Ouro recua de US$ 4.500 em meio à realização de lucros antes da divulgação de dados macroeconômicos importantes dos EUA

• O ouro enfrenta rejeição perto dos US$ 4.500, uma vez que o sentimento otimista subjacente leva à realização de lucros.

• O aumento das tensões geopolíticas e as expectativas dovish da Fed podem apoiar o metal precioso.

• Os investidores aguardam agora importantes divulgações macroeconômicas dos EUA para obter algum impulso significativo.

O ouro (XAU/USD) luta para capitalizar seus fortes ganhos semanais registrados nos últimos dois dias e enfrenta rejeição perto da marca psicológica de US$ 4.500, ou mais de uma alta semanal atingida durante a sessão asiática na quarta-feira. À medida que os investidores assimilam o recente ataque dos EUA à Venezuela, o ambiente predominante de risco leva a algumas realizações de lucros em torno da commodity. No entanto, as ameaças do presidente dos EUA, Donald Trump, de anexar a Groenlândia, juntamente com a retórica de confronto com a Colômbia e o México, mantêm os riscos geopolíticos em jogo e ajudam a limitar as perdas para o metal precioso, considerado um porto seguro.

Enquanto isso, as apostas crescentes por mais cortes nas taxas de juros pelo Federal Reserve (Fed) dos EUA não ajudam o dólar americano (USD) a capitalizar sobre o movimento de alta do dia anterior. Isso acaba sendo outro fator que atua como um impulso para o ouro, que não rende juros. Os traders também parecem relutantes e optam por esperar pela divulgação de importantes indicadores macroeconômicos dos EUA, incluindo o crucial relatório Nonfarm Payrolls (NFP) na sexta-feira, antes de se posicionarem para a próxima etapa de um movimento direcional. Os dados serão analisados em busca de sinais de corte de taxas pelo Fed, o que impulsionará o USD e dará um novo impulso ao par XAU/USD.

Resumo diário dos fatores que influenciam o mercado: O ouro pode continuar a receber apoio dos riscos geopolíticos e das apostas na redução das taxas de juros pelo Fed

• Os investidores parecem ter ignorado as preocupações decorrentes do ataque dos EUA à Venezuela no fim de semana, com o S&P 500 e o Dow Jones Industrial Average atingindo novos recordes na terça-feira.

• Enquanto isso, o presidente dos EUA, Donald Trump, sinalizou abertamente que a Colômbia e o México também poderiam enfrentar uma ação militar dos EUA como parte de uma campanha mais ampla contra redes criminosas e instabilidade regional.

• Além disso, a Casa Branca disse na terça-feira que Trump está discutindo opções para adquirir a Groenlândia, incluindo o uso potencial das Forças Armadas dos EUA, em um renascimento de sua ambição de controlar a ilha estratégica.

• Isso se soma à falta de progresso no acordo de paz entre a Rússia e a Ucrânia, à agitação no Irã e às questões em torno de Gaza, o que mantém os riscos geopolíticos em jogo e deve apoiar o ouro como porto seguro.

• De acordo com a ferramenta FedWatch do CME Group, os traders estão precificando a possibilidade de que o Federal Reserve dos EUA reduza os custos dos empréstimos em março e faça outro corte nas taxas até o final deste ano.

• O presidente do Fed de Richmond, Thomas Barkin, disse que novas mudanças na taxa de curto prazo precisarão ser ajustadas aos dados que forem surgindo, em meio aos riscos para as metas de emprego e inflação do banco central.

• A divulgação na sexta-feira do relatório muito aguardado sobre os empregos não agrícolas nos EUA (NFP) e os números da inflação ao consumidor nos EUA, previstos para a próxima terça-feira, podem oferecer mais pistas sobre o caminho de novos cortes nas taxas pelo Fed.

• Isso, por sua vez, terá um papel fundamental na influência da dinâmica dos preços do dólar americano no curto prazo e ajudará a determinar a próxima etapa de um movimento direcional para o metal amarelo sem rendimento.

• Enquanto isso, a agenda econômica dos EUA na quarta-feira — com o relatório ADP sobre o emprego no setor privado, o PMI de serviços do ISM e as vagas de emprego do JOLTS — pode fornecer algum impulso.

O ouro pode encontrar algum suporte perto da zona de congestionamento de US$ 4.450-4.445

A média móvel simples (SMA) de 100 horas sobe e fica abaixo dos preços à vista, sugerindo um suporte de tendência subjacente perto da marca de US$ 4.400. A Média Móvel de Convergência/Divergência (MACD) cai abaixo da linha de sinal e se mantém em território negativo, com o histograma se expandindo na direção descendente. O Índice de Força Relativa (RSI) caiu para 48,58, neutro, refletindo um momentum equilibrado após a recente desaceleração.

No curto prazo, o momentum precisaria se estabilizar para reafirmar o tom otimista. Uma virada do MACD para um cruzamento de alta e um empurrão do RSI acima de 50 apoiaria uma recuperação, enquanto a falta de melhora poderia manter a tendência pesada e expor um novo teste da SMA de 100 horas. Com o preço ainda acima dessa linha de base ascendente, as quedas poderiam permanecer contidas, mas um fechamento abaixo dela abriria espaço para mais quedas.

(A análise técnica desta matéria foi escrita com a ajuda de uma ferramenta de IA)