تحليل سعر الذهب في مصر اليوم: ارتفاع الدولار وتقلص رهانات خفض معدلات الفائدة يضغطان على الذهب بعد فشل المحادثات

إليك ما تحتاج إلى معرفته في أسواق الذهب المحلية والعالمية يوم الإثنين 13 أبريل/نيسان:

• في الأسواق المحلية، تستمر أسعار الذهب في التذبذب بشكل عرضي مستقر داخل نطاق سعري ضيق في وقت مبكر اليوم على خلفية استقرار سعر صرف الدولار الأمريكي في مقابل الجنية المصري في البنوك المصرية مع عطلة عيد شم النسيم في البلاد، حيث يحوم أعلى بقليل من منطقة المقاومة المخترقة التي تحولت إلى دعم عند محيط منطقة 52.86، حيث يتداول زوج دولار أمريكي/جنيه مصري USD/EGP في البنوك المصرية عند محيط منطقة 53.04 جنيه لكل دولار في وقت كتابة هذا التقرير، وذلك على خلفية افتتاح أسعار الذهب في الأسواق العالمية بفجوة هبوطية بعد فشل المحادثات بين الولايات المتحدة وإيران في باكستان خلال عطلة نهاية الأسبوع، لترتد قليلاً بعد ذلك في وقت كتابة هذا التقرير.
• في وقت سابق من اليوم، أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب، من خلال منشور على منصة "تروث سوشيال"، أن واشنطن سوف تفرض حصارًا على السفن الداخلة أو الخارجة من الموانئ الإيرانية في 13 أبريل/نيسان الساعة 10:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة (14:00 بتوقيت جرينتش).
• صرح نائب رئيس الولايات المتحدة الأمريكية جي دي فانس يوم الأحد بأن الولايات المتحدة وإيران فشلتا في التوصل إلى اتفاق بشأن شروط السلام في إسلام آباد بعد استمرار المفاوضات لمدة 21 ساعة.
• قال محمد باقر قاليباف، رئيس البرلمان الإيراني الذي قاد إيران في المفاوضات، إنه على الرغم من أنه وزملاءه قدموا "مبادرات بناءة"، إلا أن الولايات المتحدة "لم تستطع كسب ثقة الوفد الإيراني في جولة المفاوضات الحالية".
• نشر الرئيس الأمريكي دونالد ترامب منشور على منصة "تروث سوشيال"، مشيراً إلى أن الولايات المتحدة سوف تبدأ حصار أي وجميع السفن التي تحاول الدخول أو الخروج من مضيق هرمز.
• قال ترامب إن البحرية الأمريكية سوف تبدأ في "تدمير الألغام التي زرعها الإيرانيون في المضيق"، محذرًا من أن أي إيراني يطلق النار على الولايات المتحدة أو على "السفن السلمية سوف يتم تفجيره إلى الجحيم، حيث ترفض إيران التخلي عن طموحها النووي.
• في مقابلة مع شبكة فوكس نيوز في وقت لاحق من يوم الأحد، كرر ترامب تهديده، قائلاً: "يمكنني القضاء على إيران في يوم واحد. يمكنني تدمير كل طاقتها، كل منشآتها، محطات توليد الكهرباء الخاصة بهم، وهذا أمر كبير".
• ردًا على تهديدات ترامب الجديدة، قال قاليباف: "إذا قاتلتم، سنقاتل، وإذا تعاملتم بالمنطق، سوف نتعامل مع المنطق. لن ننحني لأي تهديدات، دعوهم يختبرون إرادتنا مرة أخرى حتى نعلمهم درسًا أكبر".
• حذر الحرس الثوري الإيراني IRGC في بيانه الأخير من أن "اقتراب السفن العسكرية من مضيق هرمز يعتبر انتهاكًا لوقف إطلاق النار وسوف يتم التعامل معه بحزم وحسم".
• ذكرت صحيفة وول ستريت جورنال WSJ يوم الاثنين أن مستشاري البيت الأبيض يدرسون استئناف شن ضربات عسكرية محدودة على إيران إلى جانب الحصار الأمريكي لمضيق هرمز كوسيلة لكسر الجمود في محادثات السلام.
• ذكروا أيضاً أنه يمكن لترامب استئناف حملة قصف شاملة، على الرغم من أن المسؤولين قالوا إن ذلك أقل احتمالًا نظرًا لاحتمالية زعزعة استقرار المنطقة بشكل أكبر وامتناع الرئيس عن الدخول في صراعات عسكرية مطولة.
• وفقًا لتقرير صادر عن هيئة الإذاعة والتلفزيون الرسمية في الجمهورية الإسلامية الإيرانية IRIB، قال متحدث باسم مقر خاتم الأنبياء المركزي الإيراني خلال ساعات التداول الأوروبية يوم الاثنين، إن طهران تُدين نوايا الولايات المتحدة لحصار السفن الداخلة والخارجة من الموانئ الإيرانية.
• ارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط WTI في بورصة نيويورك للسلع، وهو معيار النفط الخام الأمريكي، بقوة بعد أنباء فشل المحادثات بين الولايات المتحدة، حيث تتداول على ارتفاع خلال جلسة التداول الأوروبية اليوم عند محيط منطقة 97 دولار للبرميل، في وقت كتابة هذا التقرير.
• على الرغم من الانخفاض من أعلى مستوياته على الإطلاق، يستمر سعر صرف الدولار الأمريكي في مقابل الجنيه المصري في البنوك المصرية في التداول عند مستويات مرتفعة، مما يمكن أن يحفز المواطنين المصريين على التحوط من التضخم الناتج عن ذلك من خلال شراء الذهب في الأسواق المحلية كمخزن تقليدي للقيمة، مما قد يدفع المعدن النفيس للارتفاع في السوق المحلية في حالة توفر السيولة اللازمة لذلك في الأسواق.
• من الجدير بالذكر أن الارتفاع في سعر صرف الدولار الأمريكي في مقابل الجنيه المصري كان مدفوعاً بشكل رئيسي من خروج الأموال الساخنة من السوق المصري والخروج من أدوات الدين المصري من أجل تغطية الخسائر القوية في أسواق عالمية أخرى على خلفية الحرب الدائرة في الشرق الأوسط.
• من الجدير بالذكر أيضاً أن التغير في تصور المخاطر لدى المستثمرين العالميين بسبب الحرب في الشرق الأوسط وصدمة الطاقة الناتجة يضغط أيضاً على سندات حكومات الدول المثقلة بالديون، مما يضغط بالتالي على العملات المحلية في مقابل الدولار الأمريكي.

التحليل الفني لأسعار الذهب: الرسم البياني اليومي

• بعد الانخفاض بقوة وتسجيل فجوة هبوطية عند الافتتاح، تمكنت أسعار الذهب في الأسواق العالمية من الارتداد وإغلاق الفجوة الهبوطية في وقت كتابة هذا التقرير.
• جا انخفاض أسعار الذهب عند الافتتاح على خلفية فشل المفاوضات الأمريكية الإيرانية خلال عطلة نهاية الأسبوع في باكستان الذي أدى إلى عودة ارتفاع الدولار الأمريكي وتقلص رهانات خفض معدلات الفائدة العالمية، مما يضغط بالتالي على الذهب المقوم بالدولار والذي لا يقدم عوائد.
• على الرغم من الانخفاض بعد فشل المحادثات، ارتد الذهب بعد ذلك مع تأكيد الجانب الأمريكي أم وقف إطلاق النار لمدة أسبوعين لا يزال سارياً، مما يُبقي آمال ثيران الذهب في عودة المفاوضات قريباً.
• في وقت سابق من شهر مارس/آذار 2026، أغلق الذهب أدنى بقليل من منطقة الدعم الحاسمة 4400 دولار، ولكنه سرعان ما ارتفع فوقها في اليوم التالي، ليمدد الارتفاع بعد ذلك ويخترق مناطق مقاومة هامة.
• تشير هذه التحركات الفنية إلى سيكولوجي شبيهة بنمط الوتد الهابط، وهو نموذج صعودي يمثل فخ من أجل خداع البائعين وتحفيز خروجهم من السوق ثم استئناف الارتفاع بقوة بعد ذلك.
• لا يزال هذا النمط قائماً ويبقى أن نرى ما إذا كان سوف ينجح هذا النمط الفني في هدفه لاستئناف الارتفاع القياسي أم لا، حيث أن الوسيلة الوحيدة لإبطال هذا النمط الفني هي كسر القاع الهام عند محيط منطقة 4098 دولار بشكل حاسم.
• يسجل الذهب نمط قيعان أعلى وقمم أعلى على المدى القصير ضمن حركة عرضية أوسع نطاقاً، مما يشير إلى محاولة لاكتساب الزخم الصعودي من أجل استئناف الارتفاع بقوة واختبار القمة القياسية عند محيط منطقة 5600 دولار للأونصة.
• في الاتجاه الصاعد، في حالة استمرار الصمود فوق منطقة 4550 دولار للأونصة بشكل راسخ، سوف يتم محاولة اختراق خط الاتجاه الصاعد المكسور الذي تحول إلى مقاومة (الموضح على الرسم البياني اليومي) بشكل حاسم وتحدي المقاومة الثانوية عند محيط منطقة 4858 دولار للأونصة.
• الحركة المستدامة فوق مقاومة خط الاتجاه الصاعد ومنطقة المقاومة الثانوية المذكورة أعلاه سوف تستهدف مقاومة المتوسط المتحرك البسيط 55 يوماً الذي يقع عند محيط منطقة 4925 دولار للأونصة في الوقت الحالي.
• في الاتجاه الهابط، في حالة كسر منطقة الدعم 4550-4500 دولار للأونصة بشكل حاسم، سوف يتم استهداف منطقة الدعم على المدى المتوسط 4400 دولار للأونصة، والتي فيما دونها سوف يستهدف الذهب اختبار محيط حاجز منطقة 4098-4185 دولار للأونصة (أدنى مستويات 23 مارس/آذار، المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم الحاسم).
• كسر حاجز منطقة 4098 دولار للأونصة بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي سوف يحفز الدببة من أجل اختبار منطقة الدعم المصيرية على المدى الطويل عند منطقة 3886 دولار للأونصة.
• ينخفض الذهب عيار 21 الأكثر تداولاً في مصر بشكل طفيف في وقت مبكر اليوم إلى 7130 جنيه للبيع و 7080 جنيه للشراء، مقارنة بأسعار إغلاق يوم أمس، في وقت كتابة هذا التقرير.
• يتم تداول الذهب في الأسواق العالمية بشكل عرضي داخل نطاق سعري ضيق عند محيط منطقة 4715 دولار للأونصة، وذلك على خلفية تذبذب مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يوماً حول خط المنتصف 50 في وقت كتابة هذا التقرير.
• تسجيل نموذج قمة أدنى من القمة السابقة على المدى المتوسط في وقت سابق من هذا العام على الرسم البياني اليومي يجعل كسر منطقة 4400 دولار للأونصة نحو الاتجاه الهابط بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي له أهمية كبيرة، حيث أنه مع تأكيد كسر حاجز منطقة 4400 دولار للأونصة وتسجيل نموذج قاع أدنى من القاع السابق على الرسم البياني اليومي سوف يتحول الاتجاه في الذهب إلى هابط على المدى المتوسط.
• يجب مراقبة منطقة 3886 دولار للأونصة المصيرية للمعدن الأصفر بشكل وثيق خلال الفترة القادمة، والتي تعمل بمثابة منطقة الدعم الرئيسية، والتي تمثل أدنى مستويات 28 أكتوبر/تشرين الأول 2025 ونقطة بداية الحركة الصاعدة القوية الرئيسية الأخيرة، مما يجعلها منطقة محورية رئيسية، والتي في حالة كسرها بشكل حاسم سوف يتحول التحيز الرئيسي للذهب إلى هبوطي على المدى الطويل.
• تحولت الأسواق المالية إلى النفور من المخاطرة في بداية الأسبوع بعد فشل إيران والولايات المتحدة الأمريكية في إحراز أي تقدم في مفاوضات نهاية الأسبوع. البيانات الوحيدة المدرجة في الأجندة الاقتصادية الأمريكية سوف تكون بيانات مبيعات المنازل القائمة لشهر مارس/آذار.

مناطق المقاومة: 4858، 4925، 5000، 5015، 5239، 5420، 5598

مناطق الدعم: 4550، 4500، 4400، 4306، 4274، 4185، 4098، 3998، 3928، 3886

محركات الذهب في الأسواق العالمية: استمرار الولايات المتحدة وإيران في ممارسة سياسة حافة الهاوية

• على الرغم من الارتفاع الأخير، من المتوقع أن يتعرض الذهب لمزيد من الضغوط مع ارتفاع الدولار الأمريكي بشكل حاد في آسيا يوم الاثنين. لا يزال التوجه نحو الأمان هو الدافع الرئيسي، مما يعزز جاذبية الدولار كأصل ملاذ آمن وعملة احتياطي عالمية.
• تظل الأسواق قلقة بشكل متزايد بشأن استمرارية اتفاق وقف إطلاق النار الهش بالفعل بين الولايات المتحدة وإيران بعد فشل محادثات السلام خلال عطلة نهاية الأسبوع في باكستان.
• احتمالية تحرك القوات البحرية الأمريكية حول المضيق تؤدي إلى زيادة خطر حدوث مزيد من الاضطرابات في إمدادات النفط العالمية، مما قد يعزز توقعات التضخم المرتفع ويُعيد إحياء الرهانات على رفع معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed خلال هذا العام.
• يدعم هذا السيناريو الدولار الأمريكي ويضغط على الأصول التي لا تقدم عوائد والمقومة بالدولار مثل الذهب.
• في وقت لاحق خلال اليوم، سوف تستمر أخبار الشرق الأوسط في دفع معنويات السوق الأوسع نطاقاً، مما سوف يؤثر على الدولار الأمريكي وبالتالي على أسعار الذهب.

تأتي أسعار الذهب في مصر يوم الإثنين 13 أبريل/نيسان 2026 (بدون إضافة مصنعية الجرام) كما يلي:

جرام الذهب عيار 24: 8148 جنيه للبيع، 8091 جنيه للشراء.

جرام الذهب عيار 21: 7130 جنيه للبيع، 7080 جنيه للشراء.

جرام الذهب عيار 18: 6111 جنيه للبيع، 6068 للشراء.

الجنيه الذهب: 57040 جنيه للبيع، 56640 للشراء.