주요 지수 하락세, 산타 랠리는 어디에?

Investing.com -- 2024년의 거래일이 6일도 채 남지 않은 상황에서, 주식 시장의 '산타 랠리'는 여전히 나타나지 않고 있다고 파이퍼 샌들러 애널리스트들이 메모에서 밝혔다.

이 투자 회사의 기술적 분석에 따르면, 연방준비제도의 금리 인하와 2025년에 대한 덜 비둘기파적인 전망 이후, 미국 주식은 여전히 압박을 받고 있다고 한다.

주요 지수는 연초 대비 고점에서 5%에서 10%까지 급격히 하락하고 있다. 하지만 "시장의 주요 상승 추세가 여전히 유지되고 있기 때문에 올해 브로드 & 월 스트리트에 산타가 올 가능성을 포기하지 않는다"고 애널리스트 크레이그 W. 존슨과 스콧 K. 스미스는 밝혔다.

지수 중에서 나스닥 종합지수는 기술적으로 가장 선전하고 있으며, 최고점 대비 4%만 하락했을 뿐 아니라 50일 이동 평균선을 유지하고 있다.

S&P 500은 11월 6일의 강세 갭인 5,864 근처에서 중요한 지지선을 테스트하고 있다. 추가 하락 위험은 11월 최저치인 5,700으로 향하고 있다. 다우존스 산업평균지수의 경우, 10일 연속 하락을 가까스로 피했지만 주요 지지선은 41,650과 41,000 아래의 200일 이동 평균선으로 미끄러지고 있다.

"그럼에도 불구하고, 2023년 10월 최저치 이후의 주요 상승 추세가 최근 고점에서 5%에서 10% 하락하면서도 여전히 유지되고 있다는 점을 인식하는 것이 중요하다"고 애널리스트들은 말했다.

"선거 이후의 갭과 4분기 저점 근처에서 지지 확인을 기다린 후, 새해로의 잠재적 산타 랠리를 위한 저가 매수를 고려해야 한다"고 덧붙였다.

VIX 변동성 지수(일명 '공포 지수')는 4개월 최고치인 24에서 28 사이로 급등했다.

한편, 미국 10년물 국채 금리는 연초 대비 최고치인 4.75% 바로 아래인 4.56%까지 상승했으며, 애널리스트들은 이를 중요한 저항선으로 보고 있다.

섹터별로는 에너지, 소재, 헬스케어가 과매도 상태에 진입했으며, 몇몇 섹터는 새로운 26주 최저치를 기록했다. Breadth 지표는 악화되고 있으며, 상승 종목보다 하락 종목이 압도적으로 많다. Piper는 40주 기술적 지표가 곧 매도 신호를 촉발할 수 있다고 경고했다.

약세 심리를 더욱 부추기는 요소로, 미국 달러 지수는 2년 만에 최고치인 108.50을 기록했으며, 109.50 범위로 추가 상승할 가능성을 시사했다. 반면, 금과 은은 주요 지지선을 깨며 원자재 시장은 압박을 받고 있다.