ราคาทองคำหยุดการปรับตัวลดลงจากระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ เนื่องจากความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมืองเพิ่มความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย
- ทองคำดึงดูดผู้ซื้อในวันศุกร์และหยุดการปรับตัวลดลงที่มีอายุสองวันจากจุดสูงสุดตลอดกาล
- ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมืองฟื้นฟูความต้องการสำหรับ XAU/USD ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย แม้ว่าจะดูเหมือนว่าการขึ้นราคาจะถูกจำกัด
- ท่าทีของประธานเฟดพาวเวลล์เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยสนับสนุนดอลลาร์สหรัฐและจำกัดสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน
ทองคำ (XAU/USD) ดึงดูดผู้ซื้อใกล้ระดับ $3,632 ในช่วงเซสชั่นเอเชียเมื่อวันศุกร์ และดูเหมือนว่าจะหยุดการปรับตัวลดลงที่มีอายุสองวันจากจุดสูงสุดตลอดกาลที่แตะเมื่อสัปดาห์นี้ ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมืองที่เกิดจากสงครามรัสเซีย-ยูเครนที่ทวีความรุนแรงขึ้นและความขัดแย้งในตะวันออกกลางช่วยสนับสนุนโลหะมีค่าเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย อย่างไรก็ตาม ศักยภาพในการขึ้นราคาดูเหมือนจะถูกจำกัดท่ามกลางดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่แข็งค่าขึ้น ซึ่งมักจะลดความต้องการสำหรับสินค้าโภคภัณฑ์
ดัชนี USD (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเปรียบเทียบกับตะกร้าสกุลเงิน ดูเหมือนว่าจะสร้างฐานจากการฟื้นตัวจากระดับต่ำสุดตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์ 2022 ท่ามกลางการประเมินที่เข้มงวดเกี่ยวกับความคิดเห็นของประธานเฟดเจอโรม พาวเวลล์ในวันพุธ ซึ่งอาจช่วยจำกัดการปรับตัวขึ้นที่มีนัยสำคัญสำหรับโลหะทองคำที่ไม่มีผลตอบแทน ซึ่ง ณ ระดับปัจจุบัน ยังคงอยู่ในเส้นทางที่จะสิ้นสุดเกือบไม่เปลี่ยนแปลงในสัปดาห์นี้
ข่าวสารประจำวัน: ทองคำดึงดูดกระแสเงินลงทุนปลอดภัยท่ามกลางความตึงเครียดทางภูมิศาสตร์การเมืองที่เพิ่มขึ้น
- ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่า เพื่อนร่วมงานชาวรัสเซียของเขา วลาดิมีร์ ปูติน ทำให้เขาผิดหวัง และยืนยันว่าพันธมิตรของสหรัฐฯ ต้องหยุดการซื้อน้ำมันจากรัสเซียเพื่อให้สงครามที่กำลังดำเนินอยู่กับยูเครนสามารถสิ้นสุดลง นอกจากนี้ ประธานคณะกรรมาธิการยุโรป อูร์ซูลา ฟอน เดอร์ เลเยน กล่าวว่ามีแผนที่จะเร่งการเลิกนำเข้าพลังงานฟอสซิลจากรัสเซีย
- กองทัพอิสราเอลได้ดำเนินการโจมตีหลายครั้งในเมืองที่มีประชากรหนาแน่นในเลบานอนตอนใต้ โดยมุ่งเป้าไปที่โครงสร้างพื้นฐานทางทหารของฮิซบอลเลาะ โฆษกของกองทัพกล่าวว่าการปฏิบัติการนี้ดำเนินการเพื่อตอบสนองต่อความพยายามของฮิซบอลเลาะในการฟื้นฟูกิจกรรมในพื้นที่ ซึ่งทำให้ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมืองยังคงมีอยู่และช่วยสนับสนุนทองคำที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัยในช่วงเซสชั่นเอเชีย
- ธนาคารกลางสหรัฐฯ ตามที่คาดไว้ ได้ปรับลดต้นทุนการกู้ยืมเป็นครั้งแรกตั้งแต่เดือนธันวาคม 2024 ในวันพุธ และระบุว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมต่อไปจนถึงสิ้นปีนี้ท่ามกลางตลาดแรงงานที่อ่อนตัว อย่างไรก็ตาม ประธานเฟดเจอโรม พาวเวลล์ กล่าวว่าความเสี่ยงต่อเงินเฟ้อมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้น และเสริมว่าเขาไม่รู้สึกว่าจำเป็นต้องดำเนินการอย่างรวดเร็วเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ย
- นอกจากนี้ ข้อมูลที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดีแสดงให้เห็นว่าจำนวนชาวอเมริกันที่ยื่นคำร้องขอรับสวัสดิการว่างงานใหม่ลดลงอย่างมากจากระดับสูงสุดในรอบเกือบสี่ปี และอยู่ที่ 231,000 รายที่ปรับตามฤดูกาลสำหรับสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 13 กันยายน นอกจากนี้ ดัชนีการผลิตของเฟดฟิลาเดลเฟียเพิ่มขึ้นมากกว่าที่คาดไว้จาก 1.7 เป็น 23.2 สำหรับเดือนกันยายน ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมกราคม
- ข้อมูลนี้ช่วยสนับสนุนดอลลาร์สหรัฐในการรักษาผลกำไรจากการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งจากระดับต่ำสุดในรอบสามปีครึ่ง และยับยั้งผู้ซื้อ XAU/USD จากการวางเดิมพันอย่างรุนแรง ดังนั้นจึงเป็นการชาญฉลาดที่จะรอการซื้อที่มีความต่อเนื่องที่แข็งแกร่งก่อนที่จะยืนยันว่าการปรับตัวลดลงในสัปดาห์นี้จากจุดสูงสุดตลอดกาลได้สิ้นสุดลงแล้ว และการวางตำแหน่งสำหรับการกลับมาของแนวโน้มขาขึ้นที่มีอยู่
ทองคำเด้งกลับจากจุดตัดแนวต้านรูปแบบธงที่ตอนนี้กลายเป็นแนวรับ ใกล้ระดับ $3,628-3,626
การยอมรับในช่วงคืนที่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 ชั่วโมง – เป็นครั้งแรกตั้งแต่วันที่ 22 สิงหาคม – เป็นผลดีต่อขาลงของ XAU/USD อย่างไรก็ตาม การตกลงมาหยุดอยู่ใกล้จุดตัดรูปแบบธงขาขึ้นที่ระดับประมาณ $3,628 ซึ่งทำให้ต้องระมัดระวังก่อนที่จะวางตำแหน่งสำหรับการลดลงที่มีนัยสำคัญ
ในระหว่างนี้ การเคลื่อนไหวขึ้นเพิ่มเติมเหนือระดับ $3,660 อาจเผชิญกับแนวต้านบางประการใกล้โซน $3,673-3,675 ซึ่งหากทะลุขึ้นไปได้ ราคาทองคำอาจกลับไปที่บริเวณ $3,700 การซื้อที่มีความต่อเนื่องเหนือระดับ $3,707 หรือจุดสูงสุดตลอดกาล จะถือเป็นสัญญาณกระตุ้นใหม่สำหรับเทรดเดอร์ขาขึ้น
ในทางกลับกัน แนวต้านที่ $3,628-3,626 ที่กลายเป็นแนวรับ หรือจุดต่ำสุดประจำสัปดาห์ อาจทำหน้าที่เป็นแนวรับทันที ก่อนระดับ $3,600 การทะลุอย่างมีนัยสำคัญต่ำกว่าระดับหลังอาจดึงราคาทองคำลงไปที่ระดับ $3,563-3,562 ระหว่างทางไปยังระดับ $3,511-3,510 พื้นที่ดังกล่าวมีแนวโน้มที่จะทำหน้าที่เป็นฐานที่แข็งแกร่งสำหรับคู่ XAU/USD
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
