A Strategy levanta €620 milhões apóstronprocura pela emissão de ações preferenciais da STRE.

A Strategy anunciou a precificação de suas ações preferenciais denominadas em euros, a STRE. A forte demanda pelo novo produto elevou a rodada de financiamento de 350 milhões de euros para 620 milhões de euros. 

A Strategy definirá o preço das ações preferenciais perpétuas da Série A (STRE) de 10% em 80 euros por ação e colocará 7.750.000 ações com dividendos cumulativos anuais de 10%. 

A emissão das ações da STRE será concluída em 13 de novembro, seguindo os procedimentos de fechamento usuais. Os recursos da STRE serão destinados a fins corporativos gerais, com parte dos fundos alocada para aquisições de BTC. 

A Strategy prevê uma receita bruta de US$ 751 milhões, o equivalente a € 620 milhões após taxas, comissões e outras despesas. O preço será fixado em US$ 1,15 por euro. 

A oferta da STRE foi encerrada para investidores de varejo da zona do euro.

Apesar de ser denominada em euros, a STRE estará disponível apenas para investidores qualificados na zona do euro, e a oferta não se destinará a compradores de varejo. Não haverá prospecto para compradores da zona do euro, nem para compradores sediados no Reino Unido, tornando a STRE disponível apenas para investidores profissionais. 

Os detentores de STRE terão direito a receber dividendos anualizados de 10% sobre o valor nominal de 100 EUR de STRE. Caso um dividendo não seja pago, ele se acumulará, até uma taxa anualizada total de 18%. Os dividendos serão pagos somente em cash . Os dividendos de STRE também podem ser diferidos, e o pagamento poderá ser efetuado após novas colocações de STRK, MSTR ou outras ações subordinadas. 

Conforme relatado , a STRE também incluirá um recurso de recompra a qualquer momento, a critério do conselho da empresa. No caso de uma "mudança fundamental" nas condições de mercado, os detentores de STRE poderão exigir uma cash , incluindo dividendos acumulados não pagos.

As ações da MSTR estão sendo negociadas perto das mínimas anuais.

A mais recente venda de STRE pode desacelerar a diluição do MSTR por um curto período. O aumento é suficiente para múltiplas compras de BTC, caso a Strategy siga sua abordagem de adições semanais menores ao tesouro. 

As condições atuais do mercado afetaram as ações ordinárias da Strategy (MSTR). As ações da MSTR atingiram a mínima de 52 semanas, a US$ 237,20. A queda se intensificou ainda mais com a baixa do Bitcoin, que recuou para a faixa dos US$ 100.000. 

Por enquanto, a Strategy ainda está sendo negociada a um valor patrimonial líquido ajustado (mNAV) de 1,27. No entanto, esse valor já não reflete o entusiasmo pelas ações da MSTR. Se as ações caírem ainda mais, o patrimônio da Strategy poderá se tornar mais valioso em relação às ações em circulação. 

A MSTR pode, hipoteticamente, reverter sua tendência em caso de um mercado em alta. No entanto, a estratégia da empresa geralmente se baseia em compras próximas ao topo, durante períodos detronimpulso. A empresa ainda não foi testada por um mercado em baixa, após atingir altas recentes. 

Antes da recente queda do MSTR, o BTC sofreu outra baixa, chegando a cair brevemente para US$ 99.980.

As mentes mais brilhantes do mundo das criptomoedas já leem nossa newsletter. Quer receber? Junte-se a eles .