วิเคราะห์ราคาทองวันนี้|วิเคราะห์ทองคํา forex วันนี้|วิเคราะห์ XAUUSD วันนี้ - วันที่ 3 ก.ค. 2568

กราฟแสดงราคาทองคำวันนี้

เทรดทองเดี๋ยวนี้ >     

*ค่าคอม ฯ 0 และสเปรดต่ำ 0️⃣ 

*เงินเสมือนจริงฟรี $50,000 ดอลลาร์ 💰 

*โบนัสสำหรับลูกค้าใหม่ $100 ดอลลาร์ 🎁

วิเคราะห์ราคาทองวันนี้ ประจำวันที่ 3 กรกฏาคม 2568 ราคาทองคำ XAUUSD วันนี้ยังคงปรับตัวขึ้นแค่เล็กน้อย โดยล่าสุดเคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ $3,348 บรรยากาศการลงทุนในภาพรวมยังคงเป็นการเฝ้ารออย่างใจจดใจจ่อก่อนที่สหรัฐฯ จะเปิดเผยตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร หรือ Nonfarm Payrolls (NFP) ซึ่งเป็นข้อมูลสำคัญที่จะชี้ชะตาทิศทางดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ได้เลยทีเดียว สัปดาห์นี้เป็นสัปดาห์ที่สั้นกว่าปกติเนื่องจากมีวันหยุดวันชาติสหรัฐฯ ในวันที่ 4 กรกฎาคม ทำให้นักลงทุนยิ่งต้องจับตาตัวเลขที่จะประกาศในวันนี้อย่างใกล้ชิด

ปัจจัยสำคัญที่ตลาดให้ความสนใจอย่างมากคือตัวเลขการจ้างงาน ซึ่งเปรียบเสมือนเครื่องชี้วัดความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจสหรัฐฯ โดยรายงานล่าสุดจาก ADP ซึ่งเป็นหน่วยงานประมวลผลข้อมูลการจ้างงานภาคเอกชน ได้สร้างความประหลาดใจให้กับตลาดอย่างมาก

เพราะตัวเลขกลับกลายเป็นว่ามีการจ้างงานลดลงถึง 33,000 ตำแหน่งในเดือนมิถุนายน สวนทางกับที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าจะมีการจ้างงานเพิ่มขึ้น 99,000 ตำแหน่ง นอกจากนี้ ข้อมูลของเดือนพฤษภาคมยังถูกปรับลดลงอีกด้วย

Dr. Nela Richardson หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ ADP อธิบายภาพที่เกิดขึ้นว่า แม้การเลิกจ้างจะยังไม่เกิดขึ้นเป็นวงกว้าง แต่บริษัทส่วนใหญ่กำลังลังเลที่จะจ้างพนักงานใหม่และเลือกที่จะไม่หาคนมาแทนตำแหน่งที่ว่างลง เพื่อปรับตัวให้เข้ากับสภาวะเศรษฐกิจในปัจจุบัน ข่าวที่น่าสนใจอีกเรื่องคือ Microsoft ประกาศลดตำแหน่งงานถึง 9,000 ตำแหน่ง ยิ่งตอกย้ำภาพความเปราะบางของตลาดแรงงานให้ชัดเจนยิ่งขึ้น

ตลาดแรงงานสหรัฐฯ อ่อนแอ ดันทองพุ่ง แต่ข่าวดีการเมืองโลกสกัดไว้

ข้อมูลจาก ADP ที่ออกมาน่าผิดหวังนี้เองที่กลายเป็นแรงหนุนสำคัญให้ราคาทองคำดีดตัวกลับขึ้นมา หลังจากที่ก่อนหน้านี้ราคาทองเผชิญแรงเทขายอย่างหนัก ว่ากันง่ายๆ คือ เมื่อเศรษฐกิจดูไม่ดี นักลงทุนมักจะมองหาสินทรัพย์ปลอดภัย ซึ่งทองคำก็คือหนึ่งในนั้น

อย่างไรก็ตาม การปรับตัวขึ้นของทองคำก็ยังมีปัจจัยมาสกัดไว้ไม่ให้พุ่งทะยานไปไกล นั่นก็คือความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่ลดความร้อนแรงลง หลังจากมีข่าวความเป็นไปได้ที่จะมีการหยุดยิงเป็นเวลา 60 วันในสงครามระหว่างอิสราเอลกับกลุ่มฮามาสในฉนวนกาซา รวมถึงข้อตกลงพักรบระหว่างอิสราเอลและอิหร่าน

ข่าวดีเหล่านี้ทำให้นักลงทุนคลายความกังวลและลดความต้องการถือครองทองคำในฐานะหลุมหลบภัย ส่งผลให้ราคาทองคำชะลอตัวลงและยังไม่สามารถกลับไปยืนเหนือระดับ $3,400 ได้สำเร็จ

นอกจากเรื่องตลาดแรงงานและสถานการณ์โลกแล้ว อีกประเด็นที่ต้องจับตาคือข้อตกลงทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ และคู่ค้า ซึ่งใกล้ถึงเส้นตายในวันที่ 9 กรกฎาคมนี้ โดยประธานาธิบดี Trump ได้กล่าวว่าจะไม่ขยายเวลาและพร้อมจะกลับมาใช้กำแพงภาษีที่สูงขึ้น ปัจจัยเหล่านี้ล้วนส่งผลต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุนและทิศทางราคาทองคำในระยะสั้นทั้งสิ้น 

Jeffrey Roach หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ LPL Financial ให้ความเห็นว่า ความอ่อนแอของข้อมูลจาก ADP อาจเป็นสัญญาณล่วงหน้าว่าตัวเลข NFP ที่จะประกาศโดยรัฐบาลในวันพฤหัสบดีนี้อาจจะออกมาต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ ซึ่งหากเป็นเช่นนั้นจริง ก็อาจจะยิ่งเพิ่มโอกาสที่ Fed จะลดดอกเบี้ยถึง 3 ครั้งในปีนี้เลยทีเดียว

มองยาวครึ่งปีหลัง 2025 ทองจะไปต่อหรือพอแค่นี้?

เมื่อมองไปข้างหน้าในช่วงครึ่งหลังของปี 2025 Fawad Razaqzada นักวิเคราะห์ตลาดจาก City Index และ FOREX.com ให้มุมมองที่น่าสนใจว่า หลังจากที่ราคาทองคำทำสถิติวิ่งขึ้นอย่างร้อนแรงในช่วงครึ่งปีแรก โดยให้ผลตอบแทนสูงถึง 25% และพุ่งทะลุระดับ $3,000 ไปได้อย่างง่ายดายนั้น มีความเป็นไปได้สูงที่ช่วงครึ่งปีหลังจะเป็นช่วงของการ “พักฐาน” (Consolidation) 

เขาย้ำว่าแนวโน้มขาขึ้นในระยะยาวยังคงแข็งแกร่ง แต่การที่ราคาจะวิ่งขึ้นต่อเนื่องในอัตราเร่งเท่าเดิมนั้นอาจเป็นเรื่องยาก หลังจากที่ราคาพุ่งขึ้นไปทำจุดสูงสุดใหม่เป็นประวัติการณ์ที่ $3,500 ในเดือนเมษายน ตลาดก็เริ่มแสดงอาการอ่อนล้าให้เห็น ดังนั้น การพักฐานหรือแม้กระทั่งการปรับฐานราคาลงมาจึงเป็นเรื่องปกติและดีต่อเสถียรภาพในระยะยาวด้วยซ้ำ

ปัจจัยที่อาจทำให้ราคาทองคำชะลอตัวลงคือความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยที่อาจลดลง เนื่องจากตลาดหุ้นอย่าง S&P 500 ฟื้นตัวกลับมาได้อย่างแข็งแกร่ง ซึ่งสะท้อนว่านักลงทุนเริ่มกลับมากล้าเสี่ยงมากขึ้น แต่ในอีกมุมหนึ่ง ปัจจัยที่จะยังคงเป็นแรงหนุนสำคัญให้ราคาทองคำก็ยังมีอยู่ โดยเฉพาะความกังวลต่อนโยบายการคลังของสหรัฐฯ ที่ยังคงมีหนี้สินและตัวเลขขาดดุลงบประมาณมหาศาล ซึ่งอาจสั่นคลอนความเชื่อมั่นในค่าเงินดอลลาร์และพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ได้ในอนาคต

นอกจากนี้ อีกหนึ่งแรงซื้อที่ทรงพลังและต่อเนื่องคือการเข้าซื้อทองคำของธนาคารกลางทั่วโลก นำโดยธนาคารกลางของจีน ที่ยังคงเดินหน้าซื้อทองคำเข้าเป็นทุนสำรองเพื่อกระจายความเสี่ยงจากเงินดอลลาร์

สำหรับนักลงทุนสายเทคนิคอล Fawad Razaqzada ได้ให้มุมมองเชิงลึกไว้ว่า แม้ราคาทองคำจะอยู่ในแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง แต่มีสัญญาณเตือนบางอย่างที่ต้องระวัง โดยเฉพาะดัชนี Relative Strength Index (RSI) ในกราฟรายเดือนที่อยู่ในโซน “ซื้อมากเกินไป” (Overbought) มาตั้งแต่เดือนเมษายน 2024 และตอนนี้พุ่งสูงกว่า 85

อย่างไรก็ตาม เมื่อดูในกราฟรายสัปดาห์ การที่ดัชนี RSI ย่อตัวลงมาในขณะที่ราคายังคงทรงตัวอยู่ในระดับสูง ถือเป็นสัญญาณที่ดีในทางเทคนิค ซึ่ง Fawad Razaqzada มองว่าภาพรวมราคาทองคำในช่วงครึ่งปีหลัง 2025 ค่อนข้างเป็นกลาง แม้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยอาจจะลดลง แต่ก็ยังมีปัจจัยหนุนอื่น ๆ รออยู่ โดยเฉพาะการเข้าซื้อของธนาคารกลางและความกังวลต่อนโยบายการคลังของสหรัฐฯ ซึ่งพร้อมจะผลักดันให้ราคาทองคำกลับมาน่าสนใจได้ทุกเมื่อ

ราคาทองคำได้แสดงสัญญาณกลับตัวเป็นขาขึ้นอย่างชัดเจน วันนี้ภาพรวมตลาดยังคงเคลื่อนไหวอยู่ในทิศทางดังกล่าว แม้จะเริ่มมีสัญญาณของการชะลอตัวให้เห็นบ้าง หลังจากที่ราคาได้พุ่งขึ้นไปทำจุดสูงสุดในรอบสัปดาห์บริเวณ $3,365 ก่อนจะเกิดแรงเทขายทำกำไรระยะสั้นกดดันให้ราคาย่อตัวลงมาเคลื่อนไหวอยู่แถวระดับ $3,343 ซึ่งเป็นโซนแนวรับสำคัญที่ต้องจับตามองอย่างใกล้ชิด

เมื่อพิจารณาจากภาพรวมทางเทคนิค จะเห็นว่าโครงสร้างของแนวโน้มขาขึ้นยังไม่ถูกทำลาย ตราบใดที่ราคายังคงสามารถประคองตัวอยู่เหนือกลุ่มเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (Moving Average) ได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเส้น EMA 200 (เส้นสีส้ม) ที่บริเวณ $3,325 ซึ่งได้เปลี่ยนบทบาทจากแนวต้านมาเป็นฐานแนวรับที่แข็งแกร่งที่สุดในปัจจุบัน

การที่ราคาพักตัวลงมาแต่ยังอยู่เหนือโซนนี้ สะท้อนให้เห็นว่าภาพใหญ่ของตลาดยังคงอยู่ในเกณฑ์ดี และสัญญาณ “Bullish Crossover” ที่เกิดขึ้นก่อนหน้ายังคงทำงานได้อย่างมีประสิทธิภาพ

อย่างไรก็ตาม อินดิเคเตอร์ที่ให้สัญญาณระยะสั้นอย่าง Stochastic RSI ได้ส่งสัญญาณเตือนที่ชัดเจนขึ้น โดยเส้นสัญญาณได้ตัดกันและหักหัวลงจากโซน Overbought (เขตซื้อมากเกินไป) บ่งชี้ถึงแรงขายที่เพิ่มขึ้นและมีโอกาสที่ราคาจะพักฐานหรือย่อตัวลงต่อได้ในระยะสั้น สอดคล้องกับ RSI ที่แม้จะยังยืนอยู่เหนือระดับ 50 แต่ก็เริ่มมีทิศทางชะลอตัวลง ซึ่งเป็นการยืนยันว่าโมเมนตัมฝั่งซื้อเริ่มแผ่วลงบ้างแล้ว

สำหรับกลยุทธ์และแนวโน้มใน 24 ชั่วโมงข้างหน้า จุดตัดสินใจสำคัญจะอยู่ที่แนวรับแรกบริเวณ $3,344 - $3,335 ซึ่งเป็นบริเวณเส้น EMA 26 (เส้นสีฟ้า) หากราคาสามารถยืนอยู่เหนือโซนนี้ได้ ก็ยังมีโอกาสที่จะสะสมกำลังเพื่อกลับขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่จุดสูงสุดเดิมบริเวณ $3,365 และเป้าหมายถัดไปที่ $3,372 อีกครั้ง

แต่หากแรงขายมีเข้ามาต่อเนื่องจนราคาทะลุแนวรับนี้ลงไป แนวรับถัดไปก็คือเส้น EMA 200 ที่โซนราคา $3,325 หากแนวรับนี้ถูกทำลายลง ภาพบวกในระยะสั้นจะหมดความน่าสนใจลงทันที และมีโอกาสสูงที่ราคาจะปรับฐานลงลึกไปหาแนวรับถัดไปที่ $3,293

โดยสรุป แม้ภาพรวมยังให้น้ำหนักกับแนวโน้มขาขึ้น แต่ด้วยสัญญาณเตือนจากการพักตัวในระยะสั้น นักลงทุนจึงควรจับตาดูการสร้างฐานที่แนวรับ $3,335-$3,325 อย่างใกล้ชิด ซึ่งจะเป็นตัวชี้วัดทิศทางของราคาทองคำในรอบวันได้อย่างชัดเจนที่สุด

แนวรับสำคัญที่ต้องจับตามอง

• $3,344

• $3,325

• $3,293

แนวต้านสำคัญที่ต้องจับตามอง

• $3,372

• $3,400

• $3,410