2025년 BYD 주가 전망: 투자할 만한 주식일까요, 아니면 과대평가된 주식일까요?

BYD는 중국의 주요 전기차 회사로, 전기차뿐만 아니라 충전식 배터리와 공전지 제품, 휴대전화 부품, 자동차 관련 제품 등도 판매하고 있습니다. 최근 BYD 주가가 급상승함에 따라 BYD 투자를 고려하는 투자자들이 증가하고 있으며, 동시에 BYD 주가의 과대평가를 우려하는 목소리도 나오고 있습니다.

이번 글에서는 BYD의 최신 주가 동향과 BYD 주가에 영향을 미치는 요인을 살펴보고, 2025년의 BYD 주가 전망과 성공적인 투자를 위한 팁도 확인해 보도록 하겠습니다.

2024년 4월 17일 Mitrade 기준 BYD의 현재 주가는 364.31 홍콩 달러로, 전년 대비 81.25%, 6개월 전 대비 33.75%, 연초 대비 38.3%라는 높은 상승률을 기록하고 있습니다. 특히 2025년 초에는  재무 실적 호조, 글로벌 확장, 기술 혁신 등에 힘입어 주가가 급상승하는 모습을 보였습니다.

다만 주가가 급상승한 만큼 변동성도 높은 모습을 보이고 있으며, 1개월 전 대비 주가가 8.05% 하락한 상태이기에 투자를 진행하기 전에는 리스크 관리 전략을 수립할 필요가 있습니다.

A 주식과 H 주식의 차이는?

BYD는 선전증권거래소(A주, 종목코드 002594)와 홍콩증권거래소(H주, 종목코드 1211)에 상장되어 있습니다. A주는 중국 증시에 상장되어 있는 주식으로, 일반적으로 현지 수요와 중국 내 해외 투자 규제로 인해 프리미엄이 붙어 거래됩니다. 반면 H주는 홍콩 증시에 상장되어 있는 주식으로, 상대적으로 유동성이 높고 해외 투자자도 쉽게 중국 기업에 투자할 수 있다는 장점이 있습니다. 현재 Mitrade에서 거래할 수 있는 BYD 주식도 H주입니다.

BYD 주가는 다양한 요인에 장·단기적으로 영향을 받습니다. 다음은 BYD 주가에 영향을 미치는 핵심 요인입니다.

정책 관련 요인

정부 정책은 BYD 주가에 매우 큰 영향을 미칩니다. 중국은 탄소 중립을 추구하고 있으며, 세금 감면 패키지를 포함해 전기차 산업에 다양한 인센티브를 부여하고 있습니다. 이는 전기차 시장의 리더인 BYD 입장에서 상당한 호재라고 할 수 있습니다. 

반면 글로벌 정책은 BYD 입장에서 상당한 도전이 되고 있습니다. EU는 중국 전기차에 대해 높은 관세를 도입했으며, 이렇게 중국의 전기차 업체를 직접 겨냥하는 정책은 BYD의 가격 경쟁력을 약화시키는 요인이 되고 있습니다. 현재 미국에서는 BYD의 전기차 점유율이 아직 미미한 상태이기에 상대적으로 영향이 크지는 않지만, 인플레이션 감축법과 지속적인 무역 갈등은 지속적인 리스크로 작용하고 있습니다.

기술 관련 요인

BYD 주가는 기술 혁신과 경쟁 우위, 특히 배터리 기술과 하드웨어 개발에 따라 크게 달라질 가능성이 있습니다. 2024년 BYD는 연구 개발에 542억 위안(한화 약 10조 5,000억 원)을 투자했으며, 이렇게 막대한 투자금은 BYD가 테슬라 등의 경쟁사를 능가하는 성과를 거두는 데 도움이 되었습니다. 또한 BYD는 차세대 전고체 배터리 개발에 집중하고 있으며, 2027년까지 대량 생산을 목표로 하고 있습니다. 

그러나 자율 주행 알고리즘과 같이 소프트웨어 관련 혁신에서는 BYD가 경쟁사들보다 뒤처진 상태라는 점은 여전히 리스크라고 할 수 있으며, BYD 주가는 회사가 지속적으로 기술 혁신을 이룰 수 있는지에 따라 크게 달라질 가능성이 있습니다. 

공급망 관련 변화

수직적으로 통합되어 있는 BYD의 공급망은 주가에 긍정적인 영향을 미치는 요인이라고 할 수 있습니다. BYD는 배터리와 필수 반도체를 자체 생산하고 있으며, 이는 회사가 공급 부족과 비용 급등 문제에 대처하는 데 도움이 됩니다. 또한 BYD는 리튬 채굴 프로젝트에 적극적으로 투자함으로써 원자재 변동성 관련 리스크를 완화하고, 해외 생산과 자동화를 통해 인건비 상승을 상쇄하고 지정학적 취약성을 줄이고 있습니다.

그러나 수직적으로 통합된 공급망은 원자재 가격 변동, 특히 리튬 가격 변동에 취약할 수 있다는 단점이 존재합니다. 또한 BYD의 생산과 판매는 대부분 중국에서 이루어지고 있기에 지역 내 혼란이나 지정학적 긴장으로 인한 리스크도 존재합니다. 따라서 BYD에 관심이 있는 투자자라면 BYD의 글로벌 제조 확장 계획의 진행 상황을 모니터링할 필요가 있습니다. 해당 계획이 제대로 진행되는 경우에는 글로벌 시장에서의 입지를 강화하는 계기가 될 수 있지만, 계획에 실패하는 경우에는 회사의 성장과 주가에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다.

경쟁 관련 요인

BYD는 저렴한 가격으로 다양한 제품을 제공함으로써 전기차 시장에서 빠르게 성장하고 있으며, 2024년의 글로벌 차량 판매 대수는 2023년보다 41% 증가한 430만 대를 기록했습니다. 그러나 테슬라가 공격적으로 가격을 인하하고 중국 내 경쟁업체가 부상하는 등 마진 압박이 심화되고 있으며, BYD가 경쟁력을 유지하기 위해서는 지속적인 비용 관리와 혁신이 필요한 상황입니다.

BYD는 경쟁력 있는 가격과 높은 성능을 바탕으로 유럽, 아시아, 라틴 아메리카에서 주목할 만한 성과를 거두고 있습니다.  그러나 낮은 브랜드 인지도, 현지 경쟁사, 관세 조치 등은 회사의 성장을 저해할 가능성이 있습니다. BYD 주가는 국내에서의 리더십을 유지하는 동시에 글로벌 경쟁력을 유지할 수 있는지에 따라 크게 달라질 것으로 보입니다.

이제 2025년의 BYD 주가 전망을 살펴보도록 하겠습니다. 아래의 정보는 참고 목적으로 제공되는 정보이며, 실제 주가는 다양한 요인에 따라 달라질 수 있다는 점에 유의해 주시기 바랍니다.

기관 예측 비교 분석

최근 JP모건 체이스는 BYD 주가에 대해 매우 낙관적인 전망을 제시했습니다. 2025년 2월 JP모건 체이스는 BYD의 목표 주가를 상향 조정했으며, 2026년 6월까지 주가가 600 홍콩 달러에 도달할 것으로 전망했습니다. JP모건 체이스의 전망에 따르면 BYD는 2025년에는 약 550만 대의 차량을 판매하고, 2026년에는 650만 대의 차량을 판매할 것으로 예상됩니다.

골드만 삭스도 긍정적인 전망을 제시했지만, 12개월 목표 주가는 437 홍콩 달러로 JP모건 체이스보다는 상황을 보수적으로 바라보는 것으로 나타났습니다. 골드만 삭스의 애널리스트들은 BYD가 더 많은 고급 모델 차량을 판매함에 따라 마진이 개선될 것으로 예상했으며, 미국 내 점유율이 미미하기에 미중 무역 갈등이 주가에 미치는 직접적인 영향은 크지 않을 것으로 보았습니다. 현재 주가가 약 364 홍콩 달러(약 66,000원)라는 것을 고려했을 때 상대적으로 보수적인 전망이 실현된다고 하더라도 20%가 넘는 높은 수익률을 기록할 것으로 예상됩니다.

국내 증권사의 경우 세부적이고 구체적인 전망치를 제시하는 곳은 많지 않지만, 네이버페이 증권의 컨센서스에 따르면 목표 주가로 450 홍콩 달러를 제시하며 골드만 삭스의 전망치와 유사한 것을 확인할 수 있습니다.

시나리오별 분석

낙관적 시나리오: 낙관적 시나리오에 따르면 BYD는 중국 내 지속적인 전기차 수요, 정부의 강력한 인센티브, 성공적인 해외 시장 확장에 힘입어 2025년 말까지 빠른 상승세를 이어나갈 것으로 예상됩니다.  

낙관적 시나리오가 실현되는 경우에는 JP모건 체이스의 예상대로 주가가 600 홍콩 달러에 달러에 도달할 가능성이 있으며, 688 홍콩 달러에 도달할 가능성도 있습니다. 다만 이는 현재 주가에서 64~89% 상승한 수치로, 급격한 상승세로 인해 주가가 단기적으로 높은 변동성을 보일 가능성이 있습니다.

보수적 시나리오: 보수적 시나리오에 따르면 BYD는 시장 포화로 인한 중국 내 전기차 수요 둔화, 경쟁 심화로 인한 마진 악화, 무역 장벽과 브랜드 인지도 부족으로 인한 글로벌 경쟁력 하락으로 인한 어려움을 겪게 될 가능성이 있습니다. 

보수적 시나리오가 실현되는 경우에는 2025년 말까지 주가가 정체되거나 소폭 하락하게 될 가능성이 있으며, 최저 265 홍콩 달러까지 하락할 가능성도 존재합니다. 다만 최악의 상황을 가정해도 하락폭이 30%를 넘지 않는 점을 고려했을 때 애널리스트들은 BYD 주가가 상승할 것이라는 데 더 무게를 두고 있다고 할 수 있습니다.

기술적 레벨 분석

BYD 주가는 연초부터 급격한 상승세를 보이고 있습니다. 핵심 저항선은 역대 최고가인 425 홍콩 달러 부근이라고 할 수 있으며, 주가가 해당 저항선을 돌파하는 경우에는 450~500 홍콩 달러까지 상승할 가능성이 있습니다. 또한 400 홍콩 달러 지점도 심리적 저항선으로 작용할 가능성이 있으므로 모니터링이 필요합니다. 핵심 지지선은 350 홍콩 달러 부근이라고 할 수 있으며, 주가가 해당 지지선을 돌파하는 경우에는 모멘텀이 약화되고 있다는 시그널일 수 있기에 주의가 필요합니다.

현재 RSI(14)는 49로 중립을 가리키고 있으며, 트레이더는 RSI와 거래량을 주의 깊게 모니터링할 필요가 있습니다. RSI와 거래량이 동시에 상승하는 경우에는 강세 심리가 강화되고 있다는 의미일 수 있으며, 거래량이나 RSI가 하락하는 경우에는 투자자의 신뢰도가 하락하고 있다는 신호일 수 있습니다. 

BYD 주식 실시간 데이터

즉시 거래를 시작하세요

*가입하고 100달러 보너스를 받으세요*    

BYD 주식은 다양한 전략을 활용해 투자가 가능합니다. 다음은 투자 전략별로 도움이 될 수 있는 팁입니다.

장기 투자

장기 투자자라면 다음과 같이 주가에 근본적인 영향을 미치는 요인에 주목할 필요가 있습니다.

글로벌 시장 진출: BYD의 글로벌 시장 점유율은 중국 시장 점유율에 비해 낮기에 여전히 확장 가능성이 높다고 할 수 있습니다. BYD의 차량 판매량과 글로벌 시장 점유율이 계속해서 상승하는 경우에는 BYD 주가도 장기적으로 크게 상승할 가능성이 높습니다. 반대로 내·외부적 요인으로 인해 글로벌 시장 진출이 부진하거나 글로벌 시장 점유율이 하락하는 경우에는 주가도 장기적으로 횡보하거나 하락하는 모습을 보일 가능성이 있습니다.

기술 혁신: 장기 투자자라면 BYD의 기술 혁신에 주목해야 합니다. BYD는 뛰어난 배터리 기술을 지니고 있고 지속적으로 연구 개발에 투자하고 있으며, 이는 장기적으로 BYD 주가를 높이는 요인이 될 수 있습니다. 따라서 기술 혁신을 위한 BYD의 계획이 제대로 진행되고 있는지, 경쟁사의 기술 혁신 동향은 어떠한지를 살펴볼 필요가 있습니다.

브랜드 인지도: 브랜드 인지도는 장기적 주가에도 큰 영향을 미치며, BYD 주가가 큰 폭으로 상승하기 위해서는 글로벌 시장에서 상대적으로 낮은 브랜드 인지도를 개선할 필요가 있습니다. 다만 현재 BYD의 브랜드 인지도가 낮다는 것은 장기 투자자 입장에서는 기회일 수도 있으며, BYD가 지속적으로 브랜드 인지도를 개선해 나가는 경우에는 장기 투자를 통해 높은 수익을 창출할 수 있을 것입니다.

뉴스 트레이딩

뉴스 트레이딩(재료매매)이란 주가에 큰 영향을 미칠 수 있는 뉴스나 이벤트에 기반해 투자를 진행하는 것을 말합니다. 뉴스 트레이딩 중 주목해야 할 이벤트와 뉴스는 다음과 같습니다.

실적 발표: 뉴스 트레이딩 시에는 BYD 분기별 재무 실적과 월별 전기차 판매량에 주목할 필요가 있습니다.  재무 실적과 판매량이 예상을 상회하는 경우에는 주가가 상승할 가능성이 있으며, 예상보다 부진한 성적을 기록한 경우에는 주가가 하락할 가능성이 있습니다. 

신규 모델 출시 및 모터쇼: BYD는 지속적으로 신규 모델을 출시하고 있으며, 신규 모델은 상하이, 베이징, 프랑크푸르트 모터쇼 등의 이벤트에서 공개되는 경우가 많습니다. 신규 하이엔드 전기차나 차세대 배터리 기술 등의 뉴스는 투자자의 신뢰도와 BYD 주가를 높이는 역할을 할 수 있기에 모니터링이 필요합니다.

정책 발표 및 거시경제 뉴스: 위에서 언급했듯이 보조금, 관세, 세액 공제 등의 정부 정책은 BYD 주가에 큰 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 뉴스 트레이딩을 진행할 때는 규제 관련 뉴스를 면밀히 모니터링할 필요가 있습니다. 이때 CFD를 이용하면 시장 상황에 더욱 유연하게 대응할 수 있습니다. 예를 들어 중국 내 전기차 보조금 정책이 확대될 것으로 예상되는 경우에는 매수 포지션을 개설하고, 중국 전기차에 대한 EU의 관세가 상승할 것으로 예상하는 경우에는 매도 포지션을 개설하면 상승장과 하락장 모두에서 수익을 창출할 수 있습니다.

경쟁사 및 산업 내 이벤트: 뉴스 트레이딩 시에는 BYD 외에도 경쟁사 관련 뉴스에도 주목할 필요가 있습니다. 경쟁사의 동향도 BYD 주가에 직·간접적인 영향을 미칠 수 있기 때문입니다. 예를 들어 테슬라가 신규 모델을 출시하거나 제품 가격을 대폭 인하하게 되면 BYD 주가는 부정적인 영향을 받게 될 수 있습니다. 또한 전기차 산업 관련 뉴스도 모니터링할 필요가 있습니다. 예를 들어 주요 배터리 공급업체에 공급 부족 문제가 발생하는 경우에는 공급망이 수직적으로 통합되어 있는 BYD에게는 호재가 될 수도 있습니다.

단기 트레이딩

단기 트레이더 입장에서 유동성과 변동성이 높은 BYD는 트레이딩 매력도가 높은 종목이라고 할 수 있습니다. 다음은 단기 트레이더에게 도움이 될 만한 투자 팁입니다.

CFD를 통해 단기 주가 변동에서 수익을 창출하세요: 위에서 언급했듯이 CFD를 활용하면 상승장과 하락장 모두에서 수익을 창출할 수 있습니다. 예를 들어 BYD 주가가 상승할 것이라고 예상하는 경우 매수 포지션을, 하락할 것이라고 예상하는 경우에는 매도 포지션을 개설해 볼 수 있습니다. 또한 레버리지를 활용하면 잠재 수익을 몇 배로 극대화할 수도 있습니다. 다만 CFD는 상대적으로 리스크가 높은 투자 상품이기에 전문 지식과 풍부한 경험이 필요하며, 레버리지를 활용하는 경우에는 손실에 대비해 반드시 리스크 관리 규칙을 수립하고 준수해야 합니다.

기술적 분석을 기반으로 투자를 진행하세요: 장기 투자와 달리 단기 트레이딩에서는 펀더멘털 요인보다는 기술적 요인에 집중할 필요가 있습니다. 단기적으로는 펀더멘털 요인과 무관한 주가 움직임이 발생하는 경우가 많기 때문입니다. BYD는 전 세계적으로 인기가 높은 종목이기에 다양한 기술적 분석 자료를 확인할 수 있으며, Mitrade에서도 기술적 지표 시그널과 BYD 관련 분석 자료를 제공하고 있습니다. 다만 단기 트레이딩을 통해 높은 수익을 내기 위해서는 외부 자료에 의지하기보다는 자체적으로 기술적 분석을 수행할 수 있는 능력을 기르는 것이 중요합니다.

변동성 관리 테크닉

BYD를 포함해 많은 중국 기업의 주가는 변동성이 높습니다. 높은 변동성을 적절히 이용하는 경우에는 단시간에 높은 수익을 창출할 수 있는 기회가 되기도 하지만, 리스크를 제대로 관리하지 않는 경우에는 막대한 손실이 발생할 수도 있습니다. 다음은 변동성을 효과적으로 관리하는 데 도움이 될 수 있는 팁입니다.

포지션 규모를 조정하고 레버리지를 적절히 활용하세요: BYD 주가는 변동성이 높기에 과도하게 높은 레버리지를 사용하는 것은 권장하지 않습니다. 레버리지 비율이 높아질수록 잠재 수익뿐만 아니라 잠재 손실도 커진다는 사실에 유의해야 하며, 한 포지션에 대부분의 자금을 투자하면 만회가 불가능한 손실을 입을 가능성이 있습니다.

손절매 주문을 설정하세요: 주가가 예상과 다르게 움직일 때를 대비해 손절매 주문을 설정하세요. 주가가 크게 하락한 후 다시 상승하기를 기다리기보다는 감내할 수 있는 수준에서 포지션을 청산하고 다음 기회를 기다리는 것이 더 나은 전략이라고 할 수 있습니다. 손절매 주문을 설정하면 감정이 개입되는 일 없이 예정대로 포지션을 청산하는 데 도움이 됩니다.

익절매 및 이익보존매도 주문을 활용하세요: 손절매 주문뿐만 아니라 익절매 주문을 설정하는 것도 중요합니다. 더 높은 수익을 올릴 기회를 놓치게 되지 않을까라는 불안감에 적시에 포지션을 청산하지 못하는 경우에는 추후 주가 반전 시 수익률이 오히려 하락하거나 손실을 입게 될 수도 있기 때문입니다. 이때 이익보존매도(트레일링 스탑) 주문을 이용하면 주가 상승에 따른 이익을 취하면서도 큰 폭의 하락을 방지할 수 있습니다.

리스크를 헤징하고 포트폴리오를 다각화하세요: BYD 투자 시에는 리스크를 헤징하고 포트폴리오를 다각화할 필요가 있습니다. 예를 들어 BYD 투자는 홍콩 달러로 진행되므로 HKDKRW 통화쌍을 매수하거나 KRWHKD 매도하는 전략을 통해 환위험을 헤징하는 방법이 있습니다. 또한 금, 미국 채권·주식, 농산품 등 BYD 주식과 음의 상관관계가 있거나 상관관계가 거의 존재하지 않는 자산을 포트폴리오에 포함하면 BYD 주가 하락 시 포트폴리오에 미치는 영향을 완화하는 데 도움이 될 수 있습니다.

일일 최대 주가 변동 한도를 숙지하세요: A주와 달리 H주에는 일일 상·하한가 한도가 존재하지 않으므로 특히 주의가 필요합니다. 수용 가능한 변동폭을 미리 정한 후 주가가 그 이상의 변동성을 보이는 경우에는 위의 조언에 따라 포지션을 축소하거나 청산하는 등 리스크에 대응할 필요가 있습니다.

평정심을 유지하세요: 리스크 관리에서 가장 중요한 것은 평정심을 유지하는 것입니다. 높은 손실이나 수익으로 인해 투자에 감정이 개입되지 않도록 해야 하며, 투자는 미리 수립한 트레이딩 플랜에 따라 진행해야 합니다. 평정심을 유지하는 데는 매매일지가 도움이 될 수 있습니다. 매매일지에 투자 진행 상황과 감정을 기록하면 추후 동일한 실수를 방지하고 투자 성공률을 높일 수 있을 것입니다.

BYD 주식 투자를 계획하고 계신가요? 그렇다면 Mitrade에서 BYD 주식을 거래해 보세요! 회원가입 후 종목 검색 창에 BYD를 입력하기만 하면 심플한 인터페이스로 초보자도 쉽게 투자가 가능합니다. 또한 Mitrade Insight에서는 BYD 주식뿐만 아니라 다양한 자산에 대한 뉴스와 분석 자료도 제공되기에 하나의 플랫폼에서 더욱 스마트한 투자가 가능합니다!

       

간단한 3단계， 트레이딩 여정 시작하기        

1

등록

정보를 입력하고 신청서를 제출하세요.            

2

예금

다양한 방법으로 빠르게 자금 입금            

3

거래

거래 기회를 발견하고 빠르게 주문하기            

시작하기