4000 دولار: مستوى رئيسي يدخل دائرة التركيز مع تأثير قوة الدولار الأمريكي على الذهب
- يضعف الذهب مع قوة الدولار الأمريكي وتصاعد الرهانات على رفع سعر الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed مما يؤثر على المعنويات.
- يقوم المتداولون بتسعير احتمالية بنسبة 70% لرفع سعر الفائدة في سبتمبر/أيلول مع تحول التركيز إلى تقرير تضخم نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكي.
- تظل التوقعات الفنية لزوج الذهب/الدولار XAU/USD هبوطية، مع توجه حركة السعر نحو دعم نطاق بولينجر السفلي بالقرب من 4044 دولار.
يتداول الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) على الجانب السلبي يوم الاثنين، متأثرًا بقوة الدولار الأمريكي (USD) وتزايد التوقعات بأن البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed قد يرفع أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا العام. كما يراقب المتداولون عن كثب المفاوضات الجارية بين الولايات المتحدة وإيران بعد توقيع الجانبين مذكرة تفاهم لمدة 60 يومًا الأسبوع الماضي.
في وقت كتابة هذا التقرير، يتداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD حول 4123 دولار بعد أن انخفض لفترة وجيزة دون حاجز 4100 دولار في وقت سابق من اليوم.
يبقى المتفائلون بالذهب على الهامش مع توجه الطلب نحو الدولار الأمريكي وعوائد سندات الخزانة بسبب توقعات رفع أسعار الفائدة في الولايات المتحدة، حتى مع تراجع التوترات في الشرق الأوسط الذي أدى إلى انخفاض أسعار النفط، مما خفف من مخاوف صدمة تضخمية مستمرة.
في اجتماع الأسبوع الماضي، أكد رئيس البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed كيفن وورش التزام البنك المركزي بإعادة التضخم إلى هدفه البالغ 2%، مع ميل غالبية أعضاء اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC إلى تبني موقف نقدي أكثر تشديدًا.
يُحوم مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع قيمة الدولار مقابل سلة من ست عملات رئيسية، حول 101.24، وهو أعلى مستوى له منذ مايو 2025.
يجمع مزيج من قوة الدولار الأمريكي وارتفاع عوائد سندات الخزانة على إبقاء المعدن النفيس في مرحلة تصحيح بعد ارتفاع استمر عامين مدفوعًا بالتوترات الجيوسياسية، وشراء البنوك المركزية، وتخفيضات سعر الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
ما القادم للذهب؟
يتحول الاهتمام الآن إلى بيانات تضخم نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكي (PCE) لهذا الأسبوع والتقدير النهائي للناتج المحلي الإجمالي للربع الأول، والتي قد تقدم توجيهات جديدة لمسار سياسة البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
ما لم يتغير موقف البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed المتشدد بشكل ملحوظ، من المرجح أن تظل توقعات أسعار الفائدة المرتفعة لفترة أطول عقبة أمام الذهب، الذي يميل إلى الأداء الأفضل في بيئة أسعار فائدة منخفضة. تُظهر أداة CME FedWatch أن المتداولين يسعرون احتمالية بنسبة 70% لرفع سعر الفائدة في اجتماع سبتمبر/أيلول.
وفقًا لتقرير الأسواق الأسبوعي لمجلس الذهب العالمي، إذا استمر مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) في الارتفاع فوق حاجز 100، فقد يشير ذلك إلى تمديد الاتجاه الهبوطي للذهب.
قال المجلس: "سيُرى الدعم التالي عند 3887 دولار/أونصة - 3857 دولار/أونصة، والذي يشمل تصحيح فيبوناتشي 38.2% للارتفاع الكامل في الذهب من أدنى مستوياته في 2015، حيث سنبحث عن علامات جديدة على احتمال وجود أرضية هنا. وإذا استمر الضعف، فسنرى الدعم الرئيسي التالي عند أعلى مستوى في أكتوبر 2025 عند 3500 دولار/أونصة."
التحليل الفني:
يحتفظ زوج الذهب/الدولار XAU/USD بنبرة هبوطية على المدى القريب حيث يجلس تحت المتوسط المتحرك البسيط لنطاق بولينجر لمدة 20 يومًا عند حوالي 4318.64 دولار.
تتجه حركة السعر نحو دعم النطاق السفلي بالقرب من 4043.85 دولار، في حين يبقى مؤشر القوة النسبية RSI على الرسم البياني اليومي في منتصف الثلاثينيات، مما يشير إلى استمرار الضغط الهبوطي بدلاً من استسلام تشبع بيعي حاسم. يشير ارتفاع مؤشر متوسط الحركة الاتجاهية ACX قرب 38 إلى أن الاتجاه الهبوطي السائد لا يزال قويًا نسبيًا.
على الجانب العلوي، يتماشى المقاومة الأولية الآن مع المتوسط المتحرك البسيط لنطاق بولينجر لمدة 20 يومًا عند حوالي 4318.82 دولار، مع وجود النطاق العلوي بالقرب من 4593.10 دولار كحد أقصى أبعد في حال تطور ارتداد تصحيحي.
على الجانب السفلي، يعمل النطاق السفلي لبولينجر عند حوالي 4044.54 دولار كأول أرضية ملحوظة، قبل الدعم الأفقي النفسي والهيكلي عند 4000.00 دولار، حيث قد يُغرى البائعون بجني الأرباح وإحداث توقف قصير الأجل في الانخفاض.
(تم كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)
سعر الدولار الأمريكي اليوم
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في دولار أمريكي (USD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة اليوم.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.33% | 0.24% | -0.06% | 0.21% | 0.94% | 0.61% | 0.12% | |
| EUR | -0.33% | -0.10% | -0.42% | -0.15% | 0.56% | 0.26% | -0.22% | |
| GBP | -0.24% | 0.10% | -0.30% | -0.03% | 0.68% | 0.37% | -0.11% | |
| JPY | 0.06% | 0.42% | 0.30% | 0.26% | 0.99% | 0.67% | 0.17% | |
| CAD | -0.21% | 0.15% | 0.03% | -0.26% | 0.74% | 0.42% | -0.08% | |
| AUD | -0.94% | -0.56% | -0.68% | -0.99% | -0.74% | -0.29% | -0.80% | |
| NZD | -0.61% | -0.26% | -0.37% | -0.67% | -0.42% | 0.29% | -0.51% | |
| CHF | -0.12% | 0.22% | 0.11% | -0.17% | 0.08% | 0.80% | 0.51% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت دولار أمريكي من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى ين ياباني، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل USD (الأساس/عملة التسعير)/JPY (عملة الاقتباس).
مقالات مقترحة
