ارتفع زوج يورو/دولار EUR/USD إلى 1.1800 مع تراجع الدولار قبيل باول
- انقسام في تصريحات مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي، حيث كان بوستيك، مسالم، وهاماك متشددين؛ بينما كان ميران متساهلاً، مشيرًا إلى أن معدل الفائدة المحايد هو فقط 2٪.
- مؤشر الدولار يتراجع بنسبة 0.34٪ إلى 97.31، مما يؤدي إلى ضعف عام في الدولار الأمريكي ويدعم الزخم الصعودي لزوج يورو/دولار.
- ينتظر المتداولون خطاب باول يوم الثلاثاء وبيانات مؤشر مديري المشتريات السريعة في الولايات المتحدة وأوروبا للحصول على إشارات جديدة.
يرتفع زوج يورو/دولار مع تراجع الدولار الأمريكي، حيث يتداول حول 1.1800 بزيادة قدرها 0.47٪ خلال اليوم بينما ينتظر المشاركون في السوق إشارات حول مزيد من التيسير من الاحتياطي الفيدرالي، حيث من المتوقع أن يتحدث عدد من المسؤولين خلال الأسبوع.
ضعف الدولار الأمريكي على إشارات الاحتياطي الفيدرالي المتساهلة؛ اليورو يرتفع مع مراقبة المتداولين لمؤشرات مديري المشتريات على جانبي المحيط الأطلسي
في يوم الاثنين، تحدث صناع السياسة في الاحتياطي الفيدرالي. حيث أدلى رئيس الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، رافائيل بوستيك، ورئيس الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس، ألبرتو مسالم، ورئيس الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند، توماس باركين، ورئيس الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند، بيث هاماك، ومحافظ الاحتياطي الفيدرالي، ستيفن ميران، بتصريحات، قبل خطاب رئيس الاحتياطي الفيدرالي، جيروم باول، يوم الثلاثاء.
على الجانب المتشدد، يوجد بوستيك، مسالم وهاماك، بينما كان باركين محايدًا. وعلى الجبهة المتساهلة، يوجد ميران، الذي قال في تعليقاته إنه يرى أن معدل الفائدة الفيدرالي المحايد هو 2٪.
يدعم اليورو ضعف الدولار العام كما يتضح من مؤشر الدولار الأمريكي (DXY). حيث انخفض مؤشر DXY، الذي يتتبع قيمة العملة الأمريكية مقابل ست عملات أخرى، بنسبة 0.34٪ إلى 97.31.
على الجانب الآخر من المحيط، قال رئيس البنك المركزي الألماني وعضو البنك المركزي الأوروبي، يواكيم ناجل، إن التقييم الحالي لليورو لا يثير قلقه. بخلاف ذلك، ستركز الأنظار على جانبي المحيط الأطلسي على إصدار مؤشرات مديري المشتريات السريعة، التي تكشف عنها S&P Global في الولايات المتحدة وHCOB في أوروبا.
المؤثرات اليومية في السوق: زوج يورو/دولار يتجاهل التعليقات المتشددة من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي
- قال رئيس الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، رافائيل بوستيك، لصحيفة وول ستريت جورنال إنه لا يزال حذرًا بشأن دعم خفض الفائدة في أكتوبر بسبب مخاطر التضخم، على الرغم من أنه اعترف بوجود مخاطر سلبية متزايدة على التوظيف.
- أيد ألبرتو مسالم من الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس الخفض الأخير كخطوة احترازية لدعم سوق العمل، مضيفًا أنه سيفضل مزيدًا من التيسير إذا ضعفت بيانات الوظائف وظلت توقعات التضخم مستقرة.
- جادل محافظ الاحتياطي الفيدرالي، ستيفن ميران، بأن السياسة "مقيدة جدًا"، متوقعًا أن يكون معدل الفائدة الفيدرالي المحايد قريبًا من 2٪. وقال توماس باركين من الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند إن المستهلكين يتحملون تكاليف رسوم معتدلة، بينما بدأت حالة عدم اليقين الاقتصادي في التخفيف.
- أكدت بيث هاماك من الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند أن الاحتياطي الفيدرالي يواجه تحديات على كلا جانبي ولايته، مشيرة إلى مخاطر تضخم أكبر. وعلى صعيد الوظائف، وصفت الوضع الحالي بأنه "سوق توظيف منخفض التوظيف ومنخفض الفصل"، حيث تتردد الشركات في توظيف العمال.
- قالت كلاس من الاتحاد الأوروبي إنه ليس من قبيل الصدفة أن روسيا انتهكت المجال الجوي الأوروبي ثلاث مرات في أسبوعين، مضيفة أن روسيا تختبر الحدود الأوروبية وتضعف أمنها، وستستمر في الاستفزاز إذا سمح لها بذلك، وفقًا لوكالة رويترز. وقالت كلاس من الاتحاد الأوروبي إنه إذا كانت الطائرات الروسية تنتهك المجال الجوي، فإن لكل دولة الحق في الدفاع عن نفسها.
- رفض الكرملين مزاعم انتهاك الطائرات الروسية للمجال الجوي، واصفًا الادعاءات بأنها لا أساس لها وتهدف إلى تصعيد التوترات، وفقًا لوكالة رويترز.
- تحسنت ثقة المستهلك في منطقة اليورو إلى -14.9 في سبتمبر، ارتفاعًا من -15.5 في أغسطس وأفضل من التقديرات التي كانت -15.3.
- تسعر أسواق العقود الآجلة احتمالًا بنسبة 90٪ لخفض معدل الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس من الاحتياطي الفيدرالي هذا الشهر، مع احتمال يقارب 80٪ لخفض آخر بمقدار ربع نقطة في ديسمبر.
التوقعات الفنية: ثيران يورو/دولار تظهر، تدفع الأسعار نحو 1.1800
يظل زوج يورو/دولار منحازًا صعوديًا بعد تشكيل نمط شمعة "ابتلاع صعودي"، مما يعني أن المشترين مستعدون لدفع الأسعار أعلى. مع تزايد الزخم، تحول ميل مؤشر القوة النسبية (RSI) إلى الأعلى في المنطقة الصعودية. إذا تجاوز مؤشر RSI ذروته الأخيرة عند 65.44، فهذا يعني أن الاتجاه يزداد قوة.
إذا تجاوز زوج يورو/دولار 1.1800، ستكون المقاومة الأولى عند 1.1850 قبل الذروة السنوية عند 1.1918. سيفتح اختراق الأخيرة الطريق نحو 1.2000. على العكس، فإن الانخفاض دون 1.1750 سيفتح الباب لمزيد من الانخفاض. ستكون المقاومة الأولى عند 1.1700، قبل التقاء المتوسط المتحرك البسيط لمدة 100 يوم وأدنى مستوى في 27 أغسطس بالقرب من 1.1560–1.1574.
أسئلة شائعة عن اليورو
اليورو هو العملة لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. اليورو ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. خلال عام 2022، يشكل 31% من جميع معاملات صرف العملات الأجنبية، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج يورو/دولار EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل حوالي 30% من جميع المعاملات، يليه زوج يورو/ين EUR/JPY عند 4%، زوج يورو/استرليني EUR/GBP عند 3% وزوج يورو/دولار أسترالي EUR/AUD عند 2%.
البنك المركزي الأوروبي ECB في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي ECB معدلات الفائدة ويدير السياسة النقدية. يتلخص التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ECB في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض معدلات الفائدة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً - أو توقع معدلات فائدة أعلى - بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي ECB قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تُعقد ثماني مرات في العام. يتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي ECB، كريستين لاجارد.
بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة مؤشر أسعار المستهلك المنسق HICP، تمثل أحد المؤشرات الاقتصادية الهامة لليورو. إذا ارتفع التضخم بأكثر من المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من مستهدف البنك المركزي الأوروبي ECB البالغ 2%، فإن هذا يُجبر البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة من أجل إعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود معدلات الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، وذلك لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين من أجل حفظ أموالهم.
تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي GDP، مؤشرات مديري المشتريات PMIs لقطاعات التصنيع والخدمات، التوظيف واستطلاعات معنويات المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. هو لا يجذب مزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي ECB على رفع معدلات الفائدة، الأمر الذي سوف يعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تُعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا، فرنسا، إيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.
من إصدارات البيانات الهامة الأخرى لليورو الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة بشكل كبير، فإن عملتها سوف تكتسب قيمة من صافي الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. وبالتالي، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي سوف يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للميزان التجاري السلبي.
مقالات مقترحة
