การคาดการณ์ราคา AUD/JPY: ดูเหมือนจะมีความเสี่ยงเมื่ออยู่ต่ำกว่า 93.00 และระดับ Fibo 23.6%
- AUD/JPY ดึงดูดผู้ขายใหม่ในปฏิกิริยาต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่ผ่อนคลายของ RBA ในวันอังคาร
- การเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ BoJ เพิ่มเติมในปี 2025 สนับสนุน JPY และมีส่วนทำให้ราคาลดลง
- การตั้งค่าทางเทคนิคเอื้ออำนวยต่อฝั่งตลาดหมีและสนับสนุนแนวโน้มการลดค่าต่อไป
คู่ AUD/JPY เผชิญแรงขายใหม่หลังจากการปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในวันก่อนหน้าและลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบเกือบสองสัปดาห์ในช่วงครึ่งแรกของเซสชันยุโรปในวันอังคาร ราคาสปอตซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 92.70 ลดลงมากกว่า 0.85% ในวันนั้น และดูเหมือนจะมีความเสี่ยงที่จะลดลงต่อไป
การหลุดลงในระหว่างวันและการยอมรับต่ำกว่าระดับ Fibonacci retracement 23.6% ของการเคลื่อนไหวขึ้นในเดือนเมษายน-พฤษภาคม ยืนยันแนวโน้มเชิงลบ นอกจากนี้ ออสซิลเลเตอร์ในกราฟรายวันเพิ่งเริ่มมีแรงกดดันเชิงลบและอยู่ลึกเข้าไปในพื้นที่ขาลงในกราฟ 4 ชั่วโมง สิ่งนี้บ่งชี้ว่าเส้นทางที่มีความต้านทานน้อยที่สุดสำหรับคู่ AUD/JPY คือการลดลงท่ามกลางแนวโน้มที่ผ่อนคลายของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความแตกต่างที่ชัดเจนเมื่อเปรียบเทียบกับการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมโดยธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ)
ดังนั้น ความอ่อนแอต่อเนื่องไปยังระดับ 91.95-91.75 ซึ่งประกอบด้วยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 ระยะในกราฟ 4 ชั่วโมงและระดับ Fibo 38.2% ดูเหมือนจะเป็นไปได้อย่างชัดเจน การหลุดลงอย่างมีนัยสำคัญต่ำกว่าระดับสนับสนุนดังกล่าวควรเปิดทางให้เกิดการขาดทุนที่ลึกลงไปยังระดับสนับสนุนกลางที่ 91.40 ก่อนที่คู่ AUD/JPY จะลดลงไปถึงระดับ 91.00 หรือระดับ Fibo 50%
ในทางกลับกัน การพยายามฟื้นตัวใดๆ อาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการขายใกล้ระดับ 93.00 ซึ่งควรจำกัดคู่ AUD/JPY ไว้ใกล้ระดับ 93.50-93.60 หรือระดับ Fibo 23.6% อย่างไรก็ตาม หากมีความแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่องเกินกว่าระดับหลัง อาจกระตุ้นการเคลื่อนไหวในการปิดสั้นและดันราคาสปอตให้สูงกว่า 94.00 ไปยังระดับ 94.65-94.75 หรือระดับ 95.00 ที่เป็นระดับทางจิตวิทยา
กราฟ AUD/JPY 4 ชั่วโมง
RBA FAQs
ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) กำหนดอัตราดอกเบี้ยและจัดการนโยบายทางการเงินสำหรับออสเตรเลีย การตัดสินใจดังกล่าวจะทำโดยคณะกรรมการผู้ว่าการด้วยการประชุม 11 ครั้งต่อปี และการประชุมฉุกเฉินเฉพาะกิจตามความจำเป็น หน้าที่หลักของ RBA คือการรักษาเสถียรภาพด้านราคา ซึ่งหมายถึงอัตราเงินเฟ้อในกรอบ 2-3% และยังรวมถึง “..เพื่อสนับสนุนเสถียรภาพของสกุลเงิน การจ้างงานที่เต็มขนาด และความเจริญรุ่งเรืองทางเศรษฐกิจและสวัสดิการของชาวออสเตรเลีย” อีกด้วย เครื่องมือหลัก ๆ ในการบรรลุเป้าหมายนี้คือการปรับเพิ่มหรือลดอัตราดอกเบี้ย อัตราดอกเบี้ยนโยบายที่ค่อนข้างสูงจะทำให้ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) แข็งค่าขึ้นและส่งผลกลับกันด้วย เครื่องมือของ RBA อื่นๆ ได้แก่มาตรการการผ่อนคลายและการกระชับเชิงปริมาณ
แม้ว่าอัตราเงินเฟ้อมักจะถูกมองว่าเป็นปัจจัยลบสำหรับสกุลเงินต่าง ๆ มาโดยตลอด เนื่องจากจะทำให้มูลค่าโดยทั่วไปของสกุลเงินลดลง แต่จริงๆ แล้วกลับตรงกันข้ามกับกรณีในยุคปัจจุบันที่มีการผ่อนปรนการควบคุมเงินทุนข้ามพรมแดน อัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นปานกลางในตอนนี้มีแนวโน้มที่จะทำให้ธนาคารกลางต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะส่งผลต่อการดึงดูดเงินทุนไหลเข้าจากนักลงทุนทั่วโลกที่กำลังมองหาสถานที่ที่มีกำไรสูงเพื่อเก็บเงินของพวกเขา ปัจจัยนี้ทำให้ความต้องการในการใช้สกุลเงินท้องถิ่นเพิ่มขึ้นซึ่งในกรณีของประเทศออสเตรเลียคือสกุลเงินดอลลาร์ออสซี่ หรือดอลลาร์ออสเตรเลีย
ข้อมูลเศรษฐกิจระดับมหภาคจะวัดความสมบูรณ์ของเศรษฐกิจและอาจส่งผลกระทบต่อมูลค่าของสกุลเงินได้ นักลงทุนส่วนใหญ่ต้องการลงทุนในระบบเศรษฐกิจที่ปลอดภัยและกำลังเติบโต มากกว่าที่จะอยู่ในภาวะไม่มั่นคงหรือหดตัว การไหลเข้าของเงินทุนที่มากขึ้นจะเพิ่มความต้องการและมูลค่ารวมของสกุลเงินภายในประเทศ ตัวชี้วัดดั้งเดิมอย่างเช่น GDP, PMI ภาคการผลิตและบริการ, การจ้างงานและการสำรวจความเชื่อมั่นของผู้บริโภค สามารถมีอิทธิพลต่อ AUD ได้ ระบบเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งอาจกระตุ้นให้ธนาคารกลางออสเตรเลียปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้ และจึงหนุนสกุลเงิน AUD ด้วยเช่นกัน
การผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) เป็นเครื่องมือที่ใช้ในสถานการณ์ที่รุนแรงเมื่อการลดอัตราดอกเบี้ยไม่เพียงพอที่จะฟื้นฟูการไหลเวียนของสินเชื่อในระบบเศรษฐกิจ การทำ QE เป็นกระบวนการที่ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) พิมพ์เงินดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) เพื่อวัตถุประสงค์ในการเข้าซื้อสินทรัพย์ ซึ่งมักจะเป็นพันธบัตรรัฐบาลหรือหุ้นกู้จากสถาบันการเงิน ดังนั้นจึงช่วยให้มีสภาพคล่องที่จำเป็นมากพอ การทำ QE มักจะส่งผลให้ AUD อ่อนค่าลง
การคุมเข้มเชิงปริมาณ (QT) เป็นสิ่งที่ตรงกันข้ามกับการทำ QE มักจะดำเนินการหลังจากการทำ QE เมื่อเศรษฐกิจฟื้นตัวและอัตราเงินเฟ้อเริ่มสูงขึ้น ในขณะที่อยู่ในช่วงการทำ QE ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) จะซื้อพันธบัตรรัฐบาลและพันธบัตรบริษัทจากสถาบันการเงินเพื่อส่งสภาพคล่องออกไป แต่ในการทำ QT ทาง RBA จะหยุดซื้อสินทรัพย์เพิ่มเติมและหยุดนำเงินต้นที่ครบกำหนดไถ่ถอนไปลงทุนในพันธบัตรที่ถืออยู่แล้ว นั่นจะเป็นปัจจัยบวก (หรือขาขึ้น) สำหรับสกุลเงินดอลลาร์ออสเตรเลีย
บทความแนะนำ
