ฟอเร็กซ์รายวัน: เยนญี่ปุ่นผันผวนอย่างรุนแรง ตลาดรอข้อมูล NFP ของสหรัฐฯ
นี่คือสิ่งที่คุณควรรู้ในวันพฤหัสบดีที่ 2 กรกฎาคม:
เงินเยนญี่ปุ่น เคลื่อนไหวในกรอบ ผันผวนอย่างมากในช่วงเซสชันยุโรปของวันพฤหัสบดี ส่งสัญญาณว่ามีโอกาสเจอแทรกแซงค่าเงิน ในช่วงครึ่งหลังของวัน สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) จะประกาศรายงานการจ้างงานของเดือนมิถุนายน ซึ่งจะประกอบด้วยตัวเลข Nonfarm Payrolls, อัตราการว่างงาน และอัตราเงินเฟ้อค่าจ้าง
USD/JPY ใช้เวลาครึ่งแรกของเซสชันเอเชียในกรอบแคบๆ ที่ประมาณ 162.50 เมื่อเริ่มต้นเซสชันยุโรป คู่สกุลเงินนี้ปรับตัวลดลงอย่างรวดเร็วและลดลงไปมากกว่า 100 pip ภายในไม่กี่นาที หลังจากลงมาใกล้ระดับ 161.00 คู่สกุลเงินนี้สามารถฟื้นตัวขึ้นอย่างรวดเร็วไปที่ 162.00 แต่ไม่สามารถสะสมโมเมนตัมได้ USD/JPY ยังคงปรับตัวลดลงต่อเนื่อง และล่าสุดลดลงประมาณ 0.8% ในวันนี้ อยู่ต่ำกว่า 161.50
โทชิฮิโระ นากาฮามะ สมาชิกสำคัญจากภาคเอกชนในสภานโยบายเศรษฐกิจและการคลังของนายกรัฐมนตรีทาคาอิชิ กล่าวในช่วงเช้าวันนี้ว่า ธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น (BoJ) ควรดำเนินการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างค่อยเป็นค่อยไป โดยโต้แย้งว่าการเลื่อนการขึ้นอัตราดอกเบี้ยจะทำให้เงินเยนอ่อนค่าลงมากเกินไป และส่งผลกระทบต่อครัวเรือนมากขึ้น
ตารางด้านล่างแสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงของ เยนญี่ปุ่น (JPY) เทียบกับสกุลเงินหลักที่ระบุไว้ วันนี้ เยนญี่ปุ่น แข็งแกร่งที่สุดเมื่อเทียบกับ ดอลลาร์ออสเตรเลีย
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.28% | -0.47% | -0.73% | -0.12% | 0.03% | -0.15% | -0.38% | |
| EUR | 0.28% | -0.19% | -0.44% | 0.15% | 0.30% | 0.15% | -0.10% | |
| GBP | 0.47% | 0.19% | -0.24% | 0.32% | 0.50% | 0.35% | 0.10% | |
| JPY | 0.73% | 0.44% | 0.24% | 0.60% | 0.77% | 0.57% | 0.36% | |
| CAD | 0.12% | -0.15% | -0.32% | -0.60% | 0.15% | -0.01% | -0.25% | |
| AUD | -0.03% | -0.30% | -0.50% | -0.77% | -0.15% | -0.15% | -0.40% | |
| NZD | 0.15% | -0.15% | -0.35% | -0.57% | 0.01% | 0.15% | -0.25% | |
| CHF | 0.38% | 0.10% | -0.10% | -0.36% | 0.25% | 0.40% | 0.25% |
แผนที่ความร้อนแสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงของสกุลเงินหลักเมื่อเทียบกัน สกุลเงินหลักจะถูกเลือกจากคอลัมน์ด้านซ้าย ในขณะที่สกุลเงินอ้างอิงจะถูกเลือกจากแถวบนสุด ตัวอย่างเช่น หากคุณเลือก เยนญี่ปุ่น จากคอลัมน์ด้านซ้าย และเลื่อนไปตามเส้นแนวนอนไปยัง ดอลลาร์สหรัฐ เปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงที่แสดงในกล่องจะแสดงถึง JPY (สกุลเงินหลัก)/USD (สกุลเงินรอง).
ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (USD Index) ปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในวันพุธ แต่ลบส่วนหนึ่งของขาขึ้นในวันนั้น และปิดตลาดด้วยการเพิ่มขึ้นเล็กน้อย ข้อมูลจากสหรัฐฯ แสดงให้เห็นว่าดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตของสถาบันการจัดการอุปทาน (ISM) ลดลงมาอยู่ที่ 53.3 ในเดือนมิถุนายน จาก 54 ในเดือนพฤษภาคม ที่สำคัญกว่านั้น ดัชนีราคาที่จ่าย (Prices Paid Index) ซึ่งเป็นส่วนประกอบของเงินเฟ้อในแบบสำรวจ PMI ลดลงอย่างมากจาก 82.1 เหลือ 73 ในช่วงเช้าวันพฤหัสบดี ดัชนีดอลลาร์ลดลงสู่ระดับประมาณ 101.00 ลดลงประมาณ 0.4% ในวันนี้
เควิน วอร์ชปฏิเสธการให้คำแนะนำล่วงหน้าแต่ย้ำเป้าหมายเงินเฟ้อ 2%
ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) เควิน วอร์ช ส่งสารที่มีท่าทีเข้มงวดปานกลางในขณะกล่าวสุนทรพจน์ที่งาน ECB Forum on Central Banking โดยได้รับคะแนนจาก FXS Speechtracker ที่ 5.6/10 การปฏิเสธที่จะให้คำแนะนำล่วงหน้า พร้อมกับการยืนยันอย่างแข็งแกร่งว่าเงินเฟ้อที่สูงกว่า 2% จะทำให้ Fed ผิดหวัง และสหรัฐฯ มีแนวโน้มจะเป็นผู้ชนะรายใหญ่ในยุค AI เน้นย้ำถึงความสำคัญของเสถียรภาพราคาในขณะที่ตลาดแรงงานยังคงมั่นคงและมีปัจจัยด้านอุปทานที่แข็งแกร่ง วอร์ชเน้นย้ำว่าเป็นหน้าที่ของธนาคารกลางในการตัดสินว่า AI จะส่งผลให้เกิดเงินเฟ้อหรือไม่ ซึ่งบ่งชี้ถึงความเต็มใจที่จะ "กำหนดเส้นทางใหม่" ในกรอบนโยบายโดยไม่ผูกมัดกับเส้นทางที่กำหนดไว้ล่วงหน้า
ทองคำ (XAU/USD) ปรับตัวขึ้นเหนือระดับ $4,100 ในวันพุธ แต่สูญเสียแรงหนุนในเซสชันอเมริกาและปิดตลาดด้วยการเพิ่มขึ้นเล็กน้อย XAU/USD ยังคงยืนอยู่และเคลื่อนไหวในแดนบวกเหนือ $4,050 ในเซสชันยุโรปของวันพฤหัสบดี
GBP/USD สะสมโมเมนตัมขาขึ้นในช่วงเช้าของยุโรปและไต่ขึ้นไปใกล้ระดับ 1.3350 เพิ่มขึ้นมากกว่า 0.5% ในวันนี้
แอนดรูว์ เบลีย์คงอัตราดอกเบี้ยแต่การลดดอกเบี้ยในอนาคต สนับสนุน GBP
สุนทรพจน์ของผู้ว่าการธนาคารแห่งประเทศอังกฤษ (BoE) เบลีย์ ในวันพุธได้รับคะแนน 6/10 จาก FXS Speechtracker ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยประวัติศาสตร์ที่ 4.7/10 อย่างมีนัยสำคัญ สะท้อนท่าทีที่เข้มงวดขึ้นของนโยบาย โดยเน้นถึง "เศรษฐกิจและตลาดแรงงานที่อ่อนตัว" และการตัดสินใจไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยจากความอ่อนแอนี้ แสดงถึงท่าทีระมัดระวังแต่ไม่ใช่การเปลี่ยนแปลงไปสู่ทิศทางผ่อนคลายอย่างรุนแรง
คำชี้แจงชัดเจนว่า "การลดอัตราดอกเบี้ย [ยัง] ไม่อยู่บนโต๊ะในขณะนี้" และคณะกรรมการจะ "กลับมาพิจารณาในเดือนกรกฎาคม" แสดงท่าทีที่เข้มงวดเล็กน้อยเมื่อเทียบกับพื้นฐานข้อมูลที่อ่อนแอ การผสมผสานระหว่างการยอมรับความอ่อนแอของเศรษฐกิจพร้อมกับการตัดสินใจไม่ผ่อนคลายทันทีนี้ช่วยสนับสนุน GBP โดยลดความคาดหวังในระยะสั้นสำหรับการผ่อนคลายนโยบาย แม้ว่าปฏิกิริยาที่ล่าช้าต่อราคาพลังงานจะทำให้แนวโน้มขึ้นอยู่กับข้อมูล
EUR/USD ได้รับแรงหนุนในเซสชันยุโรปและเคลื่อนไหวเหนือระดับ 1.1400 ข้อมูลจากเขตยูโรแสดงให้เห็นว่า ดัชนีราคาผู้บริโภคแบบมาตรฐานเดียวกัน (Harmonized Index of Consumer Prices) เพิ่มขึ้น 2.8% ในเดือนมิถุนายน ตัวเลขนี้ลดลงจากการเพิ่มขึ้น 3.2% ในเดือนพฤษภาคม และต่ำกว่าคาดการณ์ของตลาดที่ 3%
Nonfarm Payrolls: คำถามที่พบบ่อย
การจ้างงานนอกภาคเกษตร (Nonfarm Payrolls) (NFP) หรือที่เรียกสั้นๆ ว่า “นอนฟาร์ม” เป็นส่วนหนึ่งของรายงานการจ้างงานรายเดือนที่ประกาศโดยสํานักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ องค์ประกอบการจ้างงานนอกภาคเกษตรจะวัดการเปลี่ยนแปลงจํานวนผู้มีงานทําในเดือนก่อนหน้าของสหรัฐอเมริกา แต่ไม่รวมข้อมูลจากภาคอุตสาหกรรมการเกษตร
ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรสามารถมีอิทธิพลต่อการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐฯ เป็นการวัดว่าเฟดประสบความสําเร็จในการปฏิบัติตามวัตถุประสงค์การส่งเสริมการจ้างงานเต็มรูปแบบและอัตราเงินเฟ้อมากเพียงใด ตัวเลข NFP ที่ค่อนข้างสูงหมายความว่ามีคนมีงานทํามากขึ้น มีรายได้มากขึ้นและอาจมีการใช้จ่ายมากขึ้น ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรที่ค่อนข้างต่ำอาจหมายความว่าผู้คนกําลังดิ้นรนเพื่อหางานทํา โดยทั่วไปแล้ว เฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อต่อสู้กับเงินเฟ้อสูงซึ่งเกิดจากการว่างงานต่ำ และลดอัตราดอกเบี้ยลงเพื่อกระตุ้นตลาดแรงงานที่ซบเซา
การจ้างงานนอกภาคเกษตรโดยทั่วไปมีความสัมพันธ์เชิงบวกกับดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งหมายความว่าเมื่อตัวเลขการจ้างงานออกมาสูงกว่าที่คาดไว้ USD มีแนวโน้มที่จะปรับตัวขึ้น และในทางกลับกัน เมื่อต่ำลง ดอลลาร์ก็จะอ่อนค่า NFP มีอิทธิพลต่อดอลลาร์สหรัฐโดยอาศัยผลกระทบต่ออัตราเงินเฟ้อ การคาดการณ์นโยบายการเงินและอัตราดอกเบี้ย NFP ที่สูงขึ้นมักจะหมายความว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะเข้มงวดนโยบายการเงินมากขึ้น และให้การเงินสนับสนุน USD
การจ้างงานนอกภาคเกษตรโดยทั่วไปมีความสัมพันธ์ตรงข้ามกับราคาทองคํา ซึ่งหมายความว่าตัวเลขการจ้างงานที่สูงกว่าที่คาดไว้จะส่งผลกระทบต่อราคาทองคําโดยทั่วไปแล้ว NFP ที่สูงขึ้นจะส่งผลดีต่อมูลค่าของ USD และเช่นเดียวกับสินค้าโภคภัณฑ์หลักส่วนใหญ่ ทองคําซื้อขายแลกเปลี่ยนด้วยดอลลาร์สหรัฐ หาก USD มีมูลค่าเพิ่มขึ้น ก็จะใช้ดอลลาร์น้อยลงในการซื้อทองคําหนึ่งออนซ์ นอกจากนี้ อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น (โดยทั่วไปช่วยให้ NFP สูงขึ้น) ยังช่วยลดความน่าดึงดูดของทองคําในการลงทุนเมื่อเทียบกับการถือเงินสด ซึ่งอย่างน้อยเงินยังได้ดอกเบี้ย
การจ้างงานนอกภาคเกษตรเป็นเพียงองค์ประกอบเดียวในภาพรวมของรายงานการจ้างงาน และสามารถเปลี่ยนไปด้วยองค์ประกอบอื่นๆ ได้ ในบางครั้งเมื่อ NFP ออกมาสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ แต่ข้อมูลรายได้เฉลี่ยต่อสัปดาห์กลับต่ำกว่าที่คาดไว้ ตลาดอาจไม่สนใจผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจากอัตราเงินเฟ้อทั่วไป และตีความว่ารายได้ที่ลดลงเป็นภาวะเงินฝืด อัตราการมีส่วนร่วมในตลาดแรงงาน และค่าจ้างชั่วโมงเฉลี่ยต่อสัปดาห์ยังสามารถมีอิทธิพลต่อการเคลื่อนไหวของตลาด ในบางครั้งก็มีเหตุการณ์เฉพาะที่ไม่ค่อยเกิดขึ้นเช่น "การลาออกครั้งใหญ่" หรือวิกฤตการเงินโลก
บทความแนะนำ
