ทองคำยังคงอยู่เหนือ $5,000 ท่ามกลางความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านที่เพิ่มสูงขึ้น และ PCE ที่แข็งแกร่ง

• ทองคำซื้อขายอยู่เหนือ $5,000 ในวันศุกร์ ขณะที่ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านเพิ่มความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย
• ตลาดย่อยข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ รวมถึงอัตราเงินเฟ้อ PCE พื้นฐานและ GDP ของสหรัฐฯ
• ขาขึ้นยืนอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100-SMA ในกราฟ 4 ชั่วโมง แต่การปรับตัวขึ้นดูเหมือนจะถูกจำกัดใกล้บริเวณแนวต้าน $5,050-$5,100

ทองคำ (XAU/USD) มีโมเมนตัมเพิ่มขึ้นในวันศุกร์หลังจากซื้อขายค่อนข้างนิ่งในวันก่อนหน้า ขณะที่ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ (US) และอิหร่านยังคงส่งผลให้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยเพิ่มขึ้น ในขณะเดียวกัน ข้อมูลอัตราเงินเฟ้อ PCE ส่วนบุคคลของสหรัฐฯ ที่สูงกว่าที่คาดการณ์ยังเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับแรงกดดันด้านราคาอย่างต่อเนื่อง ทำให้ทองคำมีความน่าสนใจในฐานะการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อ

ณ ขณะเขียน XAU/USD ซื้อขายอยู่ใกล้ $5,030 ขยายการฟื้นตัวหลังจากร่วงลงไปที่ระดับต่ำสุดในรอบเกือบสองสัปดาห์ที่ประมาณ $4,842 ในวันอังคาร

ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านทวีความรุนแรงขึ้นท่ามกลางการสร้างกำลังทหาร

ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านเพิ่มขึ้นหลังจากที่ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์เตือนเมื่อวันพฤหัสบดีว่าเขาคาดหวังว่าจะมี ความชัดเจนเกี่ยวกับข้อตกลงนิวเคลียร์ใหม่ภายใน 10 ถึง 15 วัน "เราจะได้ข้อตกลง หรือมันจะไม่ดีสำหรับพวกเขา" ทรัมป์กล่าว ขณะที่การสร้างกำลังทหารของสหรัฐฯ ในตะวันออกกลางยังคงดำเนินต่อไป

ในขณะเดียวกัน อิหร่านและรัสเซียยังได้จัดการซ้อมรบทางทะเลร่วมกันในอ่าวโอมานเมื่อวันพฤหัสบดี ผู้แทนของอิหร่านประจำสหประชาชาติกล่าวว่าเตหะรานจะตอบสนอง "อย่างเด็ดขาด" ต่อ "การรุกรานทางทหาร" โดยสหรัฐฯ และเรียกร้องให้สภาความมั่นคงแห่งสหประชาชาติประณามคำขู่ล่าสุดของประธานาธิบดีทรัมป์

ทองคำได้ฟื้นตัวเกือบทั้งหมดจากการขาดทุนที่เห็นในช่วงต้นสัปดาห์ ซึ่งบ่งชี้ว่าผู้ซื้อได้กลับเข้ามา ส่งเสริมโครงสร้างขาขึ้นที่กว้างขึ้น แม้ว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่แข็งค่าขึ้นและการลดความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) จะเป็นปัจจัยกดดัน

ข้อมูลอัตราเงินเฟ้อ PCE พื้นฐานของสหรัฐฯ, GDP และข้อมูลความเชื่อมั่นของผู้บริโภค

ข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งและ รายงานการประชุมของเฟดที่มีแนวโน้มเหยี่ยว ที่เผยแพร่เมื่อสัปดาห์ที่แล้วได้กระตุ้นให้เทรดเดอร์ลดความคาดหวังเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในระยะใกล้ แม้ว่า ตลาดยังคงคาดการณ์ว่าเฟดอาจลดต้นทุนการกู้ยืมสองครั้งในปีนี้

ข้อมูล PCE พื้นฐานล่าสุดยังเสริมมุมมองว่าเฟดอาจคงอัตราดอกเบี้ยไว้ในระดับเดิมในเดือนข้างหน้า โดย PCE พื้นฐานเพิ่มขึ้น 0.4% MoM ในเดือนธันวาคม จาก 0.2% และสูงกว่าการคาดการณ์ที่ 0.3% ขณะที่อัตรารายปีเร่งตัวขึ้นเป็น 3.0% จาก 2.8%

อย่างน่าประหลาดใจ การประมาณการเบื้องต้นของ GDP ไตรมาส 4 ของสหรัฐฯ ออกมาค่อนข้างอ่อนแอกว่าที่คาดการณ์ เศรษฐกิจสหรัฐฯ ขยายตัวในอัตรา 1.4% ต่อปีในไตรมาส 4 ปี 2025 ลดลงอย่างมากจากอัตราการเติบโตที่แข็งแกร่ง 4.4% ในไตรมาส 3 และต่ำกว่าความคาดหวังของตลาดที่ 3.0%

การสำรวจของมหาวิทยาลัยมิชิแกนแสดงให้เห็นถึงความเชื่อมั่นผู้บริโภคที่อ่อนแอในเดือนกุมภาพันธ์ ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคอยู่ที่ 56.6 ลดลงจาก 57.3 ก่อนหน้านี้ ขณะที่ดัชนีความคาดหวังทรงตัวที่ 56.6 ที่น่าสังเกตคือความคาดหวังเงินเฟ้อปรับตัวลดลง โดยมุมมองในระยะ 1 ปีลดลงสู่ 3.4% จาก 3.5% และมุมมองในระยะ 5 ปีลดลงสู่ 3.3% จาก 3.4%

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ขาขึ้นมองหาการทะลุเหนือ $5,050-$5,100 ขณะที่โมเมนตัมดีขึ้น

ตามกราฟ 4 ชั่วโมง โครงสร้างระยะสั้นยังคงเป็นกลางถึงขาขึ้นเล็กน้อย ราคากำลังแสดงสัญญาณการทรงตัวเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) 100 ช่วงใกล้ $4,976

ในด้านบวก บริเวณ $5,050-$5,100 ซึ่งสอดคล้องกับขอบเขตด้านบนของรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตร ยังคงเป็นอุปสรรคสำคัญสำหรับขาขึ้นหลังจากเผชิญกับการปฏิเสธซ้ำแล้วซ้ำเล่า

การเคลื่อนไหวที่ยั่งยืนเหนือโซนนี้อาจเสริมโมเมนตัมขาขึ้นและเปิดประตูสู่การขยายการฟื้นตัวที่กว้างขึ้น

ในด้านลบ การทะลุกลับต่ำกว่า SMA 100 ช่วงอาจเปิดเผยแนวรับเส้นแนวโน้มขาขึ้นของรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตรใกล้ $4,850 ความอ่อนแอเพิ่มเติมอาจทำให้ $4,700 เป็นจุดสนใจ ตามด้วยบริเวณ $4,400

อินดิเคเตอร์โมเมนตัมสนับสนุนแนวโน้มเชิงบวก เส้น MACD ยังคงอยู่เหนือเส้นสัญญาณในแดนบวก โดยมีฮิสโตแกรมที่กว้างขึ้นชี้ให้เห็นถึงโมเมนตัมขาขึ้นที่แข็งแกร่งขึ้น

ในขณะเดียวกัน RSI กำลังอยู่ที่ประมาณ 59 อยู่เหนือเส้นกลางและชี้ขึ้น แสดงถึงแนวโน้มที่ดีขึ้นโดยไม่มีสภาวะซื้อมากเกินไป