาร์สหรัฐและราคาน้ำมันเพื่อหาแนวโน้มทิศทางใหม่
นอกจากนี้ ยังมีความสนใจในการพิจารณายืนยันตัวเควิน วอร์ช ผู้ได้รับการเสนอชื่อจากโดนัลด์ ทรัมป์ ให้ดำรงตำแหน่งประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ ซึ่งมีกำหนดในเวลา 14:00 GMT ต่อหน้าคณะกรรมการธนาคารวุฒิสภา
วิเคราะห์ทางเทคนิค: XAU/USD เคลื่อนไหวในกรอบราคาขณะที่โมเมนตัมอ่อนแรง
จากมุมมองทางเทคนิค แนวโน้มระยะสั้นยังคงเป็นกลางในกราฟ 4 ชั่วโมง โดยราคายังคงเคลื่อนไหวต่ำกว่ากลางเส้น Bollinger Band 20 ช่วงเวลา ที่ระดับประมาณ $4,805 ขณะที่ยังยืนเหนือเส้นล่างที่ประมาณ $4,756
ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) อยู่ที่ประมาณ 49 และดัชนีทิศทางเฉลี่ย (ADX) ที่อยู่ในระดับต่ำใกล้ 11 ต่างบ่งชี้ว่าโมเมนตัมลดลงและขาดแนวโน้มที่ชัดเจน ทำให้ XAU/USD อยู่ในช่วงพักตัว
ในด้านบน แนวต้านเบื้องต้นอยู่ที่เส้นกลาง Bollinger Band ที่ระดับประมาณ $4,805 โดยหากทะลุผ่านระดับนี้ได้ จะเปิดทางไปยังเส้นบนที่ระดับประมาณ $4,854 เป็นแนวต้านถัดไป
ในด้านล่าง เส้นล่างของ Bollinger Band ที่ประมาณ $4,756 ทำหน้าที่เป็นแนวรับทันที และหากราคาปรับตัวลงต่ำกว่าระดับนี้อย่างชัดเจน จะเป็นสัญญาณว่าฝ่ายขายกำลังกลับมาควบคุมตลาด และอาจเปิดทางสู่ช่วงปรับฐานที่ลึกขึ้น
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
